摘要：中國(guó)已成為全球碳酸飲料市場(chǎng)規(guī)模擴(kuò)張的重要驅(qū)動(dòng)力之一，受益于無(wú)糖碳酸飲料的發(fā)展及市場(chǎng)產(chǎn)品類型不斷豐富，2017-2022年中國(guó)碳酸飲料市場(chǎng)銷量不斷擴(kuò)大，2022年全年碳酸飲料銷量達(dá)147.93億升，較2021年增加了19.8億升，增幅遠(yuǎn)高于全球市場(chǎng)銷量增幅。經(jīng)過多年的優(yōu)勝劣汰與市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)，中國(guó)碳酸飲料市場(chǎng)形成了以國(guó)際品牌可口可樂、百事可樂為主，國(guó)產(chǎn)品牌北冰洋、健力寶、冰峰等為輔的寡頭市場(chǎng)。

一、定義及分類

根據(jù)國(guó)家標(biāo)準(zhǔn)《碳酸飲料(汽水)》(GB/T 10792-2008)，碳酸飲料（汽水）是在一定條件下充入二氧化碳?xì)獾娘嬃希话ㄓ砂l(fā)酵法自身產(chǎn)生的二氧化碳?xì)獾娘嬃?，可分為果汁型碳酸飲料、果味型碳酸飲料、可樂型碳酸飲料、其他型碳酸飲料?

二、行業(yè)政策

1、主管部門和監(jiān)管體制

目前國(guó)內(nèi)碳酸飲料行業(yè)遵循市場(chǎng)化發(fā)展模式，自主經(jīng)營(yíng)。監(jiān)管主要分為以政府部門為主導(dǎo)的強(qiáng)制監(jiān)管以及以行業(yè)協(xié)會(huì)為主導(dǎo)的自律監(jiān)管。碳酸飲料行業(yè)監(jiān)管部門主要由國(guó)務(wù)院食品安全委員會(huì)、國(guó)家市場(chǎng)監(jiān)督管理總局、國(guó)家衛(wèi)生健康委員會(huì)等共同構(gòu)成。國(guó)務(wù)院食品安全委員會(huì)負(fù)責(zé)統(tǒng)籌指導(dǎo)、提出政策、督促落實(shí)；國(guó)家市場(chǎng)監(jiān)督管理總局負(fù)責(zé)食品安全監(jiān)督管理及綜合協(xié)調(diào)；國(guó)家衛(wèi)生健康委員會(huì)負(fù)責(zé)檢查和評(píng)估食品安全風(fēng)險(xiǎn)，制定食品安全國(guó)家標(biāo)準(zhǔn)。

碳酸飲料行業(yè)自律組織為中國(guó)食品工業(yè)協(xié)會(huì)及中國(guó)飲料工業(yè)協(xié)會(huì)。中國(guó)食品工業(yè)協(xié)會(huì)于1981年經(jīng)國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)成立，是全國(guó)食品工業(yè)的行業(yè)組織，其主要職責(zé)包括：協(xié)助政府在食品工業(yè)領(lǐng)域開展統(tǒng)籌、規(guī)劃、協(xié)調(diào)工作，加強(qiáng)對(duì)食品工業(yè)企業(yè)的指導(dǎo)和服務(wù)，促進(jìn)交流與合作，推動(dòng)行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)化，推動(dòng)科技發(fā)展與應(yīng)用，約束行業(yè)行為，幫助企業(yè)成長(zhǎng)，推動(dòng)全民營(yíng)養(yǎng)，發(fā)展公益事業(yè)，推動(dòng)中國(guó)食品工業(yè)持續(xù)健康發(fā)展。中國(guó)飲料工業(yè)協(xié)會(huì)成立于1993年，是飲料行業(yè)及相關(guān)企業(yè)、事業(yè)單位自愿參加的非營(yíng)利性、全國(guó)性社團(tuán)組織，是經(jīng)民政部批準(zhǔn)的國(guó)家一級(jí)協(xié)會(huì)。其主要職責(zé)是：對(duì)飲料行業(yè)基礎(chǔ)資料進(jìn)行調(diào)查、統(tǒng)計(jì)，掌握行業(yè)全面情況，開展市場(chǎng)調(diào)查和行業(yè)研究；提出飲料行業(yè)發(fā)展規(guī)劃、經(jīng)濟(jì)技術(shù)政策、扶優(yōu)限劣政策及經(jīng)濟(jì)立法等方面的建議；組織和參與制（修）訂飲料行業(yè)的國(guó)家食品安全標(biāo)準(zhǔn)和產(chǎn)品的國(guó)家標(biāo)準(zhǔn)、行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)；組織制定社團(tuán)標(biāo)準(zhǔn)；圍繞產(chǎn)品質(zhì)量與安全開展行業(yè)自律和質(zhì)量評(píng)價(jià)工作等。

2、相關(guān)政策

中國(guó)政府高度重視食品安全問題，2023年期間，相關(guān)部委相繼出臺(tái)了《食品安全標(biāo)準(zhǔn)跟蹤評(píng)價(jià)工作方案》《食品安全工作評(píng)議考核辦法》等法律法規(guī)及政策，完善食品安全管理體系，不斷提升全鏈條食品安全工作水平，保障人民群眾身體健康和生命安全。而碳酸飲料作為食品工業(yè)重要組成部分，也將在政策驅(qū)動(dòng)下，向著健康化、品質(zhì)化發(fā)展。同時(shí)，為促進(jìn)碳酸飲料及整個(gè)飲料行業(yè)發(fā)展，中央政府鼓勵(lì)優(yōu)勢(shì)地區(qū)因地制宜發(fā)展飲料產(chǎn)業(yè)，提升飲料生產(chǎn)、包裝技術(shù)。

三、行業(yè)壁壘

1、品牌壁壘

碳酸飲料品牌壁壘十分高，可口可樂與百事可口儼然已成為了全球碳酸飲料行業(yè)的兩大巨頭，掌握著絕大部分市場(chǎng)份額，且消費(fèi)者對(duì)兩大品牌的忠誠(chéng)度較高。碳酸飲料企業(yè)塑造、營(yíng)銷、維護(hù)一個(gè)知名品牌形象需要建立嚴(yán)格的產(chǎn)品質(zhì)量體系、強(qiáng)大的產(chǎn)品研發(fā)體系、完善的營(yíng)銷體系、大量的廣告運(yùn)營(yíng)投入。知名的快速消費(fèi)品品牌都是經(jīng)過長(zhǎng)時(shí)間的發(fā)展和市場(chǎng)考驗(yàn)后形成的，后期進(jìn)入碳酸飲料行業(yè)的企業(yè)會(huì)面臨較高的品牌壁壘。

2、營(yíng)銷渠道壁壘

營(yíng)銷渠道的建設(shè)對(duì)于碳酸飲料企業(yè)可持續(xù)發(fā)展起到至關(guān)重要的作用，而營(yíng)銷網(wǎng)絡(luò)的開拓、建設(shè)和維護(hù)是一個(gè)復(fù)雜而艱難的過程，不可一蹴而就。新的市場(chǎng)參與者試圖在該行業(yè)有所發(fā)展，需要制定有效的銷售策略，投入大量資金、人力和物力，并需要較長(zhǎng)時(shí)間去建立完善的銷售渠道和經(jīng)驗(yàn)豐富的銷售團(tuán)隊(duì)。

3、規(guī)?；?jīng)營(yíng)壁壘

規(guī)?；a(chǎn)能力使得行業(yè)領(lǐng)先企業(yè)具有多方面優(yōu)勢(shì)。首先，具備大規(guī)模生產(chǎn)能力的企業(yè)更加容易獲得產(chǎn)業(yè)鏈上游供應(yīng)商及下游銷售渠道認(rèn)同，并逐漸形成上下游互惠互利的長(zhǎng)期戰(zhàn)略合作關(guān)系。其次，規(guī)?；a(chǎn)帶來(lái)的長(zhǎng)期穩(wěn)定采購(gòu)需求給企業(yè)提供較強(qiáng)的上游議價(jià)能力，在降低采購(gòu)及生產(chǎn)成本的同時(shí)提升產(chǎn)品質(zhì)量，形成多方面的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。由于行業(yè)新進(jìn)入者短期內(nèi)難以形成規(guī)模、成本、效率等多方面協(xié)同效應(yīng)，因此難以在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中處于優(yōu)勢(shì)位置。

四、發(fā)展歷程

二十世紀(jì)六七十年代，中國(guó)不少城市擁有當(dāng)?shù)靥厣钠放?，甚至成為城市名片。七十年代末，?guó)際飲料巨頭可口可樂和百事可樂進(jìn)入中國(guó)市場(chǎng)，利用其強(qiáng)大的營(yíng)銷能力和資金實(shí)力在中國(guó)強(qiáng)勢(shì)擴(kuò)張。進(jìn)入九十年代，國(guó)產(chǎn)“老汽水”或合資后品牌被停用，或被沖擊陸續(xù)停產(chǎn)，少數(shù)勉強(qiáng)維持經(jīng)營(yíng)，規(guī)模亦大幅收縮。二十一世紀(jì)以來(lái)，隨著中國(guó)經(jīng)濟(jì)實(shí)力顯著增強(qiáng)，被打壓20年的中國(guó)老汽水品牌陸續(xù)恢復(fù)啟用，八王寺汽水2003年回歸，嶗山可樂2004年復(fù)產(chǎn)，北冰洋汽水2011年復(fù)出，山海關(guān)汽水2014年重啟，天府可樂也于2016年1月宣布品牌復(fù)出。此外，在消費(fèi)者多元化需求下，果味型碳酸飲料等其他類型碳酸飲料產(chǎn)品矩陣愈發(fā)豐富。

五、產(chǎn)業(yè)鏈

1、行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈分析

碳酸飲料的上游主要為白砂糖、食品添加劑、包裝材料等，白砂糖、食品添加劑等原材料成本占比較小，且目前，白砂糖市場(chǎng)供給充足，能較好地滿足飲料等下游用糖行業(yè)對(duì)白砂糖的需求。包裝材料與運(yùn)輸成本占比較大。碳酸飲料產(chǎn)業(yè)鏈如下圖所示：

碳酸飲料行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈

白砂糖

廣西農(nóng)投糖業(yè)集團(tuán)股份有限公司

中糧糖業(yè)控股股份有限公司

廣西粵桂廣業(yè)控股股份有限公司

廣州市浪奇實(shí)業(yè)股份有限公司

食品添加劑

安徽金禾實(shí)業(yè)股份有限公司

山東三元生物科技股份有限公司

上海海融食品科技股份有限公司

陜西嘉星化工有限公司

包裝材料

奧瑞金科技股份有限公司

嘉美食品包裝（滁州）股份有限公司

上海寶鋼包裝股份有限公司

中糧包裝控股有限公司

上游

可口可樂公司

百事可樂公司

西安冰峰飲料股份有限公司

元?dú)馍郑ū本┦称房萍技瘓F(tuán)有限公司

中游

消費(fèi)者

下游

碳酸飲料作為快消品，主要通過經(jīng)銷渠道抵達(dá)消費(fèi)者。經(jīng)銷渠道具有經(jīng)銷商數(shù)量多、零售終端網(wǎng)點(diǎn)多的特點(diǎn)，因此行業(yè)對(duì)單一經(jīng)銷商或網(wǎng)點(diǎn)沒有依賴性。消費(fèi)者需求的穩(wěn)定增長(zhǎng)是碳酸飲料行業(yè)生存與發(fā)展的基礎(chǔ)，是行業(yè)長(zhǎng)期可持續(xù)發(fā)展的保障。同時(shí)碳酸飲料具有明顯的季節(jié)性特征，夏、秋季為生產(chǎn)及銷售旺季，冬天為淡季，淡旺季消費(fèi)量存在較大差異。

2、行業(yè)領(lǐng)先企業(yè)分析

（1）可口可樂公司

可口可樂是全球著名的綜合性飲料公司，主要從事碳酸飲料、瓶裝水、果汁等飲料的生產(chǎn)和銷售，其產(chǎn)品遍布200多個(gè)國(guó)家和地區(qū)，擁有可口可樂、雪碧、芬達(dá)、健怡可口可樂等多個(gè)碳酸飲料品牌。2023年前三季度可口可樂公司營(yíng)收實(shí)現(xiàn)穩(wěn)健增長(zhǎng)，超出市場(chǎng)預(yù)期，營(yíng)收達(dá)349.3億美元，凈利潤(rùn)為87.4億美元。其中三季度營(yíng)收119.53億美元，同比增長(zhǎng)8%，凈利潤(rùn)為30.83億美元，同比增長(zhǎng)9%。從飲料品類看，三季度旗艦品牌——可口可樂銷量全球增長(zhǎng)2%，無(wú)糖可口可樂銷量全球增長(zhǎng)3%，風(fēng)味汽水銷量全球增長(zhǎng)1%，主要受拉丁美洲、亞太及北美市場(chǎng)的增長(zhǎng)驅(qū)動(dòng)。

（2）百事公司

百事公司是全球最大的食品飲料生產(chǎn)商之一，總部位于美國(guó)紐約，業(yè)務(wù)涉及碳酸飲料、咖啡、薯片等諸多領(lǐng)域，旗下包括百事可樂、七喜、樂事薯片等知名品牌。2023年前三季度，百事公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)收636.2億美元，歸屬于公司的凈利潤(rùn)為77.7億美元。其中三季度營(yíng)收為234.53億美元，同比增長(zhǎng)6.75%，歸母凈利潤(rùn)達(dá)30.92億美元，同比增長(zhǎng)14.4%。

六、行業(yè)現(xiàn)狀

中國(guó)已成為全球碳酸飲料市場(chǎng)規(guī)模擴(kuò)張的重要驅(qū)動(dòng)力之一，受益于無(wú)糖碳酸飲料的發(fā)展及市場(chǎng)產(chǎn)品類型不斷豐富，2017-2022年中國(guó)碳酸飲料市場(chǎng)銷量不斷擴(kuò)大，2022年全年碳酸飲料銷量達(dá)147.93億升，較2021年增加了19.8億升，增幅遠(yuǎn)高于全球市場(chǎng)銷量增幅，中國(guó)碳酸飲料銷量占全球總銷量的比重不斷提升，由2016年的4.4%提升至2022年的6.3%。

七、發(fā)展因素

1、有利因素

（1）行業(yè)逐漸規(guī)范化發(fā)展

隨著食品安全相關(guān)領(lǐng)域認(rèn)知水平的提高，特別是檢測(cè)技術(shù)和現(xiàn)代醫(yī)學(xué)的發(fā)展，各種非法添加物等物質(zhì)的危害性不斷被認(rèn)知，食品安全成為所有消費(fèi)者共同關(guān)心的重要話題。中國(guó)政府高度重視食品質(zhì)量和食品安全，目前，中國(guó)已基本形成了以《食品安全法》為核心的監(jiān)管體系，明確各部門監(jiān)管職責(zé)，督促企業(yè)增加原材料檢驗(yàn)、生產(chǎn)過程動(dòng)態(tài)檢測(cè)、產(chǎn)品出廠檢測(cè)等質(zhì)量控制程序，加強(qiáng)相關(guān)部門的檢驗(yàn)檢測(cè)能力，不斷促進(jìn)碳酸飲料行業(yè)規(guī)范化發(fā)展。

（2）信息技術(shù)賦能行業(yè)升級(jí)

隨著飲料行業(yè)不斷向前發(fā)展，更多的新技術(shù)、新設(shè)備被運(yùn)用到生產(chǎn)過程中，自動(dòng)化水平顯著提高，不僅提高了生產(chǎn)效率，減少了人工成本，還提高了產(chǎn)品質(zhì)量，使產(chǎn)品呈現(xiàn)出更佳的色、香、味。同時(shí)，信息化的大量運(yùn)用使產(chǎn)品銷售過程更加清晰透明，有助于行業(yè)內(nèi)公司將產(chǎn)品的生產(chǎn)與銷售緊密結(jié)合，根據(jù)銷售情況制定生產(chǎn)計(jì)劃，根據(jù)生產(chǎn)狀態(tài)完善銷售計(jì)劃，實(shí)現(xiàn)生產(chǎn)資源與社會(huì)資源的合理分配與利用，加快行業(yè)的升級(jí)。

（3）產(chǎn)品矩陣不斷豐富

近年來(lái)，各碳酸飲料企業(yè)為增強(qiáng)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，提升企業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)，不斷加強(qiáng)新品研發(fā)力度，相繼推出了碳酸飲料新品，豐富產(chǎn)品矩陣，完善產(chǎn)品線布局。各家企業(yè)新品的相繼發(fā)布，為消費(fèi)者提供了更多的選擇，也為行業(yè)發(fā)展注入了動(dòng)能。

2、不利因素

（1）食品安全風(fēng)險(xiǎn)依然存在

食品安全涉及大眾健康，是企業(yè)的生命線。但近年來(lái)，碳酸飲料領(lǐng)域食品安全事故仍頻發(fā)，在利益驅(qū)使下，部分小作坊生產(chǎn)假冒偽劣產(chǎn)品和“三無(wú)產(chǎn)品”，產(chǎn)品大多存在生產(chǎn)衛(wèi)生條件不達(dá)標(biāo)、食用添加劑超標(biāo)等問題，不僅破壞了行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)秩序，還將對(duì)消費(fèi)者健康產(chǎn)生威脅。

（2）“垃圾食品”標(biāo)簽深入人心

碳酸飲料“垃圾食品”標(biāo)簽深入人心，碳酸飲料中含有大量的“二氧化碳”和各種食品添加劑以及色素香精，長(zhǎng)期大量飲用碳酸飲料容易導(dǎo)致肥胖、骨質(zhì)疏松等問題，在健康經(jīng)濟(jì)、養(yǎng)生經(jīng)濟(jì)浪潮下，碳酸飲料行業(yè)發(fā)展面臨較大的下行壓力，未來(lái)高糖分的傳統(tǒng)碳酸飲料市場(chǎng)規(guī)模將不斷萎縮。

（3）外企占據(jù)主要市場(chǎng)份額

經(jīng)過幾十年的發(fā)展，中國(guó)碳酸飲料市場(chǎng)格局已基本形成，可口可樂與百事公司兩家企業(yè)占據(jù)了中國(guó)近七成的市場(chǎng)份額。雖然近年來(lái)，隨著“國(guó)潮熱”的出現(xiàn)，北冰洋、大窯、冰峰等國(guó)貨老汽水品牌也隨之卷土重來(lái)，但國(guó)產(chǎn)品牌競(jìng)爭(zhēng)力較弱，市場(chǎng)份額較小。

八、競(jìng)爭(zhēng)格局

經(jīng)過多年的優(yōu)勝劣汰與市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)，碳酸飲料市場(chǎng)形成了以國(guó)際品牌可口可樂、百事可樂為主，國(guó)產(chǎn)品牌北冰洋、健力寶、冰峰等為輔的寡頭市場(chǎng)。中國(guó)碳酸飲料市場(chǎng)格局已基本穩(wěn)定，競(jìng)爭(zhēng)格局高度集中， 2022年可口可樂公司、百事公司市場(chǎng)份額分別為43.5%，25.9%。國(guó)產(chǎn)品牌元?dú)馍謶{借無(wú)糖氣泡水迅速“出圈”，2022年市場(chǎng)份額提升至8.4%。其余品牌瓜分剩余22.2%的市場(chǎng)份額。

九、發(fā)展趨勢(shì)

隨著消費(fèi)者的需求日益多樣化和個(gè)性化，碳酸飲料飲料企業(yè)將不斷加大研發(fā)力度，積極研發(fā)運(yùn)用新技術(shù)，推動(dòng)碳酸飲料產(chǎn)品更加健康化、多元化，以適應(yīng)不同人群、不同區(qū)域、不同場(chǎng)景消費(fèi)，碳酸飲料產(chǎn)品呈現(xiàn)多元化發(fā)展趨勢(shì)。整體來(lái)看，中國(guó)碳酸飲料人均消費(fèi)量遠(yuǎn)低于美國(guó)、墨西哥、日本等國(guó)家，行業(yè)仍有一定的發(fā)展空間。同時(shí)隨著居民健康消費(fèi)意識(shí)不斷提升，消費(fèi)者消費(fèi)趨勢(shì)逐漸向無(wú)糖碳酸飲料轉(zhuǎn)移，無(wú)糖碳酸飲料將成為碳酸飲料重要增長(zhǎng)點(diǎn)。