摘要：隨著環(huán)保治理和生態(tài)紅線的剛性倒逼，真空鍍膜以高性價(jià)比、低污染的優(yōu)勢(shì)成為表面處理業(yè)內(nèi)主流技術(shù)。一方面，迎合了國家可持續(xù)發(fā)展的戰(zhàn)略，另一方面能夠減少不必要的損耗和浪費(fèi)，起到了節(jié)能環(huán)保作用。隨著我國制造業(yè)越來越發(fā)達(dá)，真空鍍膜的應(yīng)用領(lǐng)域更加廣泛，對(duì)真空鍍膜設(shè)備的需求也不斷增加。2017-2023年中國真空鍍膜設(shè)備行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模整體呈現(xiàn)上升趨勢(shì)，但從增長(zhǎng)速度來看，卻呈現(xiàn)下降態(tài)勢(shì)，這主要受近幾年消費(fèi)電子需求疲軟的影響。但由于真空鍍膜設(shè)備除了應(yīng)用在消費(fèi)電子領(lǐng)域外，還在航空航天、機(jī)械制造、醫(yī)療設(shè)備、建筑等方面有所應(yīng)用，所以整體來看行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模仍有所增長(zhǎng)。估計(jì)2024年行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模達(dá)到522.44億元，同比上漲7.0%。

一、定義及分類

?真空鍍膜設(shè)備，主要指一類需要在較高真空度下進(jìn)行的鍍膜，具體包括很多種類，包括真空離子蒸發(fā)，磁控濺射，MBE分子束外延，PLD激光濺射沉積等很多種。主要思路是分成蒸發(fā)和濺射兩種。

二、行業(yè)政策

1、主管部門和監(jiān)管體制

真空鍍膜設(shè)備行業(yè)主管部門為國家發(fā)展和改革委員會(huì)、工業(yè)和信息化部。國家發(fā)展和改革委員會(huì)主要負(fù)責(zé)行業(yè)發(fā)展規(guī)劃的研究、產(chǎn)業(yè)政策的制定，指導(dǎo)行業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整、行業(yè)體制改革、技術(shù)進(jìn)步和技術(shù)改造等工作。工業(yè)和信息化部主要負(fù)責(zé)研究提出行業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略、擬定產(chǎn)業(yè)政策、指導(dǎo)擬定行業(yè)技術(shù)法規(guī)和行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)。

行業(yè)協(xié)會(huì)主要包括中國通用機(jī)械工業(yè)協(xié)會(huì)，其宗旨是以推動(dòng)我國通用機(jī)械制造業(yè)發(fā)展為己任，發(fā)揮企業(yè)和政府有關(guān)部門的“橋梁和紐帶”作用，為通用機(jī)械行業(yè)及會(huì)員單位的發(fā)展提供各項(xiàng)服務(wù)；反映行業(yè)及會(huì)員單位的合理要求和愿望，協(xié)助政府做好行業(yè)工作；規(guī)范行規(guī)行約，維護(hù)行業(yè)及會(huì)員單位的利益和合法權(quán)益。

2、行業(yè)相關(guān)政策

近年來，在國家高度重視前沿新材料應(yīng)用及淘汰落后產(chǎn)能的背景下，中央及地方政府陸續(xù)出臺(tái)了一系列政策文件，大力支持真空鍍膜設(shè)備行業(yè)的發(fā)展。如2022年1月，甘肅省人民政府印發(fā)《甘肅省“十四五”制造業(yè)發(fā)展規(guī)劃》，提出要發(fā)展高性能真空獲得設(shè)備、高端數(shù)控真空鍍膜設(shè)備、大型智能化真空爐設(shè)備，以及生物醫(yī)藥、食品衛(wèi)生、航空航天、核工業(yè)材料等真空專用裝備，打造國內(nèi)真空裝備制造基地。2024年1月，山東省科學(xué)技術(shù)廳印發(fā)《關(guān)于推進(jìn)鈣鈦礦太陽能電池產(chǎn)業(yè)發(fā)展的實(shí)施方案》，提出要聚焦鈣鈦礦太陽能電池制備用鍍膜設(shè)備、涂布設(shè)備、激光設(shè)備、封裝設(shè)備、檢測(cè)設(shè)備等裝備國產(chǎn)化替代，鼓勵(lì)設(shè)備制造單位和電池制備單位開展協(xié)同攻關(guān)及應(yīng)用示范，力爭(zhēng)在原子層沉積設(shè)備、激光刻蝕機(jī)、高精度熒光視覺檢測(cè)設(shè)備等關(guān)鍵設(shè)備實(shí)現(xiàn)突破和替代，增強(qiáng)上下游協(xié)同適配能力，提升鈣鈦礦太陽能電池產(chǎn)業(yè)鏈供應(yīng)鏈韌性。未來中國真空鍍膜設(shè)備在政策利好的背景下，行業(yè)發(fā)展前景廣闊。

三、行業(yè)壁壘

1、技術(shù)壁壘

真空鍍膜設(shè)備是一種利用真空蒸發(fā)技術(shù)、濺射技術(shù)等方法，在物體表面形成薄膜的裝置。其技術(shù)含量高，涉及多個(gè)學(xué)科和技術(shù)的交叉應(yīng)用，包括物理學(xué)、化學(xué)、材料科學(xué)、電子工程等?。這些學(xué)科之間的交叉應(yīng)用使得真空鍍膜設(shè)備的研發(fā)和生產(chǎn)變得異常復(fù)雜。對(duì)于新進(jìn)入者來說，真空鍍膜設(shè)備具有較高的技術(shù)壁壘。

2、客戶壁壘

在真空鍍膜設(shè)備行業(yè)，客戶壁壘也相對(duì)較高。一些高端客戶對(duì)供應(yīng)商的認(rèn)證周期較長(zhǎng)，認(rèn)證標(biāo)準(zhǔn)也更為嚴(yán)格。這要求企業(yè)必須具備強(qiáng)大的技術(shù)實(shí)力、質(zhì)量控制能力和服務(wù)能力，以滿足客戶的苛刻要求。一旦企業(yè)成功進(jìn)入客戶的供應(yīng)鏈體系，客戶往往會(huì)傾向于與這些企業(yè)建立長(zhǎng)期穩(wěn)定的合作關(guān)系。這增加了新進(jìn)入者進(jìn)入市場(chǎng)的難度，因?yàn)樾缕髽I(yè)需要花費(fèi)更多的時(shí)間和精力來建立自己的客戶基礎(chǔ)和品牌聲譽(yù)。

3、資金壁壘

真空鍍膜設(shè)備行業(yè)也存在一定的資金壁壘。真空鍍膜設(shè)備價(jià)格昂貴，且需要不斷更新和升級(jí)。企業(yè)需要投入大量的資金來購買和維護(hù)設(shè)備，以確保生產(chǎn)的穩(wěn)定性和效率。此外，企業(yè)需要投入大量的資金進(jìn)行技術(shù)研發(fā)和創(chuàng)新，以應(yīng)對(duì)不斷變化的市場(chǎng)需求和技術(shù)挑戰(zhàn)。這包括新材料的研發(fā)、新工藝的開發(fā)以及新設(shè)備的研制等方面。

四、產(chǎn)業(yè)鏈

1、行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈分析

從產(chǎn)業(yè)鏈來看，真空鍍膜設(shè)備行業(yè)上游主要為原材料及零部件，原材料是指金屬材料，它是制造真空鍍膜設(shè)備的重要材料，其質(zhì)量和性能直接影響到真空鍍膜設(shè)備的穩(wěn)定性和使用壽命；零部件主要包括機(jī)械配件、真空泵、真空腔體等，這些零部件的精度和可靠性對(duì)于設(shè)備的正常運(yùn)行和鍍膜質(zhì)量具有重要影響。中游是指真空鍍膜設(shè)備的生產(chǎn)制造，也是產(chǎn)業(yè)鏈的核心環(huán)節(jié)。下游是指真空鍍膜設(shè)備的應(yīng)用領(lǐng)域，也是也是產(chǎn)業(yè)鏈的價(jià)值實(shí)現(xiàn)環(huán)節(jié)。真空鍍膜設(shè)備被廣泛應(yīng)用于多個(gè)領(lǐng)域，包括消費(fèi)電子、集成電路、電子元器件等。

真空鍍膜設(shè)備行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈

金屬材料

寶山鋼鐵股份有限公司

江西銅業(yè)集團(tuán)有限公司

紫金礦業(yè)集團(tuán)股份有限公司

銅陵有色金屬集團(tuán)控股有限公司

真空泵

上海漢鐘精機(jī)股份有限公司

寧波圣龍汽車動(dòng)力系統(tǒng)股份有限公司

廈門東亞機(jī)械有限公司

寧波拓普集團(tuán)股份有限公司

北京曌越東方科技有限公司

登弗真空設(shè)備(上海)有限公司

機(jī)械配件

真空腔體

浙江中科尚弘離子裝備工程有限公司

深圳市曼恩斯特科技股份有限公司

昆山新萊潔凈應(yīng)用材料股份有限公司

日揚(yáng)電子科技(上海)有限公司

上游

廣東匯成真空科技股份有限公司

江蘇雷博科學(xué)儀器有限公司

深圳市捷佳偉創(chuàng)新能源裝備股份有限公司

武漢普迪真空科技有限公司

中游

消費(fèi)電子

集成電路

電子元器件

下游

2、行業(yè)領(lǐng)先企業(yè)分析

（1）廣東匯成真空科技股份有限公司

廣東匯成真空科技股份有限公司成立于2006年，是一家面向全球的真空應(yīng)用解決方案提供商，主要從事真空鍍膜設(shè)備的研發(fā)生產(chǎn)、銷售及技術(shù)支持服務(wù)。憑借多年的技術(shù)沉淀和豐富的行業(yè)經(jīng)驗(yàn)，公司已具備完整的真空鍍膜設(shè)備研發(fā)能力，能夠獨(dú)立研發(fā)各類真空鍍膜設(shè)備，滿足不同客戶的需求。同時(shí)，公司擁有完備的制造工藝和設(shè)備，確保產(chǎn)品質(zhì)量穩(wěn)定可靠，可根據(jù)客戶需求，為客戶提供定制化的鍍膜工藝解決方案。2024年上半年，公司真空鍍膜設(shè)備相關(guān)產(chǎn)品收入均有所增長(zhǎng)。在消費(fèi)電子領(lǐng)域，公司的真空鍍膜設(shè)備營業(yè)收入同比上漲128.84%；在其他消費(fèi)品領(lǐng)域，公司真空鍍膜設(shè)備營業(yè)收入同比上漲206.30%。

（2）深圳市捷佳偉創(chuàng)新能源裝備股份有限公司

深圳市捷佳偉創(chuàng)新能源裝備股份有限公司是一家國內(nèi)領(lǐng)先的從事太陽能電池設(shè)備研發(fā)、生產(chǎn)和銷售的國家級(jí)高新技術(shù)企業(yè)。主要產(chǎn)品包括濕法設(shè)備系列、真空設(shè)備系列、智能制造設(shè)備系列、光伏電池設(shè)備及工藝解決方案等。其中在真空設(shè)備系列，公司依托全面強(qiáng)大的真空鍍膜技術(shù)與多年沉淀的精密設(shè)備設(shè)計(jì)，不斷創(chuàng)新推出管式二合一PECVD、管式PE-poly設(shè)備、MAD等各類管式設(shè)備，市占率持續(xù)提升。同時(shí)推出的板式設(shè)備在HJT、鈣鈦礦等領(lǐng)域持續(xù)獲得客戶認(rèn)可，公司的真空設(shè)備助力各高效光伏電池技術(shù)路線降本提效。

捷佳偉創(chuàng)自布局鈣鈦礦領(lǐng)域以來，參與了海內(nèi)外多家新能源頭部企業(yè)、初創(chuàng)企業(yè)及跨界企業(yè)的鈣鈦礦項(xiàng)目招標(biāo)，成功取得SPE、PAR、PVD、RPD、蒸鍍、涂布、VCD、清洗等設(shè)備訂單。標(biāo)志著捷佳偉創(chuàng)穩(wěn)步推進(jìn)的鈣鈦礦電池全路線全工序裝備在技術(shù)和工藝上的持續(xù)突破，受到行業(yè)合作伙伴的普遍認(rèn)可。2024年，捷佳偉創(chuàng)首臺(tái)鈣鈦礦GW級(jí)磁控濺射立式真空鍍膜設(shè)備PVD2400V順利出貨，表明了捷佳偉創(chuàng)深度掌握鈣鈦礦真空鍍膜設(shè)備的高新技術(shù)，滿足市場(chǎng)發(fā)展需求。

從企業(yè)經(jīng)營業(yè)績(jī)來看，2019-2023年公司營業(yè)收入及歸母凈利潤持續(xù)上漲，2024年前三季度公司實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入123.44億元，較去年同期增長(zhǎng)92.72%，歸母凈利潤為20.23億元，較去年同期增長(zhǎng)65.45%。

五、行業(yè)現(xiàn)狀

目前，在電鍍行業(yè)發(fā)展的背景下，出現(xiàn)了越來越多的問題，其中包括粉塵危害、環(huán)境污染、觸電危險(xiǎn)等等。傳統(tǒng)的水電鍍不僅對(duì)環(huán)境造成較大的污染，還對(duì)人體也造成較大的傷害，并且鍍膜的質(zhì)量不高。隨著環(huán)保治理和生態(tài)紅線的剛性倒逼，真空鍍膜以高性價(jià)比、低污染的優(yōu)勢(shì)成為表面處理業(yè)內(nèi)主流技術(shù)。一方面，迎合了國家可持續(xù)發(fā)展的戰(zhàn)略，另一方面能夠減少不必要的損耗和浪費(fèi)，起到了節(jié)能環(huán)保作用。隨著我國制造業(yè)越來越發(fā)達(dá)，真空鍍膜的應(yīng)用領(lǐng)域更加廣泛，對(duì)真空鍍膜設(shè)備的需求也不斷增加。2017-2023年中國真空鍍膜設(shè)備行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模整體呈現(xiàn)上升趨勢(shì)，但從增長(zhǎng)速度來看，卻呈現(xiàn)下降態(tài)勢(shì)，這主要受近幾年消費(fèi)電子需求疲軟的影響。但由于真空鍍膜設(shè)備除了應(yīng)用在消費(fèi)電子領(lǐng)域外，還在航空航天、機(jī)械制造、醫(yī)療設(shè)備、建筑等方面有所應(yīng)用，所以整體來看行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模仍有所增長(zhǎng)。估計(jì)2024年行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模達(dá)到522.44億元，同比上漲7.0%。

六、發(fā)展因素

1、有利因素

（1）國家政策的支持

國家高度重視科技創(chuàng)新和高端制造業(yè)的發(fā)展，出臺(tái)了一系列政策法規(guī)支持真空鍍膜設(shè)備行業(yè)的發(fā)展，如2024年11月發(fā)布的《西部地區(qū)鼓勵(lì)類產(chǎn)業(yè)目錄（2025年本）》，其中提出推動(dòng)綠色鍍膜成套裝備研發(fā)及制造，包括真空離子鍍膜、磁控濺射鍍膜、蒸鍍膜、離子注入、離子清潔等裝備研發(fā)制造。在政策的推動(dòng)下，真空鍍膜設(shè)備將得到快速發(fā)展。

（2）市場(chǎng)需求持續(xù)增長(zhǎng)

隨著全球電子信息產(chǎn)業(yè)、半導(dǎo)體、光學(xué)元器件、光伏產(chǎn)業(yè)等行業(yè)生產(chǎn)規(guī)模的擴(kuò)張，我國進(jìn)一步強(qiáng)化作為全球的電子信息、太陽能電池及組件等產(chǎn)業(yè)的重要制造基地地位。這一趨勢(shì)直接帶動(dòng)了各類薄膜材料以及真空鍍膜設(shè)備制造行業(yè)的發(fā)展，使得中國成為真空鍍膜工藝使用量快速增長(zhǎng)的國家，給國內(nèi)真空鍍膜設(shè)備制造廠商帶來良好的發(fā)展機(jī)遇。

（3）環(huán)保要求不斷提高

隨著經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展和人民生活水平的提高，環(huán)境問題日益凸顯，成為制約經(jīng)濟(jì)社會(huì)可持續(xù)發(fā)展的重要因素。為此，國家高度重視環(huán)境保護(hù)工作，出臺(tái)了一系列環(huán)保政策法規(guī)，加大了對(duì)環(huán)境污染的治理力度。在電鍍行業(yè)，國家也加強(qiáng)了對(duì)其環(huán)保監(jiān)管，要求企業(yè)采用更加環(huán)保、高效的鍍膜技術(shù)，以減少對(duì)環(huán)境的污染。在此背景下，真空鍍膜以高性價(jià)比、低污染的優(yōu)勢(shì)成為表面處理業(yè)內(nèi)主流技術(shù)，真空鍍膜設(shè)備行業(yè)不斷發(fā)展。

2、不利因素

（1）核心零部件依賴進(jìn)口

我國部分真空鍍膜設(shè)備制造商在部分應(yīng)用領(lǐng)域已經(jīng)初步具備了與國際廠商競(jìng)爭(zhēng)的能力，但是國內(nèi)整體技術(shù)水平仍然與國外先進(jìn)水平存在差距。部分核心部件如電源、真空泵等仍然主要依賴進(jìn)口，在一定程度上制約了我國真空鍍膜設(shè)備行業(yè)的發(fā)展。

（2）產(chǎn)品同質(zhì)化嚴(yán)重

由于真空鍍膜設(shè)備下游應(yīng)用行業(yè)較為廣泛，某些基礎(chǔ)應(yīng)用行業(yè)對(duì)技術(shù)要求不高，導(dǎo)致真空鍍膜設(shè)備廠商進(jìn)入門檻相對(duì)較低，真空鍍膜設(shè)備功能同質(zhì)化嚴(yán)重，使得產(chǎn)品缺乏競(jìng)爭(zhēng)力。在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中，這類產(chǎn)品很容易被替代，導(dǎo)致企業(yè)市場(chǎng)份額下降。因此，真空鍍膜設(shè)備行業(yè)相關(guān)企業(yè)應(yīng)積極加強(qiáng)研發(fā)投入，提升產(chǎn)品的差異化競(jìng)爭(zhēng)力，以應(yīng)對(duì)功能同質(zhì)化帶來的挑戰(zhàn)。

（3）技術(shù)人員缺乏

技術(shù)人員是真空鍍膜設(shè)備制造行業(yè)發(fā)展的重要基礎(chǔ)。目前，中國部分企業(yè)依靠自主研發(fā)在部分真空鍍膜領(lǐng)域?qū)崿F(xiàn)了突破，但未來仍需要繼續(xù)在技術(shù)研發(fā)方面加大投入，拓展更多的產(chǎn)品應(yīng)用領(lǐng)域。由于我國真空鍍膜設(shè)備制造行業(yè)起步較晚，技術(shù)人員的缺乏已成為制約我國真空鍍膜設(shè)備制造行業(yè)發(fā)展重要瓶頸之一。

七、競(jìng)爭(zhēng)格局

在國際市場(chǎng)上，高端真空鍍膜設(shè)備市場(chǎng)主要被應(yīng)用材料、愛發(fā)科、德國萊寶等資金實(shí)力雄厚、技術(shù)水平領(lǐng)先、產(chǎn)業(yè)經(jīng)驗(yàn)豐富的跨國公司所占領(lǐng)。我國的真空鍍膜設(shè)備相較于國外起步較晚，行業(yè)內(nèi)相關(guān)企業(yè)占比較小。不過，隨著國內(nèi)下游市場(chǎng)需求持續(xù)旺盛、政策支持及鍍膜設(shè)備制造行業(yè)上下游相關(guān)行業(yè)不斷發(fā)展壯大，越來越多具有技術(shù)先進(jìn)的本土企業(yè)進(jìn)入真空鍍膜設(shè)備行業(yè)，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)變得愈發(fā)激烈。目前，行業(yè)內(nèi)相關(guān)企業(yè)主要包括廣東匯成真空科技股份有限公司、深圳市捷佳偉創(chuàng)新能源裝備股份有限公司、廣東振華科技股份有限公司、中山凱旋真空科技股份有限公司、湘潭宏大真空技術(shù)股份有限公司等。

八、發(fā)展趨勢(shì)

我國真空鍍膜設(shè)備行業(yè)發(fā)展較為成熟，真空鍍膜技術(shù)創(chuàng)新能力不斷增強(qiáng)，產(chǎn)品類型不斷豐富，但低檔真空鍍膜設(shè)備產(chǎn)能過剩，高檔真空鍍膜設(shè)備產(chǎn)品供給不足，大多依賴進(jìn)口，整體真空鍍膜設(shè)備行業(yè)的產(chǎn)品結(jié)構(gòu)有待調(diào)整。同時(shí)，隨著工業(yè)不斷發(fā)展進(jìn)步，對(duì)工業(yè)產(chǎn)品制作材料的性能要求不斷提高，真空鍍膜產(chǎn)品精確性、穩(wěn)定性等要求也逐漸提高。此外，真空鍍膜技術(shù)的應(yīng)用領(lǐng)域正不斷拓寬。除了傳統(tǒng)的五金、塑膠、建筑應(yīng)用等裝飾膜產(chǎn)業(yè)外，真空鍍膜技術(shù)還在光學(xué)光電子元器件、集成電路、太陽能光伏、新能源動(dòng)力電池、醫(yī)療器械等功能膜戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)中得到廣泛應(yīng)用。