需求量3年增長2.7倍，2018年中國聚苯硫醚行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀與市場前景分析[圖]

    聚苯硫醚全稱為聚苯基硫醚，一是一種分子鏈中帶有苯硫基的高性能熱塑性樹脂，聚苯硫醚具有耐高溫、耐腐蝕、耐輻射、阻燃、電絕緣等優(yōu)良性能，熱變形溫度一般大于 260 度、抗化學(xué)性僅次于聚四氟乙烯，流動性僅次于尼龍，綜合性能極佳，因此用途極為廣泛，被譽(yù)為世界第六大工程塑料，產(chǎn)品廣泛用于紡織、汽車、電子電器、機(jī)械、石油、化工、航天航空等領(lǐng)域。

    目前聚苯硫醚已經(jīng)成為第一大特種工程塑料，市場需求增長穩(wěn)定，產(chǎn)能也有較好的增長，且隨著中國的聚苯硫醚合成技術(shù)不斷突破，行業(yè)產(chǎn)能增加迅速，全球產(chǎn)能呈現(xiàn)出向亞太地區(qū)集中的特點。目前全球聚苯硫醚行業(yè)主要集中在日本和中國地區(qū)，其中日本DIC全球產(chǎn)能占比21.7%，東麗集團(tuán)占比17.6%。

2018年全球聚苯硫醚行業(yè)主要企業(yè)產(chǎn)能占比

資料來源：智研咨詢整理

    全球聚苯硫醚產(chǎn)能高度集中的原因主要是合成技術(shù)難度大，進(jìn)入壁壘高， 后續(xù)產(chǎn)品開發(fā)，認(rèn)證周期長，現(xiàn)有企業(yè)具有明顯的優(yōu)勢，對新進(jìn)入企業(yè)具有極為明顯的擠壓。

    行業(yè)上游主要是二氯苯等石油化工產(chǎn)品，根據(jù)技術(shù)工藝的不同，其他原材料主要是硫磺或精制硫化鈉與溶劑等產(chǎn)品。行業(yè)下游用途極為廣泛，基本可以用絕大部門高端制造業(yè)，目前電子電氣產(chǎn)品與汽車是行業(yè)最為主要的下游，航天航空領(lǐng)域也增長相對較快。

PPS聚苯硫醚行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈?zhǔn)疽鈭D

資料來源：公開資料整理

    聚苯硫醚產(chǎn)品主要可以分為聚苯硫醚樹脂與聚苯硫醚改性樹脂兩類，前者是后者的直接上游，具有更高的進(jìn)入壁壘，中國目前PPS企業(yè)主要集中在改性樹脂領(lǐng)域，進(jìn)入純樹脂領(lǐng)域的企業(yè)相對較少，國內(nèi)企業(yè)主要有四川得陽、新和成、廣安玖源、敦煌西域特種材料、重慶聚獅等企業(yè)。

    回顧歷史，我國的PPS研究進(jìn)行的較早，但進(jìn)展相對緩慢，近幾年發(fā)展勢頭迅猛，但也存在較大制約因素?？偟膩砜?，我國PPS產(chǎn)業(yè)發(fā)展大體可以分為三個階段，1960-2000年處于研究起步階段，以2001年四川得陽第一套規(guī)模化生產(chǎn)裝置投產(chǎn)為標(biāo)志，行業(yè)進(jìn)入快速發(fā)展期，到2012年以新和成建成5000噸新型生產(chǎn)線為標(biāo)志，我國PPS產(chǎn)業(yè)進(jìn)入艱難的市場拓展期。

中國PPS行業(yè)主要標(biāo)志性事件

資料來源：智研咨詢整理

    但總體而言，國內(nèi)PPS生產(chǎn)規(guī)模擴(kuò)大，技術(shù)實力增強(qiáng)，競爭力顯著上升是不爭的事實，同時在純樹脂生產(chǎn)突破國外技術(shù)壟斷的同時，以金發(fā)科技、上海普利特為代表的改性樹脂生產(chǎn)企業(yè)也開始獲得發(fā)展。

    2015年我國聚苯硫醚行業(yè)產(chǎn)量約9653噸，到2018年聚苯硫醚行業(yè)產(chǎn)量增長到了36328噸。近幾年國內(nèi)聚苯硫醚行業(yè)產(chǎn)量顯著增長。

2015-2018年中國聚苯硫醚供給情況

資料來源：智研咨詢整理

    智研咨詢發(fā)布的《2020-2026年中國聚苯硫醚行業(yè)市場現(xiàn)狀及未來發(fā)展趨勢報告》指出：隨著產(chǎn)能得到釋放，國內(nèi)本土企業(yè)聚苯硫醚的產(chǎn)量由2015年4,900噸增至2018年19,200噸，增長了292%，外資企業(yè)聚苯硫醚產(chǎn)品產(chǎn)量17128噸。產(chǎn)量占比顯著提升。近幾年國內(nèi)聚苯硫醚行業(yè)產(chǎn)量與細(xì)分產(chǎn)品產(chǎn)量情況如下圖所示：

2015-2018年中國聚苯硫醚細(xì)分企業(yè)產(chǎn)量情況

資料來源：智研咨詢整理

2015-2018年中國聚苯硫醚細(xì)分產(chǎn)品產(chǎn)量情況

資料來源：智研咨詢整理

    從市場需求來看，我國的聚苯硫醚行業(yè)需求量保持穩(wěn)定增長態(tài)勢，2015年中國市場需求量約為19798噸，2018年已經(jīng)增長至54544噸，同比2017年的39685噸增長了37.44%。近幾年我國聚苯硫醚行業(yè)需求情況如下圖所示：

2015-2018年中國聚苯硫醚行業(yè)需求情況

資料來源：智研咨詢整理

    同時我國聚苯硫醚行業(yè)市場規(guī)模也保持穩(wěn)定增長態(tài)勢，2015年我國聚苯硫醚行業(yè)市場規(guī)模約9.62億元，到2018年增長到了23.14億元。近幾年我國聚苯硫醚行業(yè)市場規(guī)模情況如下圖所示：

2015-2018年中國聚苯硫醚行業(yè)市場規(guī)模情況

資料來源：智研咨詢整理

    盡管國內(nèi)產(chǎn)量提高增加了市場供應(yīng)量，但國內(nèi)市場仍為國外企業(yè)所主導(dǎo)和控制，一方面是國外企業(yè)規(guī)模相對更大，規(guī)模效益更加突出，同時相對于國內(nèi)企業(yè)，在高端牌號上具有更大技術(shù)優(yōu)勢與用戶認(rèn)可度，外資企業(yè)與進(jìn)口聚苯硫醚仍占據(jù)主要市場，2018年我國聚苯硫醚行業(yè)規(guī)模約23.14億元，其中，本土聚苯硫醚企業(yè)銷售規(guī)模約2.52億元，外資及進(jìn)口聚苯硫醚銷售規(guī)模約20.62億元。

2015-2018年中國聚苯硫醚行業(yè)細(xì)分市場規(guī)模情況

資料來源：智研咨詢整理

    總體而言，國內(nèi)聚苯硫醚的生產(chǎn)企業(yè)產(chǎn)能利用率，產(chǎn)銷率都相對較低，陷入普遍虧損的局面。國內(nèi)主要的聚苯硫醚廠商在2019年發(fā)起了針對國外廠商的反傾銷調(diào)查，認(rèn)為國外企業(yè)為了打壓國內(nèi)產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，進(jìn)一步搶占在中國的市場份額，以日本、美國、韓國和馬來西亞為代表的國外廠商，一方面通過低價傾銷行為持續(xù)加大聚苯硫醚產(chǎn)品對中國市場的出口，另一方面還利用市場地位，通過在華關(guān)聯(lián)企業(yè)來控制進(jìn)口產(chǎn)品的流通環(huán)節(jié)，進(jìn)而影響中國市場。商務(wù)部也正式啟動了反傾銷調(diào)查程序。

    若調(diào)查結(jié)果顯示幾家國外廠商確實存在傾銷行為，懲罰性關(guān)稅的出臺，將顯著提升進(jìn)口產(chǎn)品價格，使得國內(nèi)企業(yè)產(chǎn)品性價比提升，在國內(nèi)的市場份額有望迅速擴(kuò)大，這將顯著促進(jìn)我國聚苯硫醚純樹脂的產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，但對于一些自己無生產(chǎn)能力的改性樹脂廠商造成一定的沖擊，但也將促使其向中高端領(lǐng)域發(fā)展。

    此外值得注意的是，聚苯硫醚材料的主要優(yōu)點是耐高溫、 阻燃、 耐磨、 強(qiáng)度高。但是隨著耐高溫尼龍的推廣，對聚苯硫醚材料的應(yīng)用產(chǎn)生了挑戰(zhàn)。未來國內(nèi)的聚苯硫醚需求前景雖然廣闊，但國產(chǎn)企業(yè)仍面臨較大的不確定性。