2019年全球及中國燃料電池汽車行業(yè)專題分析：爆發(fā)在即，前景廣闊[圖]

    一、美中日保有量居前三，國內(nèi)尚處發(fā)展初期

    國內(nèi)起步較晚，仍處發(fā)展初期：燃料電池全球范圍來看已有一百多年發(fā)展歷史，國內(nèi)研究開始于60年代，處于產(chǎn)業(yè)發(fā)展初期，整體技術(shù)距離國際先進水平仍有較大差距。根據(jù)《中國氫能源及燃料電池產(chǎn)業(yè)白皮書》數(shù)據(jù)，2018年燃料電池汽車（FCV）保有量方面美國、中國、日本位居前三，分別達5889/3896/2839輛。

2018年美國、中國與日本位居燃料電池汽車（FCV）保有量前三

資料來源：智研咨詢整理

    國內(nèi)FCV發(fā)展路徑：前期通過商用車（公共交通成本較低、線路固定且車輛集中）發(fā)展實現(xiàn)規(guī)?；档腿剂想姵嘏c氫氣成本，帶動加氫站配套推進，后續(xù)拓展至乘用車領(lǐng)域等。

    智研咨詢發(fā)布的《2020-2026年中國燃料電池汽車行業(yè)市場現(xiàn)狀調(diào)研及投資機會預測報告》顯示：國內(nèi)FCV產(chǎn)業(yè)2019年銷量高增：根據(jù)中汽協(xié)數(shù)據(jù)，2019年國內(nèi)FCV產(chǎn)量達到2833輛，同比增長86%；其中2019年12月國內(nèi)FCV產(chǎn)量規(guī)模占全年一半左右。

2019年國內(nèi)FCV產(chǎn)量高速增長

資料來源：智研咨詢整理

    根據(jù)H2stations.org數(shù)據(jù)，截至2018年日本、德國與美國加氫站數(shù)量位居全球前三位。根據(jù)《中國氫能基礎(chǔ)設(shè)施產(chǎn)業(yè)發(fā)展分析》，截至2019年2月國內(nèi)投產(chǎn)加氫站數(shù)量達23座，主要集中在廣東、江蘇、上海等地，數(shù)量有待提升、地域分布仍有待完善。根據(jù)2016年工信部組織制定的《節(jié)能與新能源汽車技術(shù)路線圖》，到2030年國內(nèi)加氫站數(shù)量將超過1000座。

2018年日本、德國與美國位居加氫站規(guī)模前三

資料來源：智研咨詢整理

    二、各國規(guī)劃清晰，發(fā)展空間廣闊

    日本燃料電池技術(shù)較為領(lǐng)先，商業(yè)化應(yīng)用相對成熟，2018年FCV保有量約2000輛，規(guī)劃2030年保有量達80萬輛日本加氫站數(shù)量全球領(lǐng)先：2018年已超過100座，規(guī)劃2030年達900座。

日本將氫能上升為國家戰(zhàn)略

資料來源：智研咨詢整理

    美國布局燃料電池時間較早，2002便已規(guī)劃國家氫能路線，2010年后政策力度有所趨穩(wěn)；2019年《氫能經(jīng)濟路線圖》發(fā)布，大規(guī)模應(yīng)用布局重啟。當前保有量全球第一：根據(jù)《氫能經(jīng)濟路線圖》數(shù)據(jù)，2019年11月美國FCV保有量達7600輛，占全球半數(shù)以上。加氫站數(shù)量全球第三：當前加氫站63座，排在日本、德國之后。

美國氫能布局較早，2019年路線圖落地

資料來源：智研咨詢整理

    中國燃料電池汽車產(chǎn)業(yè)鏈有待完善，國產(chǎn)化進程較快：本土企業(yè)已布局電堆、膜電極、系統(tǒng)集成與制氫儲氫等環(huán)節(jié)，其中電堆與系統(tǒng)國產(chǎn)化程度已分別超過50%/70%，在政策支撐下快速追趕國外先進水平。政府自上而下、循序漸進支持，推動產(chǎn)業(yè)化、國產(chǎn)化、規(guī)?；?。

我國燃料電池及加氫站規(guī)模化發(fā)展路線展望

資料來源：智研咨詢整理

各國FCV保有量及未來規(guī)劃總覽（萬輛）

資料來源：智研咨詢整理

各國加氫站數(shù)量及未來規(guī)劃總覽（座）

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    燃料電池系統(tǒng)及電堆成本隨生產(chǎn)規(guī)模擴張而持續(xù)下降，當年生產(chǎn)規(guī)模達50萬套時，燃料電池系統(tǒng)及電堆成本分別降至45/19美元/kW。根據(jù)《中國氫能源及燃料申池產(chǎn)業(yè)白皮書》數(shù)據(jù)，國產(chǎn)FCV乘用車制造成本約150萬元，國外售價已降至5.5-6.0萬美元（考慮補貼后3.5萬美元左右）；未來隨著氫能及燃料電池國產(chǎn)化與規(guī)?；?，用氫成本與制造成本有望迅速下降，全生命周期成本優(yōu)勢預計持續(xù)擴大。

    根據(jù)《中國氫能源及燃料申池產(chǎn)業(yè)白皮書》，氫能將成為中國能源體系重要組成部分，2050年能源體系中占比約10%，氫氣需求量達6000萬噸，加氫站10000座以上，F(xiàn)CV產(chǎn)量達520萬輛/年，發(fā)展前景廣闊。

我國燃料電池汽車（FCV）產(chǎn)業(yè)發(fā)展前景廣闊

資料來源：智研咨詢整理

    多地政府提出加氫站數(shù)量規(guī)劃目標：寧波規(guī)劃2025年達到20-25座“《寧波市人民政府辦公廳關(guān)于加快氫能產(chǎn)業(yè)發(fā)展的若干意見》”；武漢規(guī)劃2025年達到30-100座“《武漢新能源汽車發(fā)展若干政策》”；佛山規(guī)劃到2030年達到57座“《佛山市南海區(qū)促進加氫站建設(shè)運營及氫能源車輛運行扶持辦法》”。

    四、國內(nèi)企業(yè)布局加速，國產(chǎn)化突破在即

國外商業(yè)化燃料電池乘用車代表

資料來源：智研咨詢整理

國內(nèi)車企及其燃料電池車

資料來源：智研咨詢整理