摘要：自2020年1月1日起，國(guó)際海事組織（IMO）實(shí)施的限硫令規(guī)定，全球海域船舶燃油的硫含量不得超過0.5%m/m，這一重大環(huán)保舉措極大地推動(dòng)了船用脫硫塔行業(yè)的蓬勃發(fā)展。在限硫令的嚴(yán)格監(jiān)管下，加之低硫油供應(yīng)的緊張以及高低硫油價(jià)差顯著，船舶運(yùn)營(yíng)商紛紛選擇安裝脫硫系統(tǒng)以降低燃油成本并滿足環(huán)保要求，從而帶動(dòng)了船用脫硫系統(tǒng)安裝規(guī)模的顯著增長(zhǎng)。隨著環(huán)保法規(guī)的日益嚴(yán)格和船舶運(yùn)營(yíng)商對(duì)環(huán)保技術(shù)投入的增加，預(yù)計(jì)船用脫硫塔市場(chǎng)將繼續(xù)保持穩(wěn)健的增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。

一、定義及分類

船用脫硫塔，也稱為“海上脫硫裝置”或“海上洗滌器”，是一種安裝在船舶主機(jī)和發(fā)電機(jī)排煙管上的裝置，主要用于去除廢氣中的硫化物及顆粒物，以減少對(duì)環(huán)境的污染。其工作原理是將煙氣與一定量的洗滌液接觸，通過洗滌液吸收煙氣中的硫化物等有害物質(zhì)，從而達(dá)到凈化煙氣的目的。船用脫硫塔按照洗滌水的排放形式可以分為開放式脫硫塔、封閉式脫硫塔和混合式脫硫塔。

二、行業(yè)政策

近年來，隨著全球?qū)Νh(huán)境保護(hù)意識(shí)的提升，船舶尾氣排放問題日益受到關(guān)注。為了降低船舶尾氣中的硫氧化物排放，保護(hù)海洋環(huán)境和大氣環(huán)境，國(guó)際海事組織（IMO）通過了《國(guó)際防止船舶造成污染公約》（MARPOL公約）及其修正案，規(guī)定了船舶燃油的硫含量限制。中國(guó)作為航運(yùn)大國(guó)，積極響應(yīng)國(guó)際環(huán)保要求，出臺(tái)了一系列相關(guān)政策措施，推動(dòng)船用脫硫塔行業(yè)的發(fā)展。2023年12月，國(guó)家發(fā)改委印發(fā)《產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整指導(dǎo)目錄（2024年本）》，鼓勵(lì)環(huán)保裝備，包括燃煤發(fā)電機(jī)組脫硫、脫硝、除塵等超低排放成套技術(shù)裝備；焦?fàn)t煙氣SDA脫硫+SCR脫硝技術(shù)裝備；催化裂化再生煙氣除塵脫硫技術(shù)裝備。鼓勵(lì)危險(xiǎn)廢棄物處置，包括廢硫酸、廢硫磺、工業(yè)副產(chǎn)石膏、硫化氫、含硫廢液等含硫廢物回收制硫酸技術(shù)。政策激勵(lì)企業(yè)加大研發(fā)投入，推動(dòng)脫硫技術(shù)的創(chuàng)新和升級(jí)，有效促進(jìn)船用脫硫塔行業(yè)的發(fā)展和技術(shù)創(chuàng)新。

三、發(fā)展歷程

中國(guó)船用脫硫塔行業(yè)發(fā)展主要經(jīng)歷了四個(gè)階段。1930年至1991年的初步應(yīng)用期，脫硫塔技術(shù)從最初的簡(jiǎn)單應(yīng)用逐漸演變?yōu)楹竭\(yùn)業(yè)中重要的環(huán)保設(shè)備，對(duì)行業(yè)的環(huán)境影響和安全標(biāo)準(zhǔn)產(chǎn)生了顯著作用。1991年至2008年的行業(yè)規(guī)范期，船用脫硫塔功能被驗(yàn)證，船用市場(chǎng)被徹底打開，推動(dòng)行業(yè)規(guī)范化和標(biāo)準(zhǔn)化提升。2008年至2018年的市場(chǎng)認(rèn)可期，船用脫硫塔逐步成為航運(yùn)業(yè)廣泛采納的環(huán)保設(shè)備。2018年至今的高速發(fā)展期，開放式船用脫硫塔認(rèn)可度較高，相關(guān)中國(guó)企業(yè)成長(zhǎng)速度飛快。

四、行業(yè)壁壘

1、技術(shù)壁壘

船用脫硫技術(shù)涉及多個(gè)學(xué)科領(lǐng)域，包括化學(xué)工程、機(jī)械工程、環(huán)境科學(xué)等，需要企業(yè)具備深厚的技術(shù)積累和研發(fā)能力。當(dāng)前，船舶脫硫的主流技術(shù)包括鈉堿法和鎂基法，其中我國(guó)自主研發(fā)的“鎂基法”船舶廢氣清洗系統(tǒng)已成功打破國(guó)際技術(shù)壟斷，但在技術(shù)推廣和應(yīng)用方面仍面臨挑戰(zhàn)。此外，隨著環(huán)保要求的不斷提高，對(duì)脫硫技術(shù)的高效性、穩(wěn)定性和環(huán)保性要求也在不斷提升，企業(yè)需要持續(xù)進(jìn)行技術(shù)創(chuàng)新，以滿足市場(chǎng)需求。

2、市場(chǎng)準(zhǔn)入壁壘

由于船舶脫硫裝置屬于環(huán)保設(shè)備，其生產(chǎn)和銷售需要符合國(guó)家和國(guó)際的相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)和規(guī)定。企業(yè)需要獲得相應(yīng)的資質(zhì)證書和產(chǎn)品認(rèn)證，才能進(jìn)入市場(chǎng)。此外，船舶脫硫裝置的安裝和調(diào)試也需要專業(yè)的技術(shù)團(tuán)隊(duì)和豐富的經(jīng)驗(yàn)，這進(jìn)一步提高了市場(chǎng)的準(zhǔn)入門檻。

3、資金壁壘

船舶脫硫裝置的研發(fā)、生產(chǎn)、銷售和安裝等環(huán)節(jié)都需要大量的資金投入。一方面，企業(yè)需要投入大量資金進(jìn)行技術(shù)研發(fā)和產(chǎn)品創(chuàng)新；另一方面，船舶脫硫裝置的銷售和安裝也需要企業(yè)具備一定的資金實(shí)力。脫硫塔系統(tǒng)造價(jià)較高，且安裝周期長(zhǎng)，船東在投資決策時(shí)會(huì)更加謹(jǐn)慎。此外，隨著環(huán)保要求的不斷提高和市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的加劇，企業(yè)需要不斷加大投入以提高產(chǎn)品質(zhì)量和服務(wù)水平，這也進(jìn)一步提高了行業(yè)的資金門檻。

五、產(chǎn)業(yè)鏈

1、行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈分析

船用脫硫塔產(chǎn)業(yè)鏈上游主要包括制造脫硫塔所需的各種原材料和配件，其中原材料包括鋼材、耐腐蝕材料、化學(xué)藥劑（氫氧化鈉等）、泵浦、風(fēng)機(jī)、噴嘴、傳感器和控制系統(tǒng)等。產(chǎn)業(yè)鏈中游主要為船用脫硫塔生產(chǎn)制造商。產(chǎn)業(yè)鏈下游應(yīng)用領(lǐng)域包括船東與船舶運(yùn)營(yíng)商等。

船用脫硫塔行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈

鋼材

中國(guó)寶武鋼鐵集團(tuán)有限公司

河鋼集團(tuán)有限公司

鞍鋼集團(tuán)有限公司

中信泰富特鋼集團(tuán)股份有限公司

化學(xué)藥劑

新疆中泰(集團(tuán))有限責(zé)任公司

新疆天業(yè)(集團(tuán))有限公司

上海氯堿化工股份有限公司

陜西北元化工集團(tuán)股份有限公司

風(fēng)機(jī)

沈鼓集團(tuán)股份有限公司

陜西鼓風(fēng)機(jī)(集團(tuán))有限公司

豪頓華工程有限公司

浙江億利達(dá)風(fēng)機(jī)股份有限公司

傳感器

中國(guó)電子科技集團(tuán)有限公司

歌爾微電子股份有限公司

上海韋爾半導(dǎo)體股份有限公司

華工科技產(chǎn)業(yè)股份有限公司

上游

浙江浙能邁領(lǐng)環(huán)境科技股份有限公司

福建龍凈環(huán)保股份有限公司

中電環(huán)保股份有限公司

中國(guó)船舶工業(yè)股份有限公司

中游

船東與船舶運(yùn)營(yíng)商

下游

2、行業(yè)領(lǐng)先企業(yè)分析

（1）中國(guó)船舶工業(yè)股份有限公司

中國(guó)船舶工業(yè)股份有限公司作為我國(guó)船舶工業(yè)的重要領(lǐng)軍企業(yè)，在船用脫硫塔領(lǐng)域具有顯著的技術(shù)實(shí)力和市場(chǎng)影響力。公司的船用脫硫塔產(chǎn)品涵蓋了開式、閉式以及混合式等多種類型，能夠滿足不同船型、不同航線、不同區(qū)域的船舶需求。其中，公司研發(fā)的封閉式脫硫塔系統(tǒng)能夠?qū)崿F(xiàn)零排放，為船舶提供更加環(huán)保、高效的脫硫解決方案。2024年一季度，中國(guó)船舶營(yíng)業(yè)收入為152.70億元，同比增長(zhǎng)68.84%；歸母凈利潤(rùn)為4.01億元，同比增長(zhǎng)821.12%。

（2）國(guó)家電投集團(tuán)遠(yuǎn)達(dá)環(huán)保股份有限公司

國(guó)家電投集團(tuán)遠(yuǎn)達(dá)環(huán)保股份有限公司是由國(guó)家電力投資集團(tuán)公司控股的以環(huán)保為主業(yè)的上市公司。遠(yuǎn)達(dá)環(huán)?，F(xiàn)已形成以環(huán)保工程、產(chǎn)品制造與技術(shù)服務(wù)三大價(jià)值鏈為核心的產(chǎn)業(yè)構(gòu)架體系，業(yè)務(wù)范圍涵蓋多個(gè)領(lǐng)域，包括脫硫脫硝除塵工程總承包、水處理、核電站中低放核廢物處理及核廢物處置場(chǎng)建設(shè)等。遠(yuǎn)達(dá)環(huán)保在船用脫硫塔領(lǐng)域擁有深厚的技術(shù)積累和創(chuàng)新實(shí)力。其船用脫硫塔產(chǎn)品涵蓋了開式、閉式以及混合式等多種類型，能夠滿足不同船型、不同航線、不同區(qū)域的船舶需求。公司研發(fā)的封閉式脫硫塔系統(tǒng)具有零排放的顯著優(yōu)勢(shì)，為船舶提供了更為環(huán)保、高效的脫硫解決方案。該系統(tǒng)通過先進(jìn)的脫硫技術(shù)和嚴(yán)格的質(zhì)量控制，確保了船舶在航行過程中產(chǎn)生的硫氧化物得到有效處理，從而降低了對(duì)環(huán)境的污染。2024年一季度，遠(yuǎn)達(dá)環(huán)保營(yíng)業(yè)收入為8.41億元，同比增長(zhǎng)4.48%；歸母凈利潤(rùn)為0.32億元，同比增長(zhǎng)5.87%。

六、行業(yè)現(xiàn)狀

自2020年1月1日起，國(guó)際海事組織（IMO）實(shí)施的限硫令規(guī)定，全球海域船舶燃油的硫含量不得超過0.5%m/m，這一重大環(huán)保舉措極大地推動(dòng)了船用脫硫塔行業(yè)的蓬勃發(fā)展。在限硫令的嚴(yán)格監(jiān)管下，加之低硫油供應(yīng)的緊張以及高低硫油價(jià)差顯著，船舶運(yùn)營(yíng)商紛紛選擇安裝脫硫系統(tǒng)以降低燃油成本并滿足環(huán)保要求，從而帶動(dòng)了船用脫硫系統(tǒng)安裝規(guī)模的顯著增長(zhǎng)。2023年全球船用脫硫塔市場(chǎng)規(guī)模為199.43億美元，同比增長(zhǎng)11.26%。隨著環(huán)保法規(guī)的日益嚴(yán)格和船舶運(yùn)營(yíng)商對(duì)環(huán)保技術(shù)投入的增加，預(yù)計(jì)船用脫硫塔市場(chǎng)將繼續(xù)保持穩(wěn)健的增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。

七、發(fā)展因素

1、機(jī)遇

（1）環(huán)保法規(guī)推動(dòng)的市場(chǎng)需求增長(zhǎng)

隨著全球?qū)Νh(huán)境保護(hù)意識(shí)的提高，國(guó)際海事組織（IMO）等機(jī)構(gòu)制定的環(huán)保法規(guī)越來越嚴(yán)格，特別是在硫排放方面。中國(guó)作為全球重要的航運(yùn)大國(guó)，積極響應(yīng)國(guó)際環(huán)保法規(guī)，推動(dòng)國(guó)內(nèi)船用脫硫塔行業(yè)的發(fā)展。根據(jù)IMO的規(guī)定，自2020年起，全球海域船舶燃油硫含量標(biāo)準(zhǔn)降至0.5%m/m，這直接刺激了船用脫硫塔的需求增長(zhǎng)。中國(guó)船舶脫硫塔企業(yè)通過技術(shù)創(chuàng)新和產(chǎn)品升級(jí)，滿足了市場(chǎng)的環(huán)保需求，迎來了行業(yè)發(fā)展的機(jī)遇。

（2）技術(shù)創(chuàng)新帶來的產(chǎn)業(yè)升級(jí)

隨著新型脫硫技術(shù)的出現(xiàn)，如濕式脫硫、干式脫硫和生物脫硫技術(shù)，船舶脫硫裝置變得更加高效、節(jié)能和可靠。中國(guó)企業(yè)通過技術(shù)研發(fā)和創(chuàng)新，不斷提升脫硫塔的性能和效率，增強(qiáng)了產(chǎn)品的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。此外，智能化、數(shù)字化技術(shù)的融合應(yīng)用，也為船用脫硫塔的監(jiān)控、維護(hù)和優(yōu)化提供了新的解決方案，推動(dòng)了整個(gè)行業(yè)的技術(shù)升級(jí)和產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型。

（3）新能源船舶發(fā)展趨勢(shì)

全球能源結(jié)構(gòu)的轉(zhuǎn)型和新能源船舶的發(fā)展為船用脫硫塔行業(yè)帶來了新的增長(zhǎng)點(diǎn)。液化天然氣（LNG）等清潔能源的推廣使用，為船舶提供了新的燃料選擇，同時(shí)也為脫硫塔技術(shù)提出了新的要求。中國(guó)在新能源船舶領(lǐng)域的積極探索和政策支持，為船用脫硫塔行業(yè)提供了新的市場(chǎng)空間。同時(shí)，隨著碳捕集、利用和封存（CCUS）等技術(shù)的發(fā)展，船用脫硫塔在減少溫室氣體排放方面也將發(fā)揮更大作用，為行業(yè)帶來新的發(fā)展機(jī)遇。

2、挑戰(zhàn)

（1）市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)壓力

中國(guó)船用脫硫塔行業(yè)在市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)壓力下正面臨多重挑戰(zhàn)。隨著環(huán)保法規(guī)的日趨嚴(yán)格，船用脫硫塔市場(chǎng)迅速擴(kuò)張，吸引了眾多國(guó)內(nèi)外企業(yè)的加入。這使得市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)愈發(fā)激烈，價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)成為常態(tài)，企業(yè)利潤(rùn)空間受到壓縮。同時(shí)，國(guó)際知名品牌的涌入也加劇了市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)，本土企業(yè)需要在技術(shù)創(chuàng)新、產(chǎn)品質(zhì)量和服務(wù)水平等方面持續(xù)提升，以應(yīng)對(duì)來自全球市場(chǎng)的挑戰(zhàn)。因此，中國(guó)船用脫硫塔行業(yè)需要在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中尋找突破口，實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展。

（2）技術(shù)創(chuàng)新的不確定性

環(huán)保法規(guī)的日益嚴(yán)格推動(dòng)了脫硫技術(shù)的需求，然而，研發(fā)新技術(shù)需要巨大的資金投入和時(shí)間成本。技術(shù)路線的選擇存在風(fēng)險(xiǎn)，一旦方向判斷失誤，可能導(dǎo)致企業(yè)在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中落后。此外，新技術(shù)的市場(chǎng)接受度和成熟度也是未知數(shù)，過早或過晚的技術(shù)推廣都可能影響企業(yè)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。因此，企業(yè)在追求技術(shù)創(chuàng)新的同時(shí)，必須平衡研發(fā)風(fēng)險(xiǎn)和市場(chǎng)預(yù)期，確保技術(shù)升級(jí)既符合環(huán)保要求，又能滿足市場(chǎng)需求，實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展。

（3）原材料和成本控制

隨著全球經(jīng)濟(jì)波動(dòng)和國(guó)際貿(mào)易摩擦，關(guān)鍵原材料如鋼材、化工品的價(jià)格不穩(wěn)定，給企業(yè)的成本預(yù)算和控制帶來難度。此外，環(huán)保法規(guī)對(duì)材料的環(huán)保標(biāo)準(zhǔn)提出更高要求，增加了原材料的選擇和采購(gòu)成本。企業(yè)必須加強(qiáng)對(duì)供應(yīng)鏈的管理，優(yōu)化原材料采購(gòu)策略，以減少成本波動(dòng)帶來的影響。同時(shí)，勞動(dòng)力成本的上升也對(duì)企業(yè)的成本控制構(gòu)成壓力。在這一背景下，提高生產(chǎn)效率、采用自動(dòng)化和智能化技術(shù)，成為企業(yè)降低成本、提升競(jìng)爭(zhēng)力的關(guān)鍵。通過技術(shù)創(chuàng)新和精益管理，船用脫硫塔企業(yè)可以更好地應(yīng)對(duì)原材料和成本控制的挑戰(zhàn)，實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展。

八、競(jìng)爭(zhēng)格局

船用脫硫塔市場(chǎng)呈現(xiàn)出較高的集中度。根據(jù)挪威船級(jí)社數(shù)據(jù)顯示，按照公司脫硫塔產(chǎn)品應(yīng)用船只數(shù)量來算，船用脫硫塔行業(yè)呈現(xiàn)以下梯隊(duì)情況：第一梯隊(duì)公司有瓦錫蘭、Ecospray、阿爾法拉瓦爾（AlfaLaval）、普耀（Puyier）等，這些企業(yè)憑借其早期進(jìn)入市場(chǎng)的優(yōu)勢(shì)，以及深厚的渠道壁壘，占據(jù)市場(chǎng)57%的份額。第二梯隊(duì)包括Panasia、FMSI、Valmet、VDL AEC Maritime、CR Ocean Engineering、Clean Marine、Langh Tech、Kwangsung等，這些企業(yè)在技術(shù)實(shí)力和市場(chǎng)布局上均表現(xiàn)出色，業(yè)務(wù)全球化水平較高，能夠?yàn)槿蚍秶鷥?nèi)的船舶運(yùn)營(yíng)商提供優(yōu)質(zhì)的脫硫塔產(chǎn)品和服務(wù)。第三梯隊(duì)有Pacific Green Technologies、Bluesoul、Bilfinger Engineering & Technologies GmbH、Saacke、Pure Ocean Technology、Viswa、ContiOcean等，這些企業(yè)雖然在市場(chǎng)份額上相對(duì)較小，但同樣具備獨(dú)特的技術(shù)優(yōu)勢(shì)和創(chuàng)新能力，為船用脫硫塔市場(chǎng)注入了新的活力。

九、發(fā)展趨勢(shì)

1、國(guó)產(chǎn)化率顯著提升

隨著國(guó)內(nèi)制造商在技術(shù)研發(fā)和生產(chǎn)工藝上的持續(xù)投入，國(guó)產(chǎn)脫硫塔在性能、效率和質(zhì)量上已能滿足國(guó)際標(biāo)準(zhǔn)，甚至在某些方面實(shí)現(xiàn)領(lǐng)先。國(guó)產(chǎn)化不僅降低了成本，還縮短了供貨周期，提高了服務(wù)響應(yīng)速度，為國(guó)內(nèi)外船東提供了更多選擇。此外，國(guó)家政策的支持和市場(chǎng)的需求驅(qū)動(dòng)，進(jìn)一步加速了國(guó)產(chǎn)脫硫塔的應(yīng)用和推廣。

2、數(shù)字化和智能化的應(yīng)用

隨著物聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)和人工智能技術(shù)的融合應(yīng)用，脫硫塔系統(tǒng)的監(jiān)控、維護(hù)和優(yōu)化變得更加智能和高效。通過實(shí)時(shí)數(shù)據(jù)分析和遠(yuǎn)程監(jiān)控，企業(yè)能夠更精準(zhǔn)地預(yù)測(cè)和響應(yīng)設(shè)備運(yùn)行中的各種情況，降低故障率，提高脫硫效率。智能化控制系統(tǒng)的應(yīng)用，不僅提升了脫硫塔的操作安全性和穩(wěn)定性，還有效降低了人力成本和運(yùn)營(yíng)成本。此外，數(shù)字化平臺(tái)的建立，為船東和運(yùn)營(yíng)商提供了更為便捷的管理和決策支持，增強(qiáng)了市場(chǎng)響應(yīng)速度。

3、能源轉(zhuǎn)型的影響

隨著全球?qū)G色、低碳能源的追求，船舶行業(yè)也在積極探索新的能源解決方案，如液化天然氣（LNG）、甲醇等清潔能源。這些能源轉(zhuǎn)型將推動(dòng)船舶脫硫技術(shù)的創(chuàng)新和升級(jí)，以適應(yīng)新型燃料的排放特性。船用脫硫塔行業(yè)需要緊跟能源轉(zhuǎn)型的步伐，研發(fā)出更加高效、環(huán)保的脫硫裝置，以滿足船舶行業(yè)對(duì)清潔能源的迫切需求。這將為行業(yè)帶來新的發(fā)展機(jī)遇，同時(shí)也提出了更高的技術(shù)挑戰(zhàn)。