摘要：新中國成立以來，在黨中央的支持下，各省、市、縣都紛紛成立中醫(yī)院，中醫(yī)院成為服務(wù)于人民健康和防治疾病的重要載體，為我國中醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)發(fā)展奠定良好基礎(chǔ)。近年來，隨著國家政策扶持力度增強，居民對中醫(yī)藥治療認可度提升，在全國老齡化趨勢推動下，我國中醫(yī)藥消費需求呈現(xiàn)逐年上漲態(tài)勢，國內(nèi)中醫(yī)藥市場規(guī)模加速擴容。據(jù)統(tǒng)計，2023年我國中醫(yī)藥市場規(guī)模達4818億元，同比增長6.9%。

一、定義及分類

中醫(yī)藥是包括漢族和少數(shù)民族醫(yī)藥在內(nèi)的我國各民族醫(yī)藥的統(tǒng)稱，反映了中華民族對生命、健康和疾病的認識，具有悠久歷史傳統(tǒng)和獨特理論及技術(shù)方法的醫(yī)藥學體系。按照理論來源的不同，中醫(yī)藥可大致分為漢醫(yī)藥和少數(shù)民族醫(yī)藥兩大類，其中，少數(shù)民族醫(yī)藥又可分為藏醫(yī)藥、蒙醫(yī)藥、維吾爾醫(yī)藥、傣醫(yī)藥等類別。近年來，國家大力發(fā)展中醫(yī)藥事業(yè)，實行中西醫(yī)并重的方針，中醫(yī)藥事業(yè)已成為我國醫(yī)藥衛(wèi)生事業(yè)的重要組成部分。

二、行業(yè)政策

為提高國民醫(yī)藥健康保障，我國長期實行中西醫(yī)并重的方針，大力支持中醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)發(fā)展?！丁笆奈濉敝嗅t(yī)藥信息化發(fā)展規(guī)劃》《山東省中醫(yī)藥振興發(fā)展重大工程實施方案》等多項政策提出，在“十四五”期間，各地方政府要配合中央部門政策，加大中醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)扶持力度，提高中醫(yī)藥教育整體水平，加強中醫(yī)藥人才評價和激勵，優(yōu)化中藥審評審批管理，增強中醫(yī)藥發(fā)展動力保障落實政府投入，創(chuàng)新中西醫(yī)結(jié)合醫(yī)療模式，實施中醫(yī)藥發(fā)展重大工程，進一步提高中醫(yī)藥在醫(yī)療保健領(lǐng)域的應(yīng)用和影響力。

三、行業(yè)壁壘

1、政策準入壁壘

由于藥品的藥效直接影響人民的身體健康，國家在醫(yī)藥行業(yè)實行嚴格的行業(yè)準入政策，從生產(chǎn)經(jīng)營方面以及藥品質(zhì)量規(guī)范等多方面進行監(jiān)督。當前我國的中藥生產(chǎn)和銷售都實行許可證制度。中藥品種實行保護政策，當中藥申請藥品品種保護時，自中藥品種保護申請之日起至作出行政決定期間，暫停受理同品種的仿制藥申請。因此，新進入的企業(yè)要面對很高的行業(yè)政策壁壘。

根據(jù)《中華人民共和國藥品管理法》規(guī)定，開辦藥品生產(chǎn)企業(yè)，須經(jīng)企業(yè)所在地省、自治區(qū)、直轄市人民政府藥品監(jiān)督管理部門批準并頒發(fā)《藥品生產(chǎn)許可證》。該法規(guī)同時規(guī)定，從事藥品生產(chǎn)活動，應(yīng)當遵守藥品生產(chǎn)質(zhì)量管理規(guī)范（GMP），建立健全藥品生產(chǎn)質(zhì)量管理體系，保證藥品生產(chǎn)全過程持續(xù)符合法定要求

2、技術(shù)壁壘

中藥的研發(fā)技術(shù)難度大、周期長，從研發(fā)、生產(chǎn)到上市需要經(jīng)過藥學、藥效學、臨床等多方面的試驗研究；研究開發(fā)一個新藥品種一般需要八到十年時間，有的甚至長達幾十年，而此過程中需要反復的試驗和監(jiān)測，需要有專業(yè)知識和行業(yè)經(jīng)驗的人員對其進行不斷的完善和改良，才能讓藥品的研發(fā)過程順利進行。而且，中醫(yī)藥行業(yè)的配方極為復雜，藥品生產(chǎn)的特殊性對于生產(chǎn)環(huán)境的要求很高，國家監(jiān)管力度極為嚴格，這些因素會使新進入的企業(yè)遭遇技術(shù)壁壘。

3、品牌壁壘

由于醫(yī)藥與消費者的身體健康密切相關(guān)，因而消費者非常關(guān)注醫(yī)藥質(zhì)量和安全，較為信賴具有較高知名度的老字號企業(yè)、品牌企業(yè)。先進入市場的中醫(yī)藥企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營過程中，由于產(chǎn)品療效穩(wěn)定及產(chǎn)品定位適當?shù)纫呀?jīng)培育了一定的忠實客戶，借助用戶的口碑宣傳，形成良好的企業(yè)形象，建立較高的知名度，從而在市場中具有優(yōu)勢。新進入者往往缺乏品牌知名度，很難短期內(nèi)獲得消費者認可。

4、資金壁壘

醫(yī)藥生產(chǎn)型企業(yè)屬于資金密集型企業(yè)，屬于高投入行業(yè)。醫(yī)藥生產(chǎn)企業(yè)必須保證藥品生產(chǎn)全過程持續(xù)符合法定要求，每一個中藥飲片或中成藥的生產(chǎn)車間都需要保持符合 GMP 要求的生產(chǎn)潔凈度，配置足夠精密的生產(chǎn)工藝設(shè)備、檢測儀器及其他生產(chǎn)設(shè)備，初始投入較大。其次，新藥品的研究和開發(fā)階段需要巨額的費用，項目從開始到結(jié)束的審批周期長、風險大。同時，中藥品牌能得到客戶的認知并建立良好的信譽要經(jīng)歷漫長的過程，從營銷方式到產(chǎn)品受認可的過程都需要較大規(guī)模的投入。因此，新進入者在啟動新藥研發(fā)和生產(chǎn)、市場開拓等方面都要能承受足夠的資金壓力。

四、產(chǎn)業(yè)鏈

1、行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈分析

中醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)鏈上游主要包括中藥材的種植與采集，以及砂鍋、瓦罐、針灸針、小針刀、三棱針、梅花針等中醫(yī)器械的制造，以及制藥機械產(chǎn)業(yè)。產(chǎn)業(yè)鏈中游主要涉及中藥材的加工與炮制，以及中藥飲片和中成藥的生產(chǎn)制造。其中，中藥飲片和中成藥是中醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)鏈的核心產(chǎn)品，其質(zhì)量和技術(shù)含量直接影響到患者的治療效果和用藥體驗。產(chǎn)業(yè)鏈下游則包括中藥產(chǎn)品的銷售與流通，以及中醫(yī)藥服務(wù)的提供。其中，中藥產(chǎn)品通過醫(yī)院、藥店、電商平臺等渠道銷售給消費者；中醫(yī)藥服務(wù)則包括中醫(yī)診療、康復保健等服務(wù)。

中醫(yī)藥行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈

中藥材種植

亳州市恒彩中藥材種植有限公司

靖宇縣益聚源種養(yǎng)殖專業(yè)合作社

啟旺中藥材種植（臨沂）專業(yè)合作社

莊河倡青農(nóng)業(yè)科技有限公司

河北倡青農(nóng)業(yè)科技有限公司

松原市百草園藥材種植專業(yè)合作社

針灸針

蘇州醫(yī)療用品廠有限公司

可孚(中國)醫(yī)療科技發(fā)展有限公司

北京中研太和醫(yī)療器械有限公司

馬鞍山邦德醫(yī)療器械有限公司

蘇州環(huán)球針灸醫(yī)療器械有限公司

北京大名科技有限公司

制藥機械

浙江小倫智能制造股份有限公司

東富龍科技集團股份有限公司

楚天科技股份有限公司

遼寧春光制藥裝備股份有限公司

山東新華醫(yī)療器械股份有限公司

浙江迦南科技股份有限公司

上游

北京同仁堂股份有限公司

浙江新光藥業(yè)股份有限公司

中國中藥控股有限公司

山東步長制藥股份有限公司

中游

醫(yī)院

藥店

電商平臺

下游

2、行業(yè)領(lǐng)先企業(yè)分析

（1）北京同仁堂股份有限公司

北京同仁堂股份有限公司成立于1997年，同年在上海證交所掛牌上市，是同仁堂集團旗下的首家上市公司，股票簡稱“同仁堂”。同仁堂以生產(chǎn)和銷售傳統(tǒng)中成藥為主業(yè)，常年生產(chǎn)的中成藥超過 400 個品規(guī)，產(chǎn)品劑型豐富，涵蓋丸劑、散劑、酒劑及膠囊劑、口服液、滴丸劑等20余個產(chǎn)品劑型，形成了以安宮牛黃丸、同仁牛黃清心丸、同仁大活絡(luò)丸為代表的心腦血管系列，以同仁烏雞白鳳丸、坤寶丸為代表的婦科系列，以國公酒、骨刺消痛液為代表的酒劑系列等十二個不同系列品種群。2023年前三季度，同仁堂營業(yè)總收入為137.21億元，同比增長25.88%。

（2）浙江新光藥業(yè)股份有限公司

浙江新光藥業(yè)股份有限公司創(chuàng)建于1970年，1987年更名為浙江新光制藥廠，2016年在深交所創(chuàng)業(yè)板上市，股票簡稱“新光藥業(yè)”。新光藥業(yè)是一家集研發(fā)、生產(chǎn)、經(jīng)營于一體的股份制現(xiàn)代化中醫(yī)藥企業(yè)，擁有中藥炮制、提取、固體制劑、液體制劑等現(xiàn)代化生產(chǎn)線，生產(chǎn)合劑、膠囊劑、片劑、顆粒劑、散劑、糖漿劑等六個劑型，擁有49個藥品批準文號和2個保健食品批準證書。2023年前三季度，新光藥業(yè)營業(yè)總收入為2.16億元，同比下降17.66%。

五、行業(yè)現(xiàn)狀

新中國成立以來，在黨中央的支持下，各省、市、縣都紛紛成立中醫(yī)院，中醫(yī)院成為服務(wù)于人民健康和防治疾病的重要載體，為我國中醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)發(fā)展奠定良好基礎(chǔ)。近年來，隨著國家政策扶持力度增強，居民對中醫(yī)藥治療認可度提升，在全國老齡化趨勢推動下，我國中醫(yī)藥消費需求呈現(xiàn)逐年上漲態(tài)勢，國內(nèi)中醫(yī)藥市場規(guī)模加速擴容。據(jù)統(tǒng)計，2023年我國中醫(yī)藥市場規(guī)模達4818億元，同比增長6.9%。

六、發(fā)展因素

1、有利因素

（1）歷史悠久的中醫(yī)藥理論與文化優(yōu)勢

我國中醫(yī)藥歷史悠久，擁有完善的中醫(yī)藥理論基礎(chǔ)和豐富的臨床經(jīng)驗，中醫(yī)藥典籍卷帙浩繁，有記載的中藥復方就達幾十萬個。同時，國內(nèi)還形成了相對成熟的民族醫(yī)藥文化，在華人社會及其他民族中得到廣泛認同。悠久的中醫(yī)藥理論與文化優(yōu)勢為我國中醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)的發(fā)展奠定了良好的社會資源基礎(chǔ)，也為中醫(yī)藥走向世界提供了堅實的保障。

（2）我國擁有豐富的中藥資源

我國多種多樣的自然條件，孕育了豐富的中藥材資源，使我國培育、發(fā)展中藥產(chǎn)業(yè)具有得天獨厚的資源優(yōu)勢。據(jù)第四次全國中藥資源普查數(shù)據(jù)顯示，從《神農(nóng)本草經(jīng)》記載的365種中藥發(fā)展至今，我國藥用資源種類已達18817種，較第三次普查多出6000多種。其中，我國特有的藥用植物有3151種、需要保護的物種有464種。國內(nèi)中藥資源生物多樣性呈逐步恢復態(tài)勢，且大部分中藥材已開始轉(zhuǎn)化為人工栽培或飼養(yǎng)，國內(nèi)中醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)發(fā)展基礎(chǔ)建設(shè)日益完善。

（3）現(xiàn)代醫(yī)療模式推動行業(yè)發(fā)展

現(xiàn)代醫(yī)療模式開始從單純的治療疾病到預防、保健、治療、康復相結(jié)合的模式轉(zhuǎn)變，這種模式的轉(zhuǎn)變正契合了中醫(yī)藥標本兼治、預防為主的傳統(tǒng)理念。隨著我國國民經(jīng)濟的持續(xù)高速發(fā)展，居民消費水平的不斷提高，天然藥物、綠色藥物以其保健和治療相結(jié)合的特點將在藥品消費中的比例逐漸提高。這些新增藥品的消費將帶動中醫(yī)藥行業(yè)的快速發(fā)展。因此，我國中醫(yī)藥行業(yè)具有廣闊的發(fā)展空間。

2、不利因素

（1）市場集中度較低

我國中醫(yī)藥企業(yè)眾多，但大部分都是小型企業(yè)，企業(yè)規(guī)模小、效率低、生產(chǎn)設(shè)備落后、產(chǎn)品單一、重復建設(shè)等問題嚴重，與世界上涉足天然藥物市場的跨國醫(yī)藥企業(yè)相比形成較大差距，使得我國中醫(yī)藥產(chǎn)品在國際市場上的競爭力受到國外醫(yī)藥公司越來越強烈的沖擊，在國際競爭中處于不利地位。近年來，國際積極推行中醫(yī)藥行業(yè)GNP認證，鼓勵中醫(yī)藥企業(yè)進行兼并重組，業(yè)內(nèi)形成了一批具有一定競爭力的企業(yè)，然而大型龍頭企業(yè)仍然較少，重復建設(shè)導致市面上同類型產(chǎn)品的價格戰(zhàn)，造成產(chǎn)品質(zhì)量下滑，人民對中醫(yī)藥信任度降低。

（2）研發(fā)能力較為薄弱

我國中醫(yī)藥制造行業(yè)普遍存在研發(fā)意識不足，投入較少的問題。由于醫(yī)藥研發(fā)費用投入不足，我國中中醫(yī)藥行業(yè)科研成果轉(zhuǎn)化率偏低，導致行業(yè)研發(fā)水平相對落后，無法根據(jù)市場需求進行高效率的研究和開發(fā)。相當一部分中醫(yī)藥企業(yè)僅在營銷上加大投入，不注重提升生產(chǎn)技術(shù)和裝備水平，對中醫(yī)藥基礎(chǔ)研究的投入不足，在新品研發(fā)和技術(shù)隊伍的培養(yǎng)上著眼于短期利益，缺乏長遠的眼光，且研發(fā)產(chǎn)品主要集中在改劑型及仿制等低水平重復上面，創(chuàng)新能力不足。

（3）缺乏完善的技術(shù)標準

中藥具有成分多、作用范圍廣的優(yōu)勢，但存在著基礎(chǔ)研究薄弱、工藝相對落后、質(zhì)量標準不完善、創(chuàng)新能力和評價體系缺乏等不足。目前，我國還未能建立適合中醫(yī)藥特點的質(zhì)量控制標準體系，其技術(shù)標準亦有待完善，大多數(shù)中藥的有效成分不清楚，中醫(yī)藥質(zhì)量控制方法學研究缺乏系統(tǒng)、綜合的評價。同時，我國中醫(yī)藥行業(yè)設(shè)計標準時，較少考慮到利用技術(shù)標準和技術(shù)壁壘來保護民族產(chǎn)業(yè)，不利于促進行業(yè)發(fā)展。

七、競爭格局

隨著國家政策的支持和市場需求的增長，中醫(yī)藥行業(yè)吸引了越來越多的資本參與投資，業(yè)內(nèi)競爭企業(yè)數(shù)量眾多，市場競爭格局呈現(xiàn)出多元化、復雜化和激烈化的特點。從業(yè)務(wù)規(guī)模和技術(shù)水平方面分析，我國中醫(yī)藥企業(yè)大致可分為三大競爭梯隊。其中，第一梯隊主要由那些資金雄厚、技術(shù)領(lǐng)先、品牌影響力廣泛的企業(yè)構(gòu)成。這些企業(yè)通常具備強大的研發(fā)實力，能夠持續(xù)推出創(chuàng)新性的中藥產(chǎn)品或療法，滿足市場需求，且擁有完善的銷售渠道和廣泛的客戶基礎(chǔ)，如中國中藥、步長制藥、華潤三九、同仁堂等。第二梯隊則包括那些在市場上具有一定影響力，但可能在資金、技術(shù)或品牌影響力等方面稍遜于第一梯隊的企業(yè)，如太極集團、片仔癀、濟川藥業(yè)、天士力、仁和藥業(yè)等。行業(yè)第三梯隊主要由大量業(yè)務(wù)規(guī)模較小、產(chǎn)品體系相對單一的企業(yè)構(gòu)成。這些企業(yè)可能在某一特定領(lǐng)域或細分市場具有一定的競爭力，但整體實力和市場影響力相對較弱。

八、發(fā)展趨勢

一方面，未來，我國政府將繼續(xù)加大對中醫(yī)藥研究的投入，推動中醫(yī)藥現(xiàn)代化產(chǎn)品研發(fā)，提高產(chǎn)業(yè)整體發(fā)展水平；同時，加強行業(yè)監(jiān)管力度，助力中醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)健康高質(zhì)量發(fā)展，進一步提高中醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)國際競爭力，持續(xù)為推動中醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)出海積蓄力量。另一方面，在全球新一輪產(chǎn)業(yè)信息化轉(zhuǎn)型升級潮流推動下，我國中醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)與現(xiàn)代科技的結(jié)合將更加緊密，科技創(chuàng)新將成為推動中醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的關(guān)鍵力量，不斷推動國內(nèi)中醫(yī)藥藥物研發(fā)。此外，隨著人們健康意識的提高，中醫(yī)藥在預防保健和治療疾病方面的需求將持續(xù)增長。特別是在慢性病、亞健康等領(lǐng)域，中醫(yī)藥的應(yīng)用將不斷擴大，市場潛力巨大，疊加中醫(yī)藥在國際市場上的認可度提升，我國中醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)將有廣袤增長空間。