2020年一季度中國國內旅游人次、酒店數量、酒店開店及經營現狀發(fā)展分析[圖]

    一、概況

    隨著時代的發(fā)展進步，經濟水平顯著提高，中產階級的崛起，不僅帶動了消費水平的升級，亦使大眾消費趨勢呈中端化發(fā)展。同時，人們的旅游消費也越來越高。

    2015-2019年期間我國國內旅游人次總體呈逐年增長態(tài)勢，年均復合增速達。2019年我國國內旅游人次為60.1億人次，同比增長10.71%。

    2015-2019年中國國內旅游人次及增速趨勢

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    2019年我國旅游總花費為573億元，較2009年增長461.76%;旅游人次為60.1億人次，較2009年增長216.32%;人均旅游消費為953元，較2009年增長78.13%。

    2019年中國國內旅游總花費

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    2013-2019年中國中端連鎖酒店數量及增速趨勢

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    “如果沒有疫情的影響，國內酒店行業(yè)也已經進入低迷的行業(yè)周期。”近些年來國內酒店行業(yè)需求受經濟波動的影響呈現弱勢，行業(yè)景氣度下降。

    2011-2019年中國酒店住宿市場規(guī)模同比趨勢

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    2019年我國中國在線酒店預訂行業(yè)訂單主要集中在美團、攜程，美團和攜程訂單累計訂單占比為76.10%，同程藝龍、去哪兒、飛豬等訂單累計占比為21.40%。

    2019年中國在線酒店預訂訂單占比

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    二、酒店開店情況

    2019年在宏觀經濟下行，酒店行業(yè)整體回落的背景下，國內四家酒店龍頭公司錦江、華住、首旅和格林酒店開店數穩(wěn)步增長，成為龍頭增長的主要驅動。從總數看，2019年四家公司合計凈增開店數4060家，酒店數和客房數同比分別增長22%和18%。其中錦江酒店、首旅酒店、華住19年新開店分別為1617家、829家、1715家；關店546家、428家、327家；凈開店分別為1071家、401家、1388家。20年一季度受疫情影響三大酒店集團部分門店被迫關店，開店速度也受到一定影響，Q1錦江酒店、首旅酒店和華住分別新開店253家、296家、62家；關店120家、100家、76家；Q1凈開店數分別為133家、-38家和220家。截止2020Q1，錦江酒店、首旅酒店和華住門店數分別為8647家、4261家和5838家，較18年末分別增加1204家、363家和1608家門店。

    2019年酒店龍頭輕資產戰(zhàn)略持續(xù)推進，中高端酒店占比穩(wěn)步提升，門店結構持續(xù)優(yōu)化。截止2020Q1，錦江酒店、首旅酒店、華住加盟店占比分別為88.8%、80.9%和88.2%。中高端酒店占比分別為42.7%、21.9%、31.6%。

    錦江酒店、首旅酒店、華住門店數對比

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    錦江酒店、首旅酒店、華住單季度凈開店數對比

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    錦江酒店、首旅酒店、華住中高端酒店占比

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    錦江酒店、首旅酒店、華住加盟店占比

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    三、經營現狀

    受到疫情影響，一季度酒店行業(yè)經營情況整體壓力較大。2020Q1錦江酒店、首旅酒店、華住RevPAR分別為68元、54元和75元，同比分別下降52.8%、61.7%和58.1%（錦江酒店、華住剔除臨時關閉門店后同比分別下降38.8%和50.5%）。錦江酒店、首旅酒店、華住Q1ADR同比分別下降2.1%、-14.1%和-14.6%；OCC同比分別下降36.5pct、41.7pct、41.0pct。

    三大酒店集團經濟型門店價格下調空間較小，同店 經濟型門店價格下調空間較小，同店RevPAR整體表現好于中高端酒店。2020Q1錦江酒店、首旅酒店、華住經濟型酒店同店RevPAR同比分別下降45.69%、62.3%、50.6%；中端酒店同比分別下降50.05%、65.5%、56.2%。

    錦江酒店、首旅酒店、華住RevPAR 對比

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    錦江酒店、首旅酒店、華住RevPAR 增速

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    錦江酒店、首旅酒店、華住 ADR 同比增速

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    錦江酒店、首旅酒店、華住OCC同比增速

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    智研咨詢發(fā)布的《2020-2026年中國酒店住宿行業(yè)發(fā)展現狀調研及未來前景分析報告》數據顯示：從目前恢復情況來看，龍頭公司體現出更強的彈性，考慮到疫情對消費者消費習慣的長期影響，對安全保障更好，標準化強的大品牌也體現出更強的傾向。截止4 月6日 日境內恢復運營酒店回升至境內恢復運營酒店回升至92%以上，旗下錦江都城、鉑濤以上，旗下錦江都城、鉑濤和維也納中的兩家入住率已超過 和維也納中的兩家入住率已超過50% ，另外一家入住率接近40%。首旅酒店截止4月15 日90% 酒店已經恢復經營，如家復工開業(yè)店出租率達到65%。截止3月26 日，集團旗下開業(yè)酒店比例從最低點的50% 恢復至93.5%；入住率從春節(jié)期間的 10% 恢復至62%。

    錦江酒店19 年實現營收151.0億元，同比增長2.7%

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    錦江酒店19年扣非后歸母凈利潤為 8.9億元，同比增長20.7%

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    錦江酒店毛利率和扣非后歸母凈利率水平

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    首旅酒店19年全年實現營收83.1億元，同比下降2.7%

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    首旅酒店19 年扣非后歸母凈利潤為8.2億元，同比增長18.3%

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    首旅酒店毛利率和扣非后歸母凈利率水平

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    受疫情影響，目前國內的跨省、長途以及境外游仍面臨一些限制。但21世紀經濟報道記者了解到，攜程平臺上的本地玩樂產品，“4天3晚”“3天2晚”跟團周邊游搜索量與預訂量顯著增長。

    旅客出行更加關注品質，高端產品的搜索量與銷售顯著上升。據調查數據顯示，消費者目前已預訂的酒店中，高星級酒店明顯更受歡迎，4星、5星級酒店的占比達55%。

    這意味著，對于不斷提升中、高端酒店占比的錦江酒店、華住集團、首旅酒店等酒店企業(yè)而言，其有望受益旅游品質的提升所帶來的新需求。