2018年中國鋰原電池行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀及未來發(fā)展趨勢分析[圖]

    根據(jù)中國物理和化學(xué)電源行業(yè)協(xié)會數(shù)據(jù)，截止2014年，我國的鋰一次電池產(chǎn)量已達到30億只，總銷售收入達到22.2億元。到2020年國內(nèi)鋰一次電池的產(chǎn)量達到80億只，總銷售收入將達到39.3億元?？傮w來看，行業(yè)復(fù)合增速20%左右，收入增速略低于產(chǎn)量增速。

鋰一次電池產(chǎn)量和未來規(guī)劃，規(guī)劃增速在20%左右（單位：億顆）

數(shù)據(jù)來源：公開資料整理

鋰一次電池銷售額和未來規(guī)劃（單位：億元）

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    相關(guān)報告：智研咨詢發(fā)布的《2019-2025年中國鋰原電池行業(yè)市場競爭現(xiàn)狀及未來發(fā)展趨勢研究報告》

    2015年之前，鋰原電池下游最大的用途是智能電表（判斷可能在30%左右），鋰原電池的收入增速趨勢基本等同于電表招標(biāo)增速。

    2015年后，國內(nèi)智能電表基本更新完成，招標(biāo)量大幅下滑，鋰原電池收入增速有所放緩，但是依然維持增長，主要是煙霧報警器、共享單車等新興用途不斷崛起。

智能電表已廣泛普及，但新的替換需求即將到來（單位：萬臺）

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    往后來看，未來幾年鋰原電池的增量可以來自以下幾個方面：

    1、智能交通卡興起：傳統(tǒng)的高速公路收費卡只有簡單的物理計量功能（進出口的位置），新型的CPC智能交通卡則可以記錄GPS軌跡，對于收費的準(zhǔn)確性和安全性保障更好。并可實現(xiàn)高速公路收費系統(tǒng)全國聯(lián)網(wǎng)逐步實施，將全國所有高速公路納入一個封閉的收費系統(tǒng)中，實現(xiàn)“統(tǒng)一收費，系統(tǒng)分賬”，各省份逐漸并入聯(lián)網(wǎng)區(qū)域。

    一張卡成本在20-30元，鋰原電池10-15元，預(yù)計2019年行業(yè)替換需求7000萬張，且該卡只有5年使用壽命，這是未來的顯著增長來源之一，江浙等地區(qū)已經(jīng)示范推廣，四川、云南等地逐步開始大規(guī)模招標(biāo)。

    未來全國高速公路省界收費站將逐步取消，ETC的更進一步普及指日可待，相關(guān)市場也有望迎來新一輪爆發(fā)。

2020中國ETC終端設(shè)備市場規(guī)模預(yù)測

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    2、智能電表更新需求逐步興起，增速20%以上：智能電表壽命周期在7-8年，國內(nèi)智能電表在2010年開始逐步普及，2010-2016年裝機大幅上升， 2011年國網(wǎng)電表招標(biāo)6766萬臺，2012年國網(wǎng)電表招標(biāo)7603萬臺，2016年后開始逐步下滑，2017年僅4500萬臺，2018年更新需求逐步興起，截止到2018年12月，當(dāng)年的兩批已經(jīng)招標(biāo)有5351萬臺，顯著高于2017年的4500萬臺，增速為18.9%。保守估計2019年需要更替電表7000萬臺，2019年預(yù)計招標(biāo)數(shù)量8000臺，增速基本在20%以上。

    電表屬于強制檢定設(shè)備，到期需要更換，更換周期一般為5-8年。預(yù)計2016年～2020年，兩網(wǎng)公司將招標(biāo)5.03億臺智能電表，其中4.63億臺為更換需求。

國家電網(wǎng)和南方電網(wǎng)智能電表需求統(tǒng)計與預(yù)測

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    3、E-call系統(tǒng)（緊急呼叫系統(tǒng)）：歐洲/俄羅斯的緊急呼叫服務(wù)工作原理如下，eCall使用移動電話和衛(wèi)星定位功能，在發(fā)生車外事故（自動或手動）后，與最近的救援中心的統(tǒng)一號碼112建立電話連接。除了語音連接之外，車載eCall系統(tǒng)還可傳輸有關(guān)事故地點，部署類型和車輛的信息。E-call能夠極大得保障乘客的安全，目前歐盟正在大范圍推廣，eCall系統(tǒng)需要使用獨立的鋰原電池。

    4、煙霧報警器、物聯(lián)網(wǎng)的逐步興起等需求很大。隨著5G、物聯(lián)網(wǎng)的推廣，對鋰原電池的各種需求逐步興起，潛在利用空間越來越大。（1）在歐洲多數(shù)國家和美國多數(shù)州已經(jīng)立法，強制要求煙霧報警器中使用長壽命的鋰電池；（2）中國市場對于煙霧報警器使用長壽命的鋰電池立法也在啟動中，這將帶來智能安防市場需求的增長。

    5G技術(shù)在物聯(lián)網(wǎng)的應(yīng)用中有一個十分重要的場景是智慧醫(yī)療。健康管理和初步診斷將家居化，醫(yī)生與患者可以實現(xiàn)更高效的分配和對接。5G時代，傳統(tǒng)醫(yī)院將向健康管理中心轉(zhuǎn)型，質(zhì)量提高。

    2012-2016年中國物聯(lián)網(wǎng)行業(yè)持續(xù)穩(wěn)定增長，年均復(fù)合增長率達到了25.8%，2017年中國物聯(lián)網(wǎng)市場規(guī)模達到11500億元，增長率為24.0%。

2012-2017年中國物聯(lián)網(wǎng)市場規(guī)模及增長率圖

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    2017年全球鋰電池產(chǎn)量合計為134.6Gwh，其中動力電池為56.5Gwh，占比43%，3C領(lǐng)域的需求62.5Gwh，占比為46%，依然是最大的需求之一，儲能需求占比為8%，電動自行車和電動工具領(lǐng)域占比為4%（基本以我國為主）。

全球消費鋰電池市場占據(jù)半壁江山（單位：Gwh）

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2017年全球消費電池依然占據(jù)鋰電池的半壁江山

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    除手機、平板電腦外，其他3C領(lǐng)域鋰電池維持著比價高的增速，市場空間在50-100億元以上。億緯鋰能的消費電池聚焦在藍牙、可穿戴、電子煙領(lǐng)域，在這個領(lǐng)域沒有詳細和權(quán)威的數(shù)據(jù)統(tǒng)計，我們采用高工鋰電的3C消費其他產(chǎn)品為例，該統(tǒng)計數(shù)據(jù)剔除了3C領(lǐng)域的手機、平板電腦、充電寶、筆記本電腦等數(shù)據(jù)，2017年中國的“3C其他”需求為2.6Gwh，由于該領(lǐng)域的銷售一般以顆計算，很少按照Gwh來計算，單價一般比較高，因此我們預(yù)計該領(lǐng)域的銷售額和市場空間在50-100億元以上左右，且維持比較高的行業(yè)增速。

高工鋰電池統(tǒng)計的其他3C領(lǐng)域鋰電池2017年銷量為2.6Gwh（非手機、平板電腦等領(lǐng)域）（單位：Mwh）

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    同樣，在電動工具和電動自行車領(lǐng)域，行業(yè)里也缺乏比較完整的行業(yè)統(tǒng)計數(shù)據(jù)，高工鋰電有部分產(chǎn)量的數(shù)據(jù)，預(yù)計2018年我國電動工具和電動自行車產(chǎn)量為6.2Gwh，行業(yè)維持20-30%增速，產(chǎn)值接近80億元人民幣，但是我們認為實際空間可能遠大于這個數(shù)據(jù)，根據(jù)行業(yè)調(diào)研和高工鋰電網(wǎng)站報告的結(jié)果，僅電動工具就接近100億元人民幣，其中統(tǒng)計誤差的原因主要是全球電動工具主要在中國生產(chǎn)，但是銷售主要在歐美，而此前的電池又以日韓廠商為主。

2018年我國電動工具和電動自行車市場為6.2Gwh（單位：Gwh）

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    目前電動自行車基本采用鉛酸蓄電池，市場規(guī)模巨大，很少采用鋰電池。我國電動自行車雖然過了增長高峰期，但是目前每年依然有3000萬輛左右的銷量。國內(nèi)目前電動自行車以鉛酸電池為主，廠商有兩家，分別是天能動力和超威動力，兩家公司均在港股上市，天能動力年收入在200-300億元，超威動力收入基本也在200-300億元左右，可見市場規(guī)模較大，而當(dāng)前動力電池龍頭企業(yè)寧德時代2017年年收入也不過200億元，傳統(tǒng)鉛酸電池市場規(guī)模之大不容忽視。

我國電動自行車基本保持每年3000萬左右的銷量（單位：萬臺）

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    電動自行車完全采用鋰電池，可以新增30Gwh規(guī)模，當(dāng)前滲透率不過3-6%。電動自行車一般容量1kwh左右，3000萬輛電動自行車潛在空間高達30Gwh。我們以小牛電動車為例，它采用18650鋰電池，容量一般為1.5kwh，也就是1.5度電，續(xù)航一般可達100km以上（一般鉛酸電動自行車續(xù)航為40km），顯著超越鉛酸電池。目前我國電動自行車的鋰電池需求預(yù)計僅為1-2Gwh（另外一部分是電動滑板車等），滲透率僅為3-6%，未來具備極大空間。

采用鋰電池后，電動自行車的續(xù)航里程等指標(biāo)大幅改善

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    國內(nèi)眾多電動自行車廠開始逐步采用鋰電池替換鉛酸電池。小牛電動車作為全新的電動自行車廠商，旗下產(chǎn)品全部標(biāo)配18650圓柱鋰電池，2018年上半年小牛電動車銷量為12.5萬輛，按照每輛車1.5度電計算，大概需要0.45Gwh電池，需求比較可觀。

小牛電動車銷量快速增長（單位：萬輛）

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小牛電動車銷售收入快速增長（單位：億元）

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    2017年無繩電動工具市場空間超過150億美元（人民幣約1017億元），按照CAGR6.6%測算，2020年無繩電動工具市場空間將超過180億美元（人民幣約1220億元）。鋰電池在電動工具使用上從3串發(fā)展到8-10串，應(yīng)用數(shù)量成倍增加。因此，未來電動工具鋰電市場增長潛力巨大。