一、2019上半年疫苗情況總括
1.批簽發(fā)量下降,不良影響退卻后整體將增速提升
2018年6月長生生物疫苗事件爆發(fā),疫苗行業(yè)批簽發(fā)出現(xiàn)下滑 。2018年上半年,隨著“山東疫苗事件”不良 影響的褪去及重磅新品種的相繼上市,疫苗行業(yè)進(jìn)入春天,整體批簽發(fā)同比出現(xiàn)增長。但隨著年中長生生物疫 苗事件的爆發(fā),行業(yè)受到較大的不良影響,整體批簽發(fā)急轉(zhuǎn)直下,出現(xiàn)同比下滑。
2018-2019年我國疫苗整體批發(fā)情況
數(shù)據(jù)來源:公共資料整理
相關(guān)報告:智研咨詢發(fā)布的《2019-2025年中國疫苗行業(yè)市場供需預(yù)測及發(fā)展前景預(yù)測報告》
2.優(yōu)質(zhì)新品疫苗相繼放量,行業(yè)事件影響中仍 實(shí)現(xiàn)快速增長
1)HPV疫苗行業(yè)前景廣闊:9價疫苗2019年將進(jìn)入爆發(fā)期
九價人乳頭瘤病毒疫苗需求量大,2019年將實(shí)現(xiàn)快速增長。2019年共實(shí)現(xiàn)批簽發(fā)117.94萬支,預(yù)計9價2019年將實(shí)現(xiàn)快速增長。目前9價HPV疫苗占所有HPV疫苗的市場比重為26%,相較于2018年17%的市占率,9價HPV以較快的速度 占據(jù)我國HPV市場,提升空間廣闊。
9價HPV疫苗2018-2019批簽發(fā)情況
數(shù)據(jù)來源:公共資料整理
2019年HPV疫苗市場份額情況
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2)13價肺炎球菌多糖結(jié)合疫苗市場空間廣闊,國產(chǎn)產(chǎn)品上市可期
13價肺炎球菌多糖結(jié)合疫苗供不應(yīng)求,市場空間廣闊,未來有望 保持快速增長。該疫苗在2018年及2019年分別實(shí)現(xiàn)批簽發(fā)385和217 萬支,預(yù)計2019年將實(shí)現(xiàn)快速增長。
13價肺炎菌多糖結(jié)合疫苗批簽發(fā)情況
數(shù)據(jù)來源:公共資料整理
3)13價肺炎球菌多糖結(jié)合疫苗供不應(yīng)求,23價肺炎球菌多糖疫苗 回暖增速提升
2018年我國23價肺炎球菌多糖疫苗的批簽發(fā)數(shù)量為704.7萬支,同比上升34%。 23價肺炎球菌多糖疫苗疫苗批簽發(fā)數(shù)量的 增加得益于各地政府的推廣接種政策,因此產(chǎn)品需求端良好。2019年截至目前實(shí)現(xiàn)批簽發(fā)350萬 支,是2018年全年批簽發(fā)水平的1/2。
23價肺炎球菌多糖疫苗批簽發(fā)情況
數(shù)據(jù)來源:公共資料整理
4)流感病毒疫苗空缺明顯,連續(xù)兩年流感爆發(fā)帶來旺盛需求
2017-2018年和2018-2019年流感連續(xù)兩年爆發(fā),推動流感疫苗需求增長。由于2018年流感疫苗批簽 發(fā)速度較慢,2019年一季度罕見的出現(xiàn)批簽發(fā)共214萬支,但相較于2017年整體2811萬支的批簽發(fā),仍然杯水車薪。
流感疫苗批簽發(fā)情況
數(shù)據(jù)來源:公共資料整理
5)EV71上半年批簽發(fā)有所下滑,隨著企業(yè)生產(chǎn)計劃調(diào)整及批簽發(fā) 加速,未來將繼續(xù)迎來增長
手足口病家長重視程度高,疫苗事件前行業(yè)批簽發(fā)增長良好。2015年至2018年,EV71疫苗一直維持較快的增長態(tài)勢。2018年全年 實(shí)現(xiàn)批簽發(fā)3005萬支。
疫苗事件爆發(fā)帶來批簽發(fā)數(shù)量下滑明顯:隨著疫苗事件的爆發(fā)、 企業(yè)自發(fā)下調(diào)產(chǎn)能疊加批簽發(fā)進(jìn)度放緩,2019年1-7月批簽發(fā) 同比下滑44%。EV71供不應(yīng)求明顯, 市場缺口較大,未來仍有較大增長空間。
EV71批簽發(fā)情況
數(shù)據(jù)來源:公共資料整理
二、國外疫苗發(fā)展路徑借鑒:品種升級、集約化經(jīng) 營是趨勢
1.中外總量差距:人均產(chǎn)值與 GDP 占比低于國際水平
中國疫苗行業(yè)總產(chǎn)值低于全球平均,以及發(fā)達(dá)國家水平。2018 年全球疫苗 市場規(guī)模為 360 億美元,較 2017 年增長 6.8%。其中美國以 119 億美元的 市場規(guī)模占據(jù) 33%的份額,也是全球最大的疫苗市場。排名第二為歐洲市場。 2018 年中國疫苗市場規(guī)模僅 276 億元,即約 40 億美元,同比增長 9%,占 全球疫苗市場規(guī)模的 11%,總規(guī)模與日本、印度與南美市場屬于同一量級。
2015-2019E 各地區(qū)疫苗市場規(guī)模(百萬美元)
數(shù)據(jù)來源:公共資料整理
2018 年中國疫苗滲透率低于全球平均(疫苗市場 規(guī)模/GDP 總量)
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但從滲透率的角度,美國人均疫苗消費(fèi) 36 美元/年,日本 21 美元/年,歐洲 14 美元/年,全球平均 4.7 美元/年,而中國 2.9 美元/年,遠(yuǎn)低于全球其他發(fā) 達(dá)地區(qū)。歐美日等成熟地區(qū)疫苗市 場規(guī)模/GDP 總量均達(dá)到萬 5~萬 6,而中國僅萬 3,同樣低于萬 4 的全球平 均水平。2015-2019 年中國疫苗市場復(fù)合 增速 7.2%,為全球增速第二,僅次于印度。從疫苗市場規(guī)模與 GDP 占比來 看,中國疫苗市場總量相比于成熟市場至少存在 2 倍增長空間。
2018 中國人均疫苗消費(fèi)低于全球平均(美元/ 人)
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2015-2019E 各地區(qū)疫苗市場 CAGR
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從接種率來看,我國一類苗接種率整體在 90%以上,基本達(dá)到 WHO 規(guī)定水 平,但產(chǎn)品技術(shù)上存在升級換代的空間。 但我國二類苗接種率較低,一方面由于市場教育不充分,另一方面重磅二類 苗產(chǎn)品在中國市場上市較晚。
2018 年中國流感接種率只有美國的 1/20
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國內(nèi)二類苗增速明顯快于一類苗(按批簽發(fā)量計)
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2.中外結(jié)構(gòu)差異:國內(nèi)重磅品種、多聯(lián)多價仍有空間
比較國內(nèi)外疫苗市場,差別主要在于:
1)重磅品種發(fā)展滯后:一些國際疫苗市場的重要品種在我國上市偏晚或比 例嚴(yán)重偏低(如 HPV 疫苗,13 價肺炎球菌多糖結(jié)合疫苗、輪狀病毒疫 苗、四價流腦結(jié)合疫苗、四價流感疫苗等);
2)多聯(lián)苗水平較低、數(shù)量少:相比國際市場,我國多聯(lián)疫苗品種十分有限。 多聯(lián)疫苗是未來的發(fā)展趨勢,不僅節(jié)省疫苗接種的人工和成本,減少就 診時間和注射次數(shù),降低嬰幼兒痛苦和傷害,簡化接種程序,具有重要 意義。


2025-2031年中國腸道病毒EV71疫苗行業(yè)市場現(xiàn)狀分析及投資前景研判報告
《2025-2031年中國腸道病毒EV71疫苗行業(yè)市場現(xiàn)狀分析及投資前景研判報告》共十二章,包含中國腸道病毒EV71疫苗行業(yè)發(fā)展趨勢與前景分析,腸道病毒EV71疫苗行業(yè)發(fā)展趨勢與投資戰(zhàn)略研究,研究結(jié)論及發(fā)展建議等內(nèi)容。



