摘要：根據(jù)歷年生產(chǎn)數(shù)據(jù)分析，我國煙煤年產(chǎn)量基本占據(jù)了國內(nèi)原煤生產(chǎn)總量的60%左右，是我國煤炭生產(chǎn)行業(yè)最重要的產(chǎn)品之一。近年來，隨著國家經(jīng)濟發(fā)展，我國無論是工業(yè)生產(chǎn)還是居民生活方面的煤炭消費需求都呈現(xiàn)日益增長態(tài)勢，因此，為保障市場煤炭供應(yīng)穩(wěn)定，國內(nèi)煙煤等煤炭產(chǎn)品進口市場呈現(xiàn)日益擴大態(tài)勢。海關(guān)數(shù)據(jù)顯示，2024年1-7月，我國煙煤行業(yè)進口總量為16820.58萬噸，同比增長30.64%；進口總金額為207.33億美元，同比增長6.77%。

一、定義及分類

煙煤是煤的一類，是煤進一步變質(zhì)的產(chǎn)物，煤化程度中等，黑色，染手，致密而脆，條痕呈黑色，燃燒時冒濃煙，故稱為煙煤。該種煤含碳量為75%～90%，不含游離的腐殖酸。大多數(shù)具有粘結(jié)性；發(fā)熱量較高；燃燒時火焰長而多煙。根據(jù)揮發(fā)分含量，膠質(zhì)層的厚度或工藝性質(zhì)，煙煤可分為長焰煤、氣煤、肥煤、煉焦煤、瘦煤和貧煤等。煙煤是重要的鍋爐燃料和煉焦原料，也可用來干餾石油和制造煤氣。

二、行業(yè)政策

1、主管部門和監(jiān)管體制

煙煤行業(yè)主管部門原為國家煤炭工業(yè)部，國家煤炭工業(yè)部撤銷后，煙煤行業(yè)目前主要受以下部門的監(jiān)管：（1）國務(wù)院：負責核查和批準 2004年頒布的《政府核準的投資項目目錄》認定的煤炭類重大投資項目。此外，國務(wù)院還對煤炭行業(yè)的健康穩(wěn)定發(fā)展進行整體把握，提供指導(dǎo)意見和建議。（2）國家發(fā)展和改革委員會：為煤炭行業(yè)制定行業(yè)政策和投資方針，對煤炭項目進行審批或核準，同時還與商務(wù)部共同管理煤炭出口行為和出口配額，此外，國家發(fā)改委還負責評估和執(zhí)行煤炭和電力價格之間的定價聯(lián)動機制。（3）國土資源部：負責土地使用權(quán)和礦業(yè)權(quán)的授予，礦業(yè)權(quán)轉(zhuǎn)讓和租賃的審批，并負責礦權(quán)價款和儲量評估結(jié)果的審核。（4）國家環(huán)?？偩郑贺撠煍M定國家環(huán)境保護的方針、政策和法規(guī)，負責對重大經(jīng)濟和技術(shù)政策、發(fā)展規(guī)劃以及重大經(jīng)濟開發(fā)計劃進行環(huán)境影響評價，并負責對重污染行業(yè)企業(yè)的生產(chǎn)對環(huán)境的影響作出核查和評價。（5）國家煤礦安全監(jiān)察局：國家煤礦安全監(jiān)察局是國家安全生產(chǎn)監(jiān)督管理總局管理的行使國家煤礦安全監(jiān)察職能的行政機構(gòu)。其依法行使國家煤礦安全監(jiān)察職權(quán)，負責對地方煤礦安全監(jiān)督管理工作的監(jiān)督檢查，保證國家有關(guān)煤礦安全生產(chǎn)法律法規(guī)的貫徹實施。（6）中國煤炭工業(yè)協(xié)會：中國煤炭工業(yè)協(xié)會是經(jīng)原國家經(jīng)濟貿(mào)易委員會和民政部批準成立的全國煤炭行業(yè)綜合性社團組織，主要負責制定煤炭行業(yè)的相關(guān)行業(yè)標準，同時發(fā)揮著聯(lián)系政府、指導(dǎo)行業(yè)、服務(wù)企業(yè)的橋梁和紐帶作用。

2、行業(yè)相關(guān)政策

中央政策指出，要積極穩(wěn)妥推進各地區(qū)、各領(lǐng)域、各行業(yè)綠色變革，加快構(gòu)建綠色低碳發(fā)展體系，協(xié)同推進降碳、減污、擴綠、增長，加速形成節(jié)約資源和保護環(huán)境的空間格局、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)、生產(chǎn)方式、生活方式，堅定不移走生態(tài)優(yōu)先、綠色低碳的高質(zhì)量發(fā)展道路。在此背景下，近年來，綠色低碳成為中央及各省市地區(qū)推動我國煙煤行業(yè)發(fā)展的政策核心、重點。如中共中央、國務(wù)院發(fā)布的《關(guān)于加快經(jīng)濟社會發(fā)展全面綠色轉(zhuǎn)型的意見》提出，堅決控制化石能源消費，深入推動煤炭清潔高效利用；常州市人民政府發(fā)布的《常州市碳達峰實施方案》提出，嚴格合理控制煤炭消費，嚴格落實煤炭消費等量減量替代要求。

三、行業(yè)壁壘

1、資源及行政許可壁壘

資源壁壘是進入煙煤行業(yè)的主要障礙。煤炭資源為國家所有，任何進入煤炭行業(yè)的投資主體，必須取得國家授予的煤炭資源開發(fā)權(quán)。同時，煤炭資源又具有明顯的固定地域性、不可再生性，可供企業(yè)開采的煤炭資源將日益減少。此外，國家對于煤炭行業(yè)實施重點控制，開采煤炭需要取得采礦權(quán)，還需取得包括采礦許可證、煤炭生產(chǎn)許可證、煤炭安全生產(chǎn)許可證、煤炭經(jīng)營資格證、主要負責人安全生產(chǎn)資格證和礦長資格證等證照。同時，煤炭生產(chǎn)銷售還要符合國家環(huán)保法規(guī)、礦產(chǎn)資源規(guī)劃、產(chǎn)業(yè)政策、煤礦建設(shè)布局等的要求。

2、技術(shù)壁壘

我國煤炭生產(chǎn)的機械開采程度正在逐步提高，對高新適用技術(shù)和裝備的要求越來越高。大中型露天開采要求專業(yè)技術(shù)與綜合技術(shù)的有機結(jié)合，未來大型露天開采將逐步采用高效率和低成本的電鏟-移動式破碎站-運輸皮帶的連續(xù)或半連續(xù)開采法。在井工礦的開采中，高生產(chǎn)效率、高安全性和高回收率的大規(guī)模開采愈發(fā)依賴于采用先進的大型綜合機械化工藝。這些技術(shù)都將提高進入煙煤行業(yè)的壁壘。隨著國家對煤炭資源利用率、生產(chǎn)安全和環(huán)保方面的要求日益提高，煤炭開采、洗選和資源回收利用方面的高新技術(shù)和裝備已被廣泛應(yīng)用。這些技術(shù)和裝備要求也提高了進入煙煤行業(yè)的壁壘。

3、資金壁壘

進行煤炭資源開采，對資金投入的要求較高。首先，煤炭生產(chǎn)需要支付高昂的資源取得成本。其次，煤炭資源自然賦存的地域特性決定了煤礦建設(shè)往往伴隨有交通、水、電等生產(chǎn)配套工程的建設(shè)，項目資金投入較大。此外，隨著國家對環(huán)保、安全的日益重視，煙煤生產(chǎn)對安全、環(huán)保等相關(guān)輔助設(shè)施的投資也在逐步加大。更高的生產(chǎn)規(guī)模門檻進一步提高了投資煙煤行業(yè)的資金壁壘。

四、產(chǎn)業(yè)鏈

1、行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈分析

煙煤產(chǎn)業(yè)鏈上游主要為生產(chǎn)設(shè)備和系統(tǒng)，主要包括挖掘機、裝載機、運輸機、掘進機等生產(chǎn)設(shè)備以及相關(guān)的智能化系統(tǒng)；中游為煙煤生產(chǎn)企業(yè)，主要從事煤礦的勘探、開采、選洗、破碎、篩分等環(huán)節(jié)，產(chǎn)品包括長焰煤、氣煤、肥煤、煉焦煤、瘦煤和貧煤等；下游包括電力行業(yè)、鋼鐵行業(yè)、建材行業(yè)和化工行業(yè)等。

煙煤行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈

挖掘機

三一重工股份有限公司

中聯(lián)重科股份有限公司

徐州工程機械集團有限公司

廣西柳工集團有限公司

山推工程機械股份有限公司

山河智能裝備股份有限公司

裝載機

廣西柳工機械股份有限公司

中國龍工控股有限公司

山東臨工工程機械有限公司

徐州工程機械集團有限公司

掘進機

中國鐵建重工集團股份有限公司

中鐵高新工業(yè)股份有限公司

中鐵工程裝備集團有限公司

中交天和機械設(shè)備制造有限公司

運輸機

上游

中國中煤能源集團有限公司

安源煤業(yè)集團股份有限公司

國家能源投資集團有限責任公司

晉能控股集團有限公司

中游

電力行業(yè)

鋼鐵行業(yè)

建材行業(yè)

化工行業(yè)

下游

2、行業(yè)領(lǐng)先企業(yè)分析

（1）中國神華能源股份有限公司

中國神華能源股份有限公司成立于2004年11月8日，是國家能源投資集團有限責任公司（簡稱國家能源集團）旗下A+H股旗艦上市公司，H股和A股股票分別于2005年6月15日、2007年10月9日在香港聯(lián)交所、上海證交所上市，股票簡稱“中國神華”。中國神華是全球領(lǐng)先的以煤炭為基礎(chǔ)的綜合能源公司，主要經(jīng)營煤炭、電力、新能源、煤化工、鐵路、港口、航運七大板塊業(yè)務(wù)，以煤炭采掘業(yè)務(wù)為起點，利用自有運輸和銷售網(wǎng)絡(luò)，以及下游電力、煤化工和新能源產(chǎn)業(yè)，實行跨行業(yè)、跨產(chǎn)業(yè)縱向一體化發(fā)展和運營模式。2023年中國神華營業(yè)收入及歸母凈利潤分別為3430.74億元、596.94億元，同比增長率分別為-0.4%、-14.3%；2024年上半年，公司營業(yè)收入及歸母凈利潤分別為1680.78億元、295.04億元，同比增長率分別為-0.8%、-11.3%。

（2）中國中煤能源集團有限公司

中國中煤能源集團有限公司是國務(wù)院國資委監(jiān)管的國有特大型重點骨干企業(yè)，其前身是1982年經(jīng)國務(wù)院批準成立的中國煤炭進出口總公司，經(jīng)過多次兼并重組，2009年改制成為國有獨資公司，并更名為中國中煤能源集團有限公司，股票簡稱“中煤能源”。中煤能源主營業(yè)務(wù)包括煤炭開發(fā)利用及貿(mào)易，電力、熱力生產(chǎn)及供應(yīng)，煤基新材料及相關(guān)化學(xué)品開發(fā)利用，相關(guān)裝備制造及工程技術(shù)服務(wù)，涵蓋煤炭全產(chǎn)業(yè)鏈。2023年中煤能源營業(yè)收入及歸母凈利潤分別為1929.69億元、195.34億元，同比增長率分別為-12.5%、7%；2024年上半年，公司營業(yè)收入及歸母凈利潤分別為929.84億元、97.88億元，同比增長率分別為-15%、-17.3%。

五、行業(yè)現(xiàn)狀

根據(jù)歷年生產(chǎn)數(shù)據(jù)分析，我國煙煤年產(chǎn)量基本占據(jù)了國內(nèi)原煤生產(chǎn)總量的60%左右，是我國煤炭生產(chǎn)行業(yè)最重要的產(chǎn)品之一。近年來，隨著國家經(jīng)濟發(fā)展，我國無論是工業(yè)生產(chǎn)還是居民生活方面的煤炭消費需求都呈現(xiàn)日益增長態(tài)勢，因此，為保障市場煤炭供應(yīng)穩(wěn)定，國內(nèi)煙煤等煤炭產(chǎn)品進口市場呈現(xiàn)日益擴大態(tài)勢。海關(guān)數(shù)據(jù)顯示，2024年1-7月，我國煙煤行業(yè)進口總量為16820.58萬噸，同比增長30.64%；進口總金額為207.33億美元，同比增長6.77%。

六、發(fā)展因素

1、有利因素

（1）科技創(chuàng)新為行業(yè)發(fā)展提供了強勁的內(nèi)生增長動力

現(xiàn)代科學(xué)技術(shù)的新成果已廣泛應(yīng)用到煤炭領(lǐng)域。例如從煤炭開采技術(shù)來看，國內(nèi)外先進企業(yè)已在煤炭生產(chǎn)工藝綜合機械化的基礎(chǔ)上，借助微電子技術(shù)和信息技術(shù)的新成果，向進一步自動化方向發(fā)展，伴隨而來的則是生產(chǎn)效率和企業(yè)經(jīng)濟效益的大幅提高。我國煤炭企業(yè)整體技術(shù)和裝備水平較低，煤炭低技術(shù)水平開采量過大，非機械化采煤約占60%，特別是鄉(xiāng)鎮(zhèn)和個體煤礦大都是非機械化開采，生產(chǎn)的集約化程度很低。大力開發(fā)和應(yīng)用高新技術(shù)，為改變目前落后狀況，提高煤炭企業(yè)競爭力，提供了有力支持。

（2）宏觀政策規(guī)劃為煙煤行業(yè)發(fā)展提供了明確的方向和堅實的制度保障

國家明確提出了我國煤炭行業(yè)未來的發(fā)展方向是：以煤炭整合、有序開發(fā)為重點，完善體制、創(chuàng)新機制，強化管理、保障安全，改小建大、優(yōu)化結(jié)構(gòu)，依靠科技、促進升級，深度加工、潔凈利用，節(jié)約資源、保護環(huán)境，構(gòu)建與社會主義市場經(jīng)濟體制相適應(yīng)的新型煤炭工業(yè)體系。為實現(xiàn)這一目標，國家將推行一系列配套措施，主要涉及健全宏觀調(diào)控體系，推進大型煤炭基地建設(shè)和煤炭企業(yè)整合，優(yōu)先發(fā)展煤炭科技教育，加強煤礦安全綜合治理，發(fā)展循環(huán)經(jīng)濟和保護礦區(qū)環(huán)境，提高礦工勞動保障和生活水平，解決煤礦歷史遺留問題等七個方面。

（3）中國富煤貧油少氣的地質(zhì)條件決定了煤炭作為我國基礎(chǔ)能源的戰(zhàn)略地位

我國資源稟賦的特點是富煤、貧油、少氣。數(shù)據(jù)顯示，我國探明可開采的能源儲量，按當前國內(nèi)年開采量計算，石油可開采十幾年，天然氣可開采四十年左右，煤炭能開采五十年左右。因此，從資源保證年限角度看，煤炭是我國能源安全和經(jīng)濟安全的基礎(chǔ)，在中國能源發(fā)展戰(zhàn)略格局中具有不可替代的重要地位，豐富的煤炭資源能夠為我國經(jīng)濟的長期穩(wěn)定發(fā)展提供有力保障。國家能源發(fā)展戰(zhàn)略規(guī)劃綱要進一步明確提出我國能源發(fā)展格局是“以煤炭為主體，以電力為中心”。根據(jù)資源條件和國民經(jīng)濟發(fā)展趨勢，可以預(yù)見，煤炭在我國一次能源中的主體地位在今后相當長的時間內(nèi)不會發(fā)生根本性改變。

2、不利因素

（1）煤炭資源不可再生，且小煤礦大量存在

煤炭資源具有不可再生性。隨著其總量的逐漸減少和國家資源有償使用政策的日益嚴格，煤炭資源取得成本將日益增加。此外，大量小煤礦的存在也給我國煙煤行業(yè)的健康發(fā)展造成了阻礙。一方面，相當數(shù)量小煤礦的掠奪式開采給有限的煤炭資源帶來了嚴重的破壞；另一方面，大量小煤礦的存在和

運營也對煙煤行業(yè)的競爭秩序造成了破壞。

（2）煙煤安全生產(chǎn)形勢依然很嚴峻

煙煤行業(yè)屬于高風(fēng)險行業(yè)，普遍存在五大自然災(zāi)害，如瓦斯、水、火、煤塵、頂板等，容易對煙煤行業(yè)從業(yè)人員的人身安全造成一定威脅。尤其是一些安全設(shè)施不健全的小煤礦，存在較多安全隱患，技術(shù)裝備水平低，生產(chǎn)管理相對落后，安全投入不到位，易導(dǎo)致重大安全事故的發(fā)生。一旦發(fā)生重大安全事故，將對煙煤行業(yè)的正常生產(chǎn)運行造成重大影響，并帶來經(jīng)濟上的損失。

（3）專業(yè)技術(shù)人才匱乏

煙煤專業(yè)技術(shù)人才的匱乏是制約煙煤行業(yè)發(fā)展的一個重要因素。目前國內(nèi)煙煤行業(yè)從業(yè)人員多，職工整體素質(zhì)較低，專業(yè)技術(shù)人員不足，尤其是煤礦采掘、基建、礦山測量、地質(zhì)等專業(yè)人才更顯不足。此外，由于煙煤行業(yè)的高風(fēng)險性和工作環(huán)境的特殊性，使得煙煤行業(yè)在吸引和留住專業(yè)技術(shù)人才方面面臨巨大挑戰(zhàn)。這種人才短缺的現(xiàn)狀不僅影響了煙煤行業(yè)的生產(chǎn)效率和安全水平，還影響了煙煤行業(yè)的長期可持續(xù)發(fā)展。

七、競爭格局

國內(nèi)煙煤生產(chǎn)競爭企業(yè)數(shù)量眾多，根據(jù)公司煙煤產(chǎn)量劃分，我國煤炭行業(yè)可劃分為3個競爭梯隊：第一梯隊企業(yè)煙煤產(chǎn)量超過1億噸，如國家能源集團、晉能控股集團、山東能源集團等；第二梯隊企業(yè)煙煤產(chǎn)量在5000萬噸-1億噸之間，如國家電投集團、淮河能源集團、新疆天池能源公司等；第三梯隊企業(yè)一般是煙煤產(chǎn)量在5000萬噸以下的中小型企業(yè)，數(shù)量眾多。

八、發(fā)展趨勢

隨著國民經(jīng)濟的持續(xù)恢復(fù)和工業(yè)化、城鎮(zhèn)化進程的推進，電力、鋼鐵、化工等下游行業(yè)對煙煤的需求預(yù)計將保持穩(wěn)定增長。特別是電力行業(yè)，作為煙煤的主要消費領(lǐng)域，其發(fā)電量的增長將直接帶動煙煤需求的增加。而在“雙碳”目標背景下，煙煤行業(yè)將加快轉(zhuǎn)型升級，提高供給質(zhì)量。一方面，新增產(chǎn)能的投放將受到嚴格控制，以避免產(chǎn)能過剩；另一方面，現(xiàn)有煤礦將加大技術(shù)改造力度，提高開采效率和安全性，同時減少環(huán)境污染。此外，隨著煤炭市場的進一步開放和競爭機制的完善，煙煤行業(yè)將面臨更加激烈的市場競爭。企業(yè)需要通過提高產(chǎn)品質(zhì)量、降低生產(chǎn)成本、加強市場營銷等方式來增強競爭力。