衣、食、住、行”,服裝作為人類社會生活的基本內(nèi)容之一,紡織服裝行業(yè)在國民經(jīng)濟中占據(jù)重要地位。而男裝行業(yè)作為紡織服裝行業(yè)的一個子行業(yè),近年來隨著國內(nèi)品牌的崛起,逐漸在市場占據(jù)較大市場份額,行業(yè)整體進入品牌成熟期。
中國男性消費者每年的線上開支已高于女性。經(jīng)過多年的發(fā)展,男裝行業(yè)的設(shè)計、生產(chǎn)、管理、品牌包裝營銷等各個環(huán)節(jié)都日趨完善。男裝市場穩(wěn)定擴容,在整體消費增速放緩的大環(huán)境下,勢頭不減,一路高歌。
對于國內(nèi)男裝行業(yè)來說,經(jīng)過多年的發(fā)展已經(jīng)成為服裝業(yè)中最為成熟的一個子行業(yè),生產(chǎn)、管理、營銷、品牌男士休閑襯衫樹立等各個環(huán)節(jié)上都是日趨合理和完善。并且隨著我國經(jīng)濟的發(fā)展和國民收入水平的提高,中國男裝的需求快速增長,進而推動男裝市場規(guī)模不斷擴大。
一、市場集中度穩(wěn)步上升,2018CR10上升至17.5%左右
2018年中國男裝市場規(guī)模5726億元,同比增長6%,增速較去年提升了一個百分點。能在如此“寒冬”的背景環(huán)境下,依舊保持較好的增長,得益于男裝必須消費的屬性更強,劃分種類更細——商務(wù)正裝、時尚休閑等概念深入人心。高級白領(lǐng)、政府官員的著裝習(xí)慣也從原來的正裝死板單調(diào),逐步趨向于強調(diào)個性與休閑。
我國男裝市場集中持續(xù)提升,其中不乏新興品牌的涌現(xiàn)。新舊品牌正呈現(xiàn)“神仙打架”之局面。
我國男裝競爭格局與服裝整體類似,一直以來集中度穩(wěn)步上升,按公司市占率口徑看,2012-2017年CR10由11.4%升至16.3%,CR5由7.3%升至11.7%。由于男性對時尚要求的多樣性不及女性,男裝時尚潮流感不及女裝,正式商務(wù)男裝更類似于標(biāo)品,再加男性對運動服飾更加偏愛,使得男裝集中度相比女裝顯著更高。
根據(jù)海瀾之家2018年半年報,海瀾之家2018年半年新開店門店475家,關(guān)店170家,凈增305家。截止2018年6月末,門店總數(shù)6097家。以海瀾之家的開店增長速度來看,本土男裝企業(yè)正不斷拓展市場,我國男裝行業(yè)市場集中度延續(xù)穩(wěn)步上升趨勢是大概率事件,2018年CR10在17.5%左右。
2015-2018年中國男裝市行業(yè)市場集中度情況
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相關(guān)報告:智研咨詢發(fā)布的《2019-2025年中國男裝行業(yè)市場發(fā)展態(tài)勢及發(fā)展趨勢研究報告》
二、男裝行業(yè)經(jīng)濟運行情況分析
男裝行業(yè)2019上半年實現(xiàn)營收100.9億元,同比增長10.5%;實現(xiàn)凈利潤4.8億元, 同比下滑0.4%。業(yè)績較2018年明顯放緩主要是2018年下半年起受到宏觀經(jīng)濟下行壓 力影響,行業(yè)終端消費需求低迷,且2019年上半年受到上年同期基數(shù)較高等因素的 影響。
2016-2019年上半年中國男裝行業(yè)收入情況(除海瀾之家,億元)
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2016-2019年上半年中國男裝行業(yè)凈利潤(扣非后歸母,除海瀾之家和 報喜鳥,億元)
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男裝行業(yè)銷售毛利率自2017年起穩(wěn)步回升,主要是由于大部分公司毛利率保持穩(wěn)定, 個別公司受較高毛利率線下直營業(yè)務(wù)收入占比提升影響。男裝行業(yè)銷售費用率和管 理費用率在2018年及2019上半年有所上升,分別從2017年的25.3%和8.4%上升至 2019上半年29.0%和8.5%,也是和直營業(yè)務(wù)收入占比提升有關(guān)。
2016-2019年上半年中國男裝行業(yè)毛利率情況
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2016-2019年上半年中國男裝行業(yè)銷售、管理費用率
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男裝行業(yè)存貨周轉(zhuǎn)率持續(xù)改善,2017年、2018年、2019年上半年年化存貨周轉(zhuǎn)率分 別為1.6、1.7、1.8,反映出直營渠道庫存控制情況良好。年化應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率2018 年和2019年上半年分別為9.9和9.8,較2017年有所下降,預(yù)計和終端銷售轉(zhuǎn)弱,加 盟商經(jīng)營壓力高于直營有關(guān)。
2016-2019年上半年中國男裝行業(yè)存貨周轉(zhuǎn)率(次)
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2016-2019年上半年中國男裝行業(yè)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率(次)
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2019年上半年海瀾之家品牌總渠道數(shù)達到5449家,較2018年的5297家,增加152 家,紅豆股份總渠道數(shù)達到1360家,較2018年1338家,增加32家,九牧王總渠道 數(shù)為2772家,較2018年2774家,減少2家,凈開店少于上年同期,顯示出在經(jīng)濟下 行壓力下,公司開店謹慎。報表同店方面,雖然男裝品牌報表同店多數(shù)在2019年上 半年有所下滑,但降幅較2018年收窄。
2015-2019年上半年中國男裝行業(yè)渠道統(tǒng)計(個)
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2015-2019年上半年中國男裝行業(yè)報表同店數(shù)據(jù)(萬元)
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三、中國男裝行業(yè)發(fā)展趨勢:將迎來男裝品牌洗牌階段
未來幾年,我國男裝傳統(tǒng)龍頭品牌的護城河將愈發(fā)堅不可摧。其主要優(yōu)勢體現(xiàn)在以下幾個方面:
品牌:歷經(jīng)長久的發(fā)展,男裝龍頭傳統(tǒng)品牌的形象及定位早已深入人心,以海瀾之家為例,“海瀾之家——男人的衣柜”這句廣告語可謂是家喻戶曉?,F(xiàn)消費者對品牌,產(chǎn)品品質(zhì)與服務(wù)質(zhì)量的需求提升,傳統(tǒng)男裝品牌便成為消費者的首選。
管理:2012年男裝行業(yè)遭遇了第一次大規(guī)模的庫存危機。在隨后幾年的調(diào)整中,具有管理經(jīng)驗,出色戰(zhàn)略眼光的傳統(tǒng)男裝企業(yè),經(jīng)歷短暫陣痛后,率先實現(xiàn)了復(fù)蘇。最近兩年,受益于品牌轉(zhuǎn)型策略的起效,波司登的銷售業(yè)績一直保持上揚趨勢,業(yè)內(nèi)人士認為,波司登之所以能快速轉(zhuǎn)型并取得良好業(yè)績,與其40多年積累起來的管理能力密不可分。未來這些傳統(tǒng)企業(yè)的管理能力優(yōu)勢將繼續(xù)發(fā)揮作用。
渠道:線下方面,大型購物中心選擇商家入駐時首先會考慮其品牌形象、企業(yè)規(guī)模領(lǐng)先的服裝企業(yè),以匹配購物中心的檔次。線上方面,獲客成本逐步提升,成本壓力將加速小眾企業(yè)的滅亡。
男裝新興品牌進攻性明顯
傳統(tǒng)強勢男裝占據(jù)了大部分市場份額,新興品牌不得不劍走偏鋒,著力于時尚的角度,在男裝市場開辟另一番天地。
于2017年9月舉辦的“這是中國設(shè)計師的最好時代”與“中國品牌革命正在發(fā)生”為主題的magmode名堂品牌論壇上,與會專家指出,隨著消費者分群的不斷細化,特別是新一代中高端男性消費群的增長,當(dāng)代傳統(tǒng)男裝品牌的供應(yīng)已無法滿足需求,擁有不同視角與思維的品牌將在激烈的賽道中成功超車。一言以蔽之,時尚男裝的興起與消費結(jié)構(gòu)的變化相輔相成。80后90后是一個強調(diào)個性化差異的年輕消費群體,他們對時尚的追求是傳統(tǒng)男裝品牌所不能給予的。
聲馳男裝,便是時尚新興品牌的典型代表。其創(chuàng)立于2017年,成立僅兩年的時間,便以時尚、舒適、隨意的潮流風(fēng)格,2018線下銷售額高達800萬人民幣,在名品男裝林立的服裝界殺出一條血路,成為國內(nèi)高速成長的新興男裝品牌翹楚。有理由相信,時尚男裝在將來的男裝市場中將扮演越來越重要的角色。
業(yè)內(nèi)專家在分析了聲馳、gxg、左岸等新興品牌的崛起時,認為中國男裝品牌洗牌已經(jīng)開始,在未來個性化消費需求不斷高漲的背景之下,原有傳統(tǒng)男裝品牌的紅利期將結(jié)束,別具一格的品牌將占據(jù)未來中國服裝市場。中國將迎來男裝品牌洗牌階段。


2025-2031年中國男裝行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀調(diào)查及市場分析預(yù)測報告
《2025-2031年中國男裝行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀調(diào)查及市場分析預(yù)測報告》共十二章,包含2025-2031年中國男裝行業(yè)發(fā)展前景及趨勢預(yù)測,2025-2031年中國男裝市場投資機會分析,2025-2031年中國男裝行業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略分析等內(nèi)容。



