智研精品報告

中國牛肉進口依存度逐漸提高，在豬瘟影響下，2019牛肉價格和進口量大幅增長[圖]

牛肉張珂慎 2020-01-20 05:47 來源：智研咨詢

受全球牛肉市場增長的影響，近幾年全球活牛存欄量與出欄量均出現(xiàn)增長的趨勢。2018年全球活牛存欄量接近10億頭，出欄量為2.9億頭。

2013-2018年全球牛存欄量情況

資料來源：USDA，智研咨詢整理

2013-2019年全球牛出欄量情況

資料來源：USDA，智研咨詢整理

目前全球牛肉主要生產(chǎn)基地集中在印度、巴西、歐盟、美國、阿根廷五大地區(qū)。全球牛肉供給區(qū)域集中度較高。

2018年全球牛肉存欄量和出欄量區(qū)域情況（左圖：存欄量，右圖：出欄量）

資料來源：USDA，智研咨詢整理

而全球牛肉需求地區(qū)則主要集中在中國、美國、日本、中國香港、韓國等地區(qū)。其中中國牛肉需求量居全球榜首，2018年牛肉進口數(shù)量達到103.9萬噸。

2018年全球牛肉十大進口地區(qū)

資料來源：UN Comtrade Database, 智研咨詢整理

智研咨詢發(fā)布的《2020-2026年中國牛肉行業(yè)市場運營模式及競爭策略研究報告》顯示：近十年中國進口牛肉市場發(fā)展迅速，2009年全國牛肉進口僅為1.42萬噸、0.44億元，到2018年進口量和進口金額分別增長72倍，108倍。

2009-2018年中國牛肉進口規(guī)模

資料來源：UN Comtrade Database, 智研咨詢整理

巴西、烏拉圭、阿根廷、澳大利亞、新西蘭是中國進口牛肉主要來源地。

2018年中國牛肉進口來源

資料來源：UN Comtrade Database, 智研咨詢整理

隨著中國居民消費水平的提升，牛肉的消費，特別是高質量牛肉的需求，與日俱增。而國內的牛肉產(chǎn)品供應無論從數(shù)量還是質量角度，離居民的消費預期仍然有較大的差距。在這樣的背景下，進口牛肉有效補足了中國牛肉市場的需求，進口依存度也出現(xiàn)上升的趨勢。

2009-2018年中國牛肉產(chǎn)量與進口依存度情況

資料來源：國家統(tǒng)計局，UN Comtrade Database，智研咨詢整理

牛肉與豬肉會為替代品，一方消費的抑制，將會促進另一方消費的增長。2017年以來，兩者相關性較高；進入2018年，兩者相關性進一步增強達到0.95；而2019年兩者趨于完全相關。

牛肉與豬肉價格相關性

時間段	牛肉與豬肉價格相關系數(shù)
近三年	0.678
近兩年	0.950
近一年	0.986

注：相關性系數(shù)“1”為完全相關，數(shù)字越接近“1”相關性越強
資料來源：智研咨詢整理

這主要是因為，2018年下半年中國非洲豬瘟疫情爆發(fā)，豬肉行業(yè)產(chǎn)能出現(xiàn)斷崖式下跌。加之居民對于豬肉產(chǎn)品安全的疑慮，豬肉行業(yè)供給和消費同時出現(xiàn)大幅下滑。作為豬肉主要替代產(chǎn)品，牛肉的市場需求出現(xiàn)大幅增長。但由于牛肉生產(chǎn)具有較強的供應周期，短時間無法迅速提高行業(yè)的產(chǎn)量水平。供不應求的局面造成了牛肉價格的上漲。

2012-2019年11月中國牛肉與豬肉價格走勢

資料來源：農(nóng)村農(nóng)業(yè)部

國內牛肉供應不足，最終刺激進口牛肉的大幅增長。進入2019年中國牛肉累計進口量高于往年同期水平，同時每月進口量有遞增的趨勢。

2019年1-11月中國牛肉分月進口情況

時間	牛肉累計進口數(shù)量（噸）	牛肉累計進口數(shù)量同比增長（%）	牛肉累計進口金額（千美元）	牛肉累計進口金額同比增長（%）
1月	118321	53.8	531897	48.8
2月	209881	54.6	949758	50.7
3月	311321	47.1	1423955	44.9
4月	440095	54.2	2027971	53.7
5月	563838	51.1	2616344	52.0
6月	697529	52.8	3254871	53.9
7月	849741	57.5	3993067	59.4
8月	980334	53.6	4646960	56.3
9月	1132388	53.4	5431878	58.2
10月	1283228	54.5	6204905	60.9
11月	1470158	57.3	7191597	66.3