摘要：現(xiàn)階段，家電智能化程度逐漸加深，產(chǎn)品逐漸豐富，市場滲透率也越來越高。同時，隨著國內(nèi)消費者收入水平的提升，消費者的品牌意識越來越強，對產(chǎn)品的質(zhì)量和品質(zhì)的要求逐步提升，進一步拉動智能家電產(chǎn)品的消費，行業(yè)規(guī)模不斷增長。數(shù)據(jù)顯示，2018年-2022年，中國智能家電市場規(guī)模呈現(xiàn)不斷增長趨勢，從3492億元增長至6552億元。2023年在國家政策的大力推動下，中國智能家電市場規(guī)模將達到7340億元左右。

一、定義及分類

智能家電就是將微處理器、傳感器技術(shù)、網(wǎng)絡(luò)通信技術(shù)引入家電設(shè)備后形成的家電產(chǎn)品，具有自動感知住宅空間狀態(tài)和家電自身狀態(tài)、家電服務(wù)狀態(tài)，能夠自動控制及接收住宅用戶在住宅內(nèi)或遠程的控制指令；同時，智能家電作為智能家居的組成部分，能夠與住宅內(nèi)其它家電和家居、設(shè)施互聯(lián)組成系統(tǒng)，實現(xiàn)智能家居功能。根據(jù)家電功率大小，智能家電一般可分為智能大家電、智能小家電，其中智能大家電又分為智能電視、智能空調(diào)、智能冰箱等；智能小家電又分為掃地機器人、智能電飯煲、智能凈水器等。

二、行業(yè)政策

1、主管部門和監(jiān)管體制

智能家電主管部門為國家發(fā)改委、工信部和市場監(jiān)督管理總局。其中，國家發(fā)改委主要負責綜合研究擬訂經(jīng)濟和社會發(fā)展政策，進行總量平衡，指導總體經(jīng)濟體制改革和宏觀經(jīng)濟調(diào)控；工信部主要負責擬訂實施行業(yè)規(guī)劃、產(chǎn)業(yè)政策和標準，監(jiān)測工業(yè)行業(yè)日常運行，推動重大技術(shù)裝備發(fā)展和自主創(chuàng)新等。市場監(jiān)督管理總局主要負責產(chǎn)品質(zhì)量監(jiān)管、出入境商品檢驗、產(chǎn)品認證認可和標準化等工作。

中國家用電器協(xié)會是家用電器行業(yè)的制造商企業(yè)、零配件和原材料配套企業(yè)等自愿組成的行業(yè)性、全國性、非營利性社會組織，其宗旨為代表行業(yè)企業(yè)的利益，維護行業(yè)合法權(quán)益，反映會員企業(yè)訴求，協(xié)調(diào)會員之間關(guān)系，規(guī)范會員行為，維護公平競爭與市場秩序，聯(lián)系政府，為行業(yè)、會員、政府提供服務(wù)，促進行業(yè)的健康發(fā)展。協(xié)會的基本職能為維權(quán)、服務(wù)、自律、協(xié)調(diào)和監(jiān)督，并協(xié)助政府實施行業(yè)管理。

2、行業(yè)相關(guān)政策

隨著智能科技的快速發(fā)展，智能家電逐漸受到國家政府的高度重視。國家陸續(xù)出臺了多項政策，鼓勵智能家電行業(yè)發(fā)展與創(chuàng)新，《關(guān)于振作工業(yè)經(jīng)濟運行 推動工業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的實施方案》《擴大內(nèi)需戰(zhàn)略規(guī)劃綱（2022-2035年）》《關(guān)于做好2023年全面推進鄉(xiāng)村振興重點工作的意見》等產(chǎn)業(yè)政策為智能家電行業(yè)的發(fā)展提供了明確、廣闊的市場前景。2023年6月發(fā)布的《關(guān)于做好2023年促進綠色智能家電消費工作的通知》中，政策提出要積極推進綠色家電、智能家電認證，引導家電企業(yè)進一步豐富綠色智能家電產(chǎn)品供給。大力推廣通過認證的綠色智能家電，引導消費者優(yōu)先選購2級及以上能效（水效）冰箱、洗衣機、空調(diào)、熱水器、凈水器、空氣凈化器等家電產(chǎn)品。

三、發(fā)展歷程

從發(fā)展歷程來看，中國智能家電行業(yè)可分為四個階段：分別是探索期、市場啟動期、高速發(fā)展期、市場成熟期。其中探索時期，中國智能家電市場探索期較長，這一階段智能家電主要存在部分別墅、高端住宅中。2010年后，由于移動互聯(lián)網(wǎng)，物聯(lián)網(wǎng)等技術(shù)的推動，智能家電新產(chǎn)品不斷涌現(xiàn)。2013年以后智能家電產(chǎn)業(yè)邁入市場啟動期，中國智能家電市場出現(xiàn)一批智能硬件創(chuàng)業(yè)企業(yè)。該階段家電制造商與互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)齊頭并進，開發(fā)智能家電產(chǎn)品。2018年智能家電產(chǎn)業(yè)邁入高速發(fā)展期，智能家居系統(tǒng)平臺及服務(wù)平臺搭建完畢，產(chǎn)品被市場所接受，行業(yè)標準逐步統(tǒng)一，巨頭之間競爭加劇，市場快速發(fā)展。2022年以后智能家電市場趨于成熟，進入門檻不斷提升，市場集中度向巨頭進一步提升。

四、行業(yè)壁壘

1、技術(shù)壁壘

隨著國內(nèi)消費者生活水平提高，對生活品質(zhì)的追求不斷提升，人們對改善生活質(zhì)量的智能化產(chǎn)品的技術(shù)性能與用戶體驗有了更高的要求。此外，智能家電有著更新?lián)Q代快的特點，生產(chǎn)企業(yè)必須不斷提升產(chǎn)品的技術(shù)含量，掌握更先進的技術(shù)，不斷推出適應(yīng)消費者需求的新產(chǎn)品，才能在行業(yè)內(nèi)保持穩(wěn)定的市場份額。因此，對于研發(fā)水平不足的新進企業(yè)而言，本行業(yè)具有較高的研發(fā)及技術(shù)壁壘。

2、銷售渠道壁壘

智能家電的消費群體是普通大眾，因此，建立能夠面向全國的多層次銷售網(wǎng)絡(luò)是智能家電企業(yè)成功經(jīng)營的關(guān)鍵。目前，智能家電企業(yè)常用的銷售渠道包括實體店、線上電商平臺等多種渠道，且線上線下銷售渠道有著明確的分工。但值得注意的是，線上線下渠道建設(shè)成本較高，且短時間內(nèi)難以完成，因此，對于新進入者來說，可能面臨一定的銷售渠道壁壘。

3、品牌壁壘

目前國內(nèi)智能家電市場參與者數(shù)量龐大，性能參差不齊，而性能優(yōu)秀的品牌產(chǎn)品市場集中度很高；同時國家CCC強制認證對產(chǎn)品的穩(wěn)定性、安全性要求較高。品牌化是此類產(chǎn)品消費市場發(fā)展的必然趨勢，智能家電的品牌意味著安全與質(zhì)量的保障。因此，品牌認知度成為了消費者選擇一款智能家電產(chǎn)品時的重要參考。但新進入者在短時間內(nèi)難以在市場上樹立品牌優(yōu)勢，因此，新進入者將面臨較高的品牌壁壘。

五、產(chǎn)業(yè)鏈

1、行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈分析

從智能家電行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈來看，上游主要包括元器件供應(yīng)和中間件供應(yīng)；中游是指智能家電的設(shè)計和制造；下游是指智能家電的銷售渠道。智能家電行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈如下圖所示：

智能家電行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈

芯片

中科寒武紀科技股份有限公司

北京四維圖新科技股份有限公司

北京君正集成電路半導體股份有限公司

芯原微電子（上海）股份有限公司

珠海航宇微科技股份有限公司

傳感器

華工科技產(chǎn)業(yè)股份有限公司

瑞聲聲學科技(深圳)有限公司

歌爾股份有限公司

漢威科技集團股份有限公司

華潤微電子有限公司

PCB

深南電路股份有限公司

欣興電子股份有限公司

深圳市景旺電子股份有限公司

廣東世運電路科技股份有限公司

鵬鼎控股(深圳)股份有限公司

電容

廣東風華高新科技股份有限公司

北京合眾匯能科技有限公司

廈門法拉電子股份有限公司

上海韋爾半導體股份有限公司

上游

科沃斯電器有限公司

海爾智家股份有限公司

美的集團股份有限公司

海信家電集團股份有限公司

中游

電商平臺

線下門店

房地產(chǎn)公司

經(jīng)銷商

下游

消費者

終端

從上游領(lǐng)域來看，元器件主要包括芯片、傳感器、PCB和電容等，中間件包括通訊模塊和智能控制器等。隨著技術(shù)的不斷提升，上游元器件和中間件的品質(zhì)和性能也在不斷提升，這為中游的智能家電產(chǎn)品提供了更好的技術(shù)支持和品質(zhì)保障。

從下游來看，智能家電的銷售渠道主要包括電商平臺、線下門店、房地產(chǎn)公司、經(jīng)銷商等，主要將智能家電產(chǎn)品銷售給終端消費者。下游行業(yè)的規(guī)模和影響力對中游的智能家電產(chǎn)品銷售有著重要的影響。隨著互聯(lián)網(wǎng)和電子商務(wù)的不斷發(fā)展，下游行業(yè)也在不斷創(chuàng)新和升級，這為中游的智能家電產(chǎn)品銷售提供了更多的機會和渠道。

2、行業(yè)領(lǐng)先企業(yè)分析

（1）美的集團股份有限公司

美的集團股份有限公司是一家覆蓋智能家居、工業(yè)技術(shù)、樓宇科技、機器人與自動化和其他創(chuàng)新業(yè)務(wù)的全球化科技集團，已建立ToC與ToB并重發(fā)展的業(yè)務(wù)矩陣，可提供多元化的產(chǎn)品種類與服務(wù)。其中，智能家居事業(yè)群，作為智慧家電、智慧家居及周邊相關(guān)產(chǎn)業(yè)和生態(tài)鏈的經(jīng)營主體，承擔面向終端用戶的智能化場景搭建，用戶運營和數(shù)據(jù)價值發(fā)掘，致力于為終端用戶提供最佳體驗的全屋智能家居及服務(wù)。經(jīng)過多年的發(fā)展，公司業(yè)務(wù)與客戶遍及全球，業(yè)務(wù)覆蓋200多個國家和地區(qū)，美的系產(chǎn)品在國內(nèi)線上與線下市場份額均位列行業(yè)第一。2023年公司持續(xù)聚焦核心業(yè)務(wù)和產(chǎn)品，盈利能力與現(xiàn)金流等核心指標進一步改善，前三季度營業(yè)收入同比上漲7.67%，達到2911.11億元，歸母凈利潤同比上漲13.27%，達到277.17億元。

（2）海信家電集團股份有限公司

海信家電集團股份有限公司是一家全球超大規(guī)模以家電制造為主的企業(yè)。公司主要從事冰箱、家用空調(diào)、中央空調(diào)、冷柜、洗衣機、廚房電器等電器產(chǎn)品以及汽車空調(diào)壓縮機及綜合熱管理系統(tǒng)的研發(fā)、制造和營銷業(yè)務(wù)，并提供圍繞家電智能化升級為核心的全場景智慧家庭解決方案。2023年，面對國內(nèi)外環(huán)境復(fù)雜嚴峻、全球經(jīng)濟增速減緩等不利因素，公司始終堅持科技創(chuàng)新，圍繞智慧新生活戰(zhàn)略，不斷創(chuàng)造受消費者喜愛的健康、低碳、環(huán)保類高質(zhì)量好產(chǎn)品；同時，堅持先進制造戰(zhàn)略，優(yōu)化提升產(chǎn)業(yè)競爭力，降本提效，實現(xiàn)規(guī)模與盈利的穩(wěn)健發(fā)展。2023年前三季度公司營業(yè)收入達到649億元，較上年同期上漲13.81%；歸母凈利潤達到24.26億元，較上年同期上漲126.76%。

六、行業(yè)現(xiàn)狀

現(xiàn)階段，家電智能化程度逐漸加深，產(chǎn)品逐漸豐富，市場滲透率也越來越高。同時，隨著國內(nèi)消費者收入水平的提升，消費者的品牌意識越來越強，對產(chǎn)品的質(zhì)量和品質(zhì)的要求逐步提升，進一步拉動智能家電產(chǎn)品的消費，行業(yè)規(guī)模不斷增長。數(shù)據(jù)顯示，2018年-2022年，中國智能家電市場規(guī)模呈現(xiàn)不斷增長趨勢，從3492億元增長至6552億元。2023年在國家政策的大力推動下，估計中國智能家電市場規(guī)模達到7340億元左右。

七、發(fā)展因素

1、有利因素

（1）國家產(chǎn)業(yè)政策的支持

近年來，國家政策積極推動智能家電發(fā)展，如2023年7月國務(wù)院辦公廳發(fā)布《國務(wù)院辦公廳轉(zhuǎn)發(fā)國家發(fā)展改革委關(guān)于恢復(fù)和擴大消費措施的通知》。其中提到推廣智能家電、集成家電、功能化家具等產(chǎn)品，提升家居智能化綠色化水平。此外，還提出鼓勵有條件的地區(qū)可對綠色智能家電下鄉(xiāng)、家電以舊換新等予以適當補貼，按照產(chǎn)品能效、水效等予以差異化政策支持。隨著該政策的發(fā)布，將有利于提高智能家電智能化水平，進一步擴大行業(yè)市場需求。

（2）消費升級推動行業(yè)發(fā)展

隨著居民收入水平的提高和消費觀念的轉(zhuǎn)變，消費者對商品和服務(wù)的品質(zhì)、品牌和個性化需求不斷提升。智能家電作為一種高科技產(chǎn)品，其便捷、舒適、安全的特點符合現(xiàn)代人的消費需求，逐漸受到了消費者的廣泛歡迎和喜愛，市場規(guī)模將不斷增長。此外，消費升級也將推動著智能家電企業(yè)不斷提升產(chǎn)品和服務(wù)的質(zhì)量，加強品牌建設(shè)，提供更加個性化的消費體驗。

（3）技術(shù)不斷進步

技術(shù)的不斷進步為智能家電行業(yè)提供了強大的技術(shù)支持，使得智能家電產(chǎn)品的功能和性能不斷升級優(yōu)化。如物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)能夠?qū)崿F(xiàn)智能家電產(chǎn)品的互聯(lián)互通，提高家庭生活的智能化程度；5G通信技術(shù)為智能家電提供了更快速、更穩(wěn)定的數(shù)據(jù)傳輸服務(wù)，使得遠程控制、實時監(jiān)控等功能的實現(xiàn)更為流暢。云計算技術(shù)為智能家電提供了強大的數(shù)據(jù)處理和存儲能力等。

2、不利因素

（1）宏觀經(jīng)濟波動

智能家電行業(yè)與居民可支配收入及消費水平的提高密切相關(guān)，而居民可支配收入與消費能力受到宏觀調(diào)控政策、經(jīng)濟運行周期的綜合影響。如果國家宏觀經(jīng)濟環(huán)境發(fā)生重大變化、經(jīng)濟增長速度進一步放緩或宏觀經(jīng)濟出現(xiàn)周期性波動，而智能家電企業(yè)未能對由此帶來的行業(yè)需求波動形成合理預(yù)期并相應(yīng)調(diào)整企業(yè)的經(jīng)營策略，將會對企業(yè)未來的發(fā)展產(chǎn)生一定的負面影響。如企業(yè)業(yè)務(wù)增長速度放緩，甚至出現(xiàn)收入與利潤的階段性下降等。

（2）市場競爭不斷加劇

隨著智能家電行業(yè)規(guī)模不斷擴大，越來越多的企業(yè)開始進入這一市場領(lǐng)域，導致市場競爭加劇。在此情況下，若智能家電企業(yè)不能保持較強的自主研發(fā)能力與營銷能力、持續(xù)推出符合市場需求的新產(chǎn)品、不斷提升用戶體驗，將不利于企業(yè)品牌優(yōu)勢的保持，可能面臨經(jīng)營規(guī)模和市場份額增長放緩的風險。因此，智能家電企業(yè)應(yīng)警惕市場競爭不斷加劇風險。

（3）原材料價格上漲

智能家電行業(yè)的快速發(fā)展，使其對上游零部件的需求不斷增長，而上游的原材料主要包括銅、鋼、鋁、稀土等大宗原材料。因此，大宗原材料的價格將影響上游零部件的價格，進而對智能家電行業(yè)產(chǎn)生重要影響。近年來，隨著世界經(jīng)濟的波動，這些大宗原材料價格也大幅震蕩。若原材料價格上漲，則將增加智能家電行業(yè)生產(chǎn)成本，對企業(yè)的盈利能力造成不利影響。

八、競爭格局

中國智能家電市場競爭激烈，主要競爭對手包括格力電器、美的集團、海爾智家、海信家電、奧克斯、科沃斯、華帝股份、長虹美菱等知名品牌。其中，格力電器、美的集團和海爾智家憑借豐富的產(chǎn)品線、較高的品質(zhì)和不斷創(chuàng)新的能力，屬于第一梯隊；海信家電和奧克斯也在智能家電領(lǐng)域占據(jù)一定的市場份額，屬于第二梯隊；科沃斯、華帝股份、長虹美菱在細分領(lǐng)域較為突出，屬于第三梯隊。

九、發(fā)展趨勢

隨著科技的飛速發(fā)展和人們對生活品質(zhì)追求的提升，智能家電已經(jīng)成為我們?nèi)粘Ｉ钪胁豢苫蛉钡囊徊糠帧Ｎ磥?，智能家電行業(yè)市場需求將不斷增加，這一方面受到消費升級的影響，另一方面受國家政策積極推動智能家電下鄉(xiāng)影響。同時，隨著行業(yè)競爭愈發(fā)激烈，智能家電企業(yè)將積極推動多元化發(fā)展，以尋求新的市場機遇。此外，綠色智能家電也是行業(yè)未來發(fā)展的一個重要方向，不僅能夠滿足人們對于舒適、便捷生活的需求，還能夠為環(huán)境保護和可持續(xù)發(fā)展做出貢獻。