2022年中國(guó)智慧醫(yī)衛(wèi)行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)分析：萬達(dá)信息vs海峽創(chuàng)新vs和仁科技vs運(yùn)盛醫(yī)療vs延華智能 [圖]

一、基本情況

智慧醫(yī)衛(wèi)，是指5G、云計(jì)算、大數(shù)據(jù)、AR/VR、人工智能等現(xiàn)代信息技術(shù)全面深入運(yùn)用在衛(wèi)生健康、醫(yī)療服務(wù)、公共衛(wèi)生、醫(yī)療保障領(lǐng)域所發(fā)展形成的一種新型醫(yī)衛(wèi)服務(wù)，智慧醫(yī)衛(wèi)的發(fā)展有利于加強(qiáng)醫(yī)療資源共享，降低社會(huì)醫(yī)療成本，為患者提供更優(yōu)質(zhì)的醫(yī)療服務(wù)，提升醫(yī)療機(jī)構(gòu)管理效率，更有效地防范和應(yīng)對(duì)公共衛(wèi)生突發(fā)事件。近年來，隨著健康中國(guó)、數(shù)字中國(guó)及“十四五”數(shù)字經(jīng)濟(jì)發(fā)展規(guī)劃的推動(dòng)，醫(yī)療-衛(wèi)生-健康信息化受到前所未有的重視，智慧醫(yī)衛(wèi)行業(yè)發(fā)展前景廣闊。

萬達(dá)信息、海峽創(chuàng)新、和仁科技、運(yùn)盛醫(yī)療和延華智能都是智慧醫(yī)衛(wèi)行業(yè)的上市企業(yè)。萬達(dá)信息股份有限公司成立于1995年，主營(yíng)業(yè)務(wù)包括智慧醫(yī)衛(wèi)、智慧政務(wù)、ICT信息科技創(chuàng)新、健康管理和智慧城市公共平臺(tái)的建設(shè)與運(yùn)營(yíng)，是國(guó)內(nèi)領(lǐng)先的智慧城市整體解決方案提供商之一，在智慧醫(yī)衛(wèi)領(lǐng)域，萬達(dá)信息行業(yè)經(jīng)驗(yàn)、人才儲(chǔ)備、技術(shù)實(shí)力、服務(wù)能力均領(lǐng)先同行；海峽創(chuàng)新互聯(lián)網(wǎng)股份有限公司（曾用名：漢鼎宇佑互聯(lián)網(wǎng)股份有限公司）成立于2002年，公司堅(jiān)定聚焦智慧城市和智慧醫(yī)療的發(fā)展戰(zhàn)略，智慧城市是公司目前的主要業(yè)務(wù)板塊，智慧醫(yī)療是公司未來發(fā)展的戰(zhàn)略產(chǎn)業(yè)；浙江和仁科技股份有限公司成立于2010年，是專注于為醫(yī)院、政府提供智慧醫(yī)療整體解決方案的高新技術(shù)企業(yè)，業(yè)務(wù)覆蓋醫(yī)院臨床信息化、醫(yī)院臨床數(shù)據(jù)場(chǎng)景化、城市智慧醫(yī)療云平臺(tái)、醫(yī)共體等；運(yùn)盛(成都)醫(yī)療科技股份有限公司成立于1995年，前身是運(yùn)盛（上海）實(shí)業(yè)股份有限公司，主營(yíng)房地產(chǎn)及其相關(guān)行業(yè)，2015年公司開始業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型并更名，逐漸布局醫(yī)療健康行業(yè)各板塊，目前業(yè)務(wù)已覆蓋醫(yī)療信息化、醫(yī)療設(shè)備、醫(yī)院管理、遠(yuǎn)程醫(yī)療、互聯(lián)網(wǎng)健康管理、醫(yī)療服務(wù)等領(lǐng)域；上海延華智能科技(集團(tuán))股份有限公司成立于2001年，是國(guó)內(nèi)領(lǐng)先的智慧城市服務(wù)與運(yùn)營(yíng)商，專注于智慧城市頂層設(shè)計(jì)、智慧建筑、智慧園區(qū)、智慧社區(qū)、智慧景區(qū)、智慧醫(yī)療、數(shù)據(jù)中心、智慧節(jié)能等八大領(lǐng)域。

萬達(dá)信息vs海峽創(chuàng)新vs和仁科技vs運(yùn)盛醫(yī)療vs延華智能基本情況對(duì)比

資料來源：智研咨詢整理

萬達(dá)信息vs海峽創(chuàng)新vs和仁科技vs運(yùn)盛醫(yī)療vs延華智能基本情況對(duì)比

資料來源：智研咨詢整理

二、經(jīng)營(yíng)情況

從五家公司資產(chǎn)總額情況來看，萬達(dá)信息的資產(chǎn)總額明顯大于其他四家公司，運(yùn)盛醫(yī)療的資產(chǎn)總額最少。近幾年萬達(dá)信息、海峽創(chuàng)新、運(yùn)盛醫(yī)療和延華智能的資產(chǎn)總額皆呈下降趨勢(shì)，惟有和仁科技的資產(chǎn)總額在不斷增長(zhǎng)。2022年9月，萬達(dá)信息的資產(chǎn)總額為67.99億元，和仁科技的資產(chǎn)總額為15.91億元，延華智能的資產(chǎn)總額為16.45億元，海峽創(chuàng)新的資產(chǎn)總額為13.90億元，運(yùn)盛醫(yī)療的資產(chǎn)總額為3.29億元。

2019-2022年9月五家企業(yè)資產(chǎn)總額情況（億元）

資料來源：公司年報(bào)、智研咨詢整理

從五家公司營(yíng)業(yè)收入情況來看，萬達(dá)信息的營(yíng)業(yè)收入明顯大于其他四家公司，運(yùn)盛醫(yī)療的營(yíng)業(yè)收入最少。近幾年萬達(dá)信息營(yíng)業(yè)收入快速增加，2021年萬達(dá)信息營(yíng)業(yè)收入達(dá)35.13億元，同比增長(zhǎng)16.78%，2022年1-9月營(yíng)業(yè)收入為22.30億元；和仁科技的營(yíng)業(yè)收入緩慢增加，2021年和仁科技營(yíng)業(yè)收入達(dá)4.64億元，同比增長(zhǎng)2.08%，2022年1-9月營(yíng)業(yè)收入為3.03億元；海峽創(chuàng)新、延華智能和運(yùn)盛醫(yī)療的營(yíng)業(yè)收入在2020年有所下滑，2021年有所反彈，2022年1-9月海峽創(chuàng)新營(yíng)業(yè)收入為1.19億元，延華智能營(yíng)業(yè)收入為3.71億元，運(yùn)盛醫(yī)療營(yíng)業(yè)收入為0.35億元。

2019-2022年9月五家企業(yè)營(yíng)業(yè)收入情況（億元）

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從五家公司毛利率情況來看，運(yùn)盛醫(yī)療的毛利率較高，海峽創(chuàng)新的毛利率較低。近幾年運(yùn)盛醫(yī)療營(yíng)業(yè)收入下降的同時(shí)，營(yíng)業(yè)成本也大幅度下降，致使毛利率不斷增加，2022年1-9月運(yùn)盛醫(yī)療的毛利率為56.64%。2022年1-9月和仁科技的毛利率為44.93%，萬達(dá)信息的毛利率為25.44%，延華智能的毛利率為22.56%，海峽創(chuàng)新的毛利率為-2.29%。

2019-2022年9月五家企業(yè)毛利率情況（%）

資料來源：公司年報(bào)、智研咨詢整理

相關(guān)報(bào)告：智研咨詢發(fā)布的《中國(guó)智慧醫(yī)衛(wèi)行業(yè)市場(chǎng)全景調(diào)研及未來趨勢(shì)研判報(bào)告》

三、業(yè)務(wù)布局

萬達(dá)信息的智慧醫(yī)衛(wèi)業(yè)務(wù)收入遠(yuǎn)超于其他四家公司，運(yùn)盛醫(yī)療的智慧醫(yī)衛(wèi)收入相對(duì)最少。萬達(dá)信息在2020年開啟戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型升級(jí)，不斷優(yōu)化業(yè)務(wù)機(jī)構(gòu)，實(shí)現(xiàn)智慧醫(yī)衛(wèi)業(yè)務(wù)收入的快速增長(zhǎng)，2020年萬達(dá)信息智慧醫(yī)衛(wèi)業(yè)務(wù)收入為14.89億元，同比增長(zhǎng)60.78%，2021年業(yè)務(wù)收入為15.70億元，同比增長(zhǎng)5.42%；和仁科技在智慧醫(yī)衛(wèi)行業(yè)持續(xù)深耕細(xì)作，業(yè)務(wù)收入實(shí)現(xiàn)穩(wěn)步增長(zhǎng)，2021年和仁科技智慧醫(yī)衛(wèi)業(yè)務(wù)收入為4.49億元，同比增長(zhǎng)2.28%；2021年延華智能智慧醫(yī)衛(wèi)業(yè)務(wù)收入為2.28億元，同比增長(zhǎng)51.27%，海峽創(chuàng)新智慧醫(yī)衛(wèi)業(yè)務(wù)收入為0.60億元，同比增長(zhǎng)4.91%；運(yùn)盛醫(yī)療在智慧醫(yī)衛(wèi)行業(yè)布局的規(guī)模較小，主要依托控股子公司麗水運(yùn)盛在麗水市投資開發(fā)及運(yùn)營(yíng)的麗水市人口健康信息化PPP項(xiàng)目，因部分軟件業(yè)務(wù)于2020年已完成，2021年運(yùn)盛醫(yī)療智慧醫(yī)衛(wèi)業(yè)務(wù)收入僅為0.08億元，同比下降53.76%。

2019-2021年五家企業(yè)智慧醫(yī)衛(wèi)業(yè)務(wù)收入情況（億元）

資料來源：公司年報(bào)、智研咨詢整理

五家公司中，和仁科技的智慧醫(yī)衛(wèi)業(yè)務(wù)占比最高，海峽創(chuàng)新的智慧醫(yī)衛(wèi)業(yè)務(wù)占比最低。2021年，和仁科技的營(yíng)業(yè)收入主要來源于智慧醫(yī)衛(wèi)業(yè)務(wù)，智慧醫(yī)衛(wèi)業(yè)務(wù)收入占比為96.82%；近幾年萬達(dá)信息在不斷發(fā)展智慧醫(yī)衛(wèi)業(yè)務(wù)，2021年萬達(dá)信息智慧醫(yī)衛(wèi)業(yè)務(wù)占比為44.68%；2021年，延華智能智慧醫(yī)衛(wèi)業(yè)務(wù)占比為27.90%，運(yùn)盛醫(yī)療智慧醫(yī)衛(wèi)業(yè)務(wù)占比為15.39%，海峽創(chuàng)新智慧醫(yī)衛(wèi)業(yè)務(wù)占比為12.68%。

2019-2021年五家企業(yè)智慧醫(yī)衛(wèi)業(yè)務(wù)占比（%）

資料來源：公司年報(bào)、智研咨詢整理

萬達(dá)信息智慧醫(yī)衛(wèi)業(yè)務(wù)的毛利率在不斷改善，2021年萬達(dá)信息智慧醫(yī)衛(wèi)業(yè)務(wù)毛利率達(dá)到41.63%，高于同期其他四家公司的毛利率。和仁科技、延華智能、運(yùn)盛醫(yī)療和海峽創(chuàng)新的智慧醫(yī)衛(wèi)業(yè)務(wù)毛利率近幾年整體上都呈下降趨勢(shì)，2021年和仁科技智慧醫(yī)衛(wèi)業(yè)務(wù)的毛利率為35.61%，延華智能智慧醫(yī)衛(wèi)業(yè)務(wù)的毛利率為30.17%，運(yùn)盛醫(yī)療智慧醫(yī)衛(wèi)業(yè)務(wù)的毛利率為3.67%；受新冠疫情等因素影響，2020年海峽創(chuàng)新智慧醫(yī)衛(wèi)業(yè)務(wù)收入大幅下滑，處于虧損狀態(tài)，毛利率為-25.54%，2021年智慧醫(yī)衛(wèi)業(yè)務(wù)毛利率為-21.75%。

2019-2021年五家企業(yè)智慧醫(yī)衛(wèi)業(yè)務(wù)毛利率（%）

資料來源：公司年報(bào)、智研咨詢整理

四、科研情況

從科研情況來看，2021年萬達(dá)信息在研發(fā)人員數(shù)量和研發(fā)投入金額兩個(gè)方面高于其他四家公司，其研發(fā)人員數(shù)量為3688人，研發(fā)投入金額為4.48億。研發(fā)人員占比方面，延華智能的研發(fā)人員占比最高，研發(fā)人員數(shù)量為659人，占比68.50%。研發(fā)投入占比方面，和仁科技的研發(fā)投入占比最高，研發(fā)投入金額為0.78億，占比16.89%。運(yùn)盛醫(yī)療因2019年?duì)I業(yè)收入大幅減少，公司凈利潤(rùn)為負(fù)值，2020和2021年并未投入資金、人力等開展相關(guān)科研活動(dòng)。

2021年五家企業(yè)科研情況

資料來源：公司年報(bào)、智研咨詢整理

以上數(shù)據(jù)及信息可參考智研咨詢（m.yhcgw.cn）發(fā)布的《中國(guó)智慧醫(yī)衛(wèi)行業(yè)市場(chǎng)全景調(diào)研及未來趨勢(shì)研判報(bào)告》。智研咨詢是中國(guó)領(lǐng)先產(chǎn)業(yè)咨詢機(jī)構(gòu)，提供深度產(chǎn)業(yè)研究報(bào)告、商業(yè)計(jì)劃書、可行性研究報(bào)告及定制服務(wù)等一站式產(chǎn)業(yè)咨詢服務(wù)。您可以關(guān)注【智研咨詢】公眾號(hào)，每天及時(shí)掌握更多行業(yè)動(dòng)態(tài)。