2018年中國鈦加工行業(yè)發(fā)展與主要應(yīng)用領(lǐng)域市場現(xiàn)狀分析［圖］

    鈦材是指鈦錠、鈦合金金屬通過一定的壓力加工制成的一定形狀、尺寸和性能的材料，又稱為鈦加工材。大部分鈦材加工都是通過壓力加工，使被加工的鈦（坯、錠等）產(chǎn)生塑性變形。根據(jù)鈦材加工溫度不同，可以分為冷加工和熱加工兩種。根據(jù)加工工藝與產(chǎn)品形成大體可以分為板材、棒材、管材、鍛件、鑄件等等幾大類別。

    近幾年隨著我國鈦工業(yè)整體的發(fā)展，鈦材的原材料供給與鈦材的生產(chǎn)能力都得到很大提升。鈦材的原材料主要包括由海綿鈦電熔之后制成的鈦錠，以及通過高純度鈦白粉還原生產(chǎn)的高純度的鈦錠?？梢哉f鈦錠是鈦材加工行業(yè)的直接上游。

    2018年我國鈦錠產(chǎn)能達(dá)到了15.87萬噸，產(chǎn)量達(dá)到75049噸，產(chǎn)能利用率約為47.3%，產(chǎn)能總體相對過剩，鈦錠行業(yè)的發(fā)展存在較大的不確定性，但較大的生產(chǎn)能力依然給我國鈦加工行業(yè)提供了較大支撐空間以及相對低廉的成本。

2010-2018年中國鈦錠產(chǎn)量及其產(chǎn)能利用率統(tǒng)計

資料來源：有色金屬工業(yè)協(xié)會、智研咨詢整理

    同時鈦材加工下游需求也保持相對穩(wěn)定的增長，在國際市場上的競爭能力顯著增強，行業(yè)產(chǎn)銷規(guī)?？傮w呈現(xiàn)出較為穩(wěn)定的上升態(tài)勢，但由于下游行業(yè)的周期性影響，鈦材行業(yè)整體也具有較為顯著的周期性。

    據(jù)統(tǒng)計，2018年國內(nèi)鈦材加工量達(dá)到63396噸，企業(yè)實際銷售量達(dá)到為57441噸，庫存產(chǎn)品較上一年的274噸大幅擴(kuò)大至5955噸，而從2013-2018年這幾年來看，行業(yè)庫存平均都在4000噸左右，相比于2010-2012年的1200噸左右的庫存量，有較大幅度的提升。庫存的增加主要與國內(nèi)需求增長相對緩慢有較大關(guān)系。

2010-2018年中國鈦加工行業(yè)生產(chǎn)量及其總銷量

資料來源：有色金屬工業(yè)協(xié)會、智研咨詢整理

    中國海關(guān)的數(shù)據(jù)顯示，自2010年我國首次成為鈦材的凈出口國以來，我國的鈦材凈出口量保持相對穩(wěn)定的上升態(tài)勢，近幾年，我國鈦材進(jìn)口量與出口量都保持著逐年擴(kuò)大，進(jìn)口以高端產(chǎn)品為主，出口以中低端產(chǎn)品為主，進(jìn)出口價格差異相對顯著，但凈出口總量不斷擴(kuò)大，2018年中國鈦材凈出口量為10397 t（19077-8680），較2017年同比增長了24%，同期國內(nèi)的銷售量為47044t，同比增長了0.6%，增速大幅降低了27.84%，國內(nèi)市場消費增速的大幅降低也是導(dǎo)致國內(nèi)鈦材加工企業(yè)的庫存升高的主要原因。

2010-2018我國鈦材產(chǎn)品銷售統(tǒng)計

資料來源：有色金屬工業(yè)協(xié)會、中國海關(guān)、智研咨詢整理

    國內(nèi)消費增速的大幅降低主要源于兩個方面，一方面是不同產(chǎn)品結(jié)構(gòu)的需求分化，導(dǎo)致了不同領(lǐng)域的增長差異，另一方面下游周期性顯著的行業(yè)復(fù)蘇效益減弱。

    從結(jié)構(gòu)分化來看，2018年中國鈦加工材在除冶金、船舶、電力和體育休閑等行業(yè)外，在各大主要的消費領(lǐng)域的用鈦量均呈現(xiàn)出不同程度的增加，其中船舶下降最為顯著，減少了約1000噸，其次為體育休閑，減少了800噸左右。2015-2018年，中國鈦及鈦合金在不同領(lǐng)域的銷售量占比如下圖所示：

2015-2018年中國鈦材各領(lǐng)域消費比例變化走勢（單位：%）

資料來源：智研咨詢整理

    具體來看，船舶的需求減少主要是由于2018年船舶完工量降低較為顯著，而船舶領(lǐng)域的鈦加工材的消費量與船舶完工量的走勢具有明顯的正相關(guān)關(guān)系（2016-2018相關(guān)系數(shù)達(dá)到97%）。據(jù)船舶工業(yè)協(xié)會統(tǒng)計，2018年，全國造船完工3458萬DWT同比下降14%，截至18年12月底，手持船舶訂單8931萬載重噸，僅同比增長2.4%。手持船舶訂單在經(jīng)歷4年大幅降低之后，首次觸底回升。

2014-2018年中國船舶工業(yè)手持訂單與船舶完工量統(tǒng)計

資料來源：船舶工業(yè)協(xié)會、智研咨詢整理

船舶完工量與船舶領(lǐng)域鈦材需求量顯著相關(guān)

資料來源：船舶工業(yè)協(xié)會、有色金屬工業(yè)協(xié)會、智研咨詢整理

    但在高端領(lǐng)域，如高端化工、航空航天、醫(yī)藥和海洋工程等高端領(lǐng)域的鈦加工材需求增長相對顯著，尤其是航空航天領(lǐng)域。2015年之后的增長可謂迅猛。這主要得益于航空工業(yè)整體所取得的技術(shù)進(jìn)步，2012年，我國大量的航空航天裝備取得顯著突破，2014年大量的機型完成驗證，開啟量產(chǎn)服役之路，航空航天工業(yè)的高速發(fā)展，催生高端鈦合金的巨大需求。2015年我國航空航天工業(yè)領(lǐng)域的鈦材需求量出現(xiàn)大幅度的跳漲，2015-2018年的增速也大幅提升。2018年中國鈦材消耗量在航空航天領(lǐng)域中占比17.9%，消費量達(dá)到10295萬噸，僅次于傳統(tǒng)的化工行業(yè)，但遠(yuǎn)低于發(fā)達(dá)國家50%以上的占比，顯示出巨大市場潛力。

2010-2018年中國鈦加工材航天航空領(lǐng)域消費量走勢

資料來源：有色金屬工業(yè)協(xié)會、智研咨詢整理

    同時化工領(lǐng)域需求也迎來了上行周期，化工行業(yè)對鈦材的需求占我國鈦材加工行業(yè)需求比例最大，化工行業(yè)的需求與鈦材的整體需求變化具有較為緊密的關(guān)系。統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，化工用鈦主要用于兩堿一鹽行業(yè)，利用金屬鈦的耐腐蝕性提高設(shè)備的使用壽命，需求變動及產(chǎn)品價格波動與化工固定資產(chǎn)投資額相關(guān)性比較高，整體呈現(xiàn)周期的波動。

    “兩堿一鹽”在我國發(fā)展已經(jīng)相對成熟，在供給側(cè)結(jié)構(gòu)改革背景下，大量落后產(chǎn)能退出，使得我國化工行業(yè)鈦材需求進(jìn)入下行周期，2016年達(dá)到18553噸，為近幾年的最低點，而后在2017-2018年快速反彈。一方面是供給側(cè)結(jié)構(gòu)改革背景下先進(jìn)產(chǎn)能置換落后產(chǎn)能，一方面是2016年開啟的環(huán)保嚴(yán)查使得化工領(lǐng)域環(huán)保裝置用鈦快速增長。

2010-2018年中國鈦加工材化工領(lǐng)域的消費量走勢

資料來源：有色金屬工業(yè)協(xié)會、智研咨詢整理

    2018年，化工領(lǐng)域的用鈦量達(dá)到了26052萬噸，同比增長8.7%，增量為2104噸，這一部分增量基本可以全部視為高端化工領(lǐng)域（PTA）的貢獻(xiàn)，據(jù)有色金屬工業(yè)協(xié)會統(tǒng)計，2018年我國PTA領(lǐng)域?qū)︹伈牡男枨罅吭鲩L幅度最大，為2104噸。未來幾年我國的PTA生產(chǎn)裝置仍處于高速擴(kuò)張的階段，高端化工領(lǐng)域的需求仍將增長，2019年3月發(fā)生鹽城爆炸事件也帶來新一輪的化工嚴(yán)查，預(yù)計未來幾年，化工領(lǐng)域?qū)︹伈牡男枨罅繉⒈３址€(wěn)定上升的態(tài)勢。

    智研咨詢發(fā)布的《2019-2025年中國鈦材行業(yè)市場供需預(yù)測及發(fā)展前景預(yù)測報告》指出：2018年中國鈦工業(yè)已逐漸擺脫過去幾年去庫存的壓力，2018年產(chǎn)品庫存的回升主要是由于行業(yè)產(chǎn)品結(jié)構(gòu)性調(diào)整，行業(yè)下游的需求由過去的中低端化工、冶金等行業(yè)需求，逐步轉(zhuǎn)向中高端航空航天、醫(yī)療和環(huán)保、高端化工等領(lǐng)域。這反映出國家的產(chǎn)業(yè)發(fā)展方向，以及我國鈦加工材在高端領(lǐng)域的發(fā)展趨勢。

    鈦行業(yè)主要生產(chǎn)企業(yè)的產(chǎn)品需求方向逐漸清晰，也出現(xiàn)兩極分化的現(xiàn)象，高中低端鈦加工材生產(chǎn)企業(yè)間利潤水平逐步拉大，呈現(xiàn)出“冰火兩重天”的景象。 未來行業(yè)的產(chǎn)品結(jié)構(gòu)調(diào)整仍將是市場的主流發(fā)展路徑。

    2019 年，國民經(jīng)濟(jì)由高速增長階段轉(zhuǎn)向高質(zhì)量發(fā)展階段，經(jīng)濟(jì)運行穩(wěn)中有變、變 中有憂，加之環(huán)保高壓倒逼及去產(chǎn)能政策影響，2019 年鈦行業(yè)市場結(jié)構(gòu)性供需失衡、生產(chǎn)要素成本上升、價格競爭激烈的局面仍將使行業(yè)內(nèi)企業(yè)面臨著較大的生產(chǎn)經(jīng)營壓力。 雖然鈦行業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營受到了上述因素一定程度的制約，但是在國家經(jīng)濟(jì)處于全面 深化改革的重要戰(zhàn)略機遇期、著力加強供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革及行業(yè)預(yù)期長期趨好的情況下，未來鈦行業(yè)在航空、航天、大飛機、艦船、石化、生活用鈦、深海、化工、環(huán)保 等產(chǎn)業(yè)上仍有較大的市場發(fā)展機遇。

    中國的鈦加工行業(yè)也應(yīng)學(xué)習(xí)俄羅斯等國的發(fā)展經(jīng)驗，盡快整合鈦產(chǎn)業(yè)鏈，從鈦礦入手，通過引進(jìn)國外先進(jìn)技術(shù)和工藝，改造目前的鈦渣及海綿鈦生產(chǎn)企業(yè)，形成海綿鈦原料的高品質(zhì)和批次穩(wěn)定的供應(yīng)渠道，其次是引進(jìn)國外先進(jìn)的鈦合金加工工藝和裝備，整合目前的國內(nèi)鈦加工企業(yè)，從熔煉、鍛造、軋制、擠壓、開坯等每個環(huán)節(jié)完善鈦合金加工生產(chǎn)工藝，形成均質(zhì)、穩(wěn)定的鈦加工材批量供應(yīng)鏈，把質(zhì)量控制分散到每一個加工環(huán)節(jié)，形成高端鈦材加工材供應(yīng)體系。