中國職業(yè)教育行業(yè)發(fā)展分析：行業(yè)受政策利好，空間廣闊[圖]

    職業(yè)教育，以就業(yè)為導(dǎo)向，多元化市場化。具體來看，其中非學(xué)歷職業(yè)教育可以進一步劃分為以下兩類：一是職業(yè)技能培訓(xùn)，側(cè)重實踐操作經(jīng)驗、獲得技能證書，以東方教為代表；二是職業(yè)教育培訓(xùn)，以獲得資格證書及招錄資格為目的。按培訓(xùn)內(nèi)容細分，職業(yè)考試培訓(xùn)又可進一步劃分為公務(wù)員考試培訓(xùn)、事業(yè)單位招錄培訓(xùn)、教師招錄培訓(xùn)、會計及財經(jīng)類培訓(xùn)，IT專業(yè)培訓(xùn)、職業(yè)資格考試培訓(xùn)等。整體來看，職業(yè)教育的賽道較為多元化，且以就業(yè)為核心，呈現(xiàn)更加市場化的特點。

    具體從近期政策來看，2019年1月出臺《國家職業(yè)教育改革實施方案》，再次強調(diào)建設(shè)多元辦學(xué)格局，著力激發(fā)企業(yè)參與和舉辦職業(yè)教育的內(nèi)生動力。同時，2019年2月23日，中共中央、國務(wù)院印發(fā)《加快推進教育現(xiàn)代化實施方案（2018－2022年）》和《中國教育現(xiàn)代化2035》中也重點強調(diào)“完善職業(yè)教育體系；健全行業(yè)制度標準”等。結(jié)合此前《國家職業(yè)教育改革實施方案》等所提出的，經(jīng)過5-10年左右時間，職業(yè)教育基本完成由政府舉辦為主向政府統(tǒng)籌管理、社會多元辦學(xué)的格局轉(zhuǎn)變。2019年3月李克強總理政府工作報告也再次明確：支持企業(yè)和社會力量興辦職業(yè)教育。
近期政策頻發(fā)提高了職業(yè)教育的地位和重視程度，并鼓勵社會力量參與，提高職教辦學(xué)質(zhì)量，進一步為民辦職業(yè)教育的合法地位保駕護航，利好民企職教龍頭成長。

    2017年全國職業(yè)教育培訓(xùn)市場收入規(guī)模為987億元，2013-2017年CAGR為16.0%，行業(yè)整體保持較快增長。目前全國約有300多家職業(yè)教育培訓(xùn)服務(wù)提供商，其中大多數(shù)為地方性參與者，行業(yè)集中度較低，按營業(yè)收入計2017年CR5約為10%，中公教育以4.1%的市場份額位居首位。未來預(yù)計隨著市場向?qū)I(yè)化、精細化發(fā)展，缺乏競爭力的機構(gòu)將逐步被市場淘汰，擁有較強研發(fā)實力、師資力量、品牌影響力的龍頭更能在市場競爭中占據(jù)優(yōu)勢。

2017年職業(yè)教育培訓(xùn)市場收入規(guī)模拆分

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職業(yè)教育培訓(xùn)市場集中度較為分散

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    一、行業(yè)格局情況

    1、公考招錄培訓(xùn)

    招錄規(guī)模受編制影響，錄取率低，國考難度高于省考。隨著公考培訓(xùn)參培率及客單價的提升，公務(wù)員招培市場收入從2013年的52億元增至2017年的99億元，年復(fù)合增長率為17.4%，17年參培率26.5%。具體看，公務(wù)員考試分為國家和地方公務(wù)員考試，二者特點如表6所示。值得關(guān)注的是，國考和省考并不矛盾，考生可根據(jù)自身條件和考試時間選擇報考；參加多省聯(lián)考的考生只能報考一個職位；參加非聯(lián)考省份考試只要時間不沖突，可以報考多個職位。

2017年公務(wù)員招錄培訓(xùn)市場競爭格局

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    根據(jù)國家公務(wù)員局數(shù)據(jù)，2003-2018年，國家公務(wù)員計劃招錄人數(shù)基本呈上升趨勢，但并不是均勻增長，主要受編制影響，2018年計劃招錄人數(shù)為2.85萬人；參考人數(shù)隨招錄人數(shù)相應(yīng)變動，但變動幅度低于招錄人數(shù)，2018年錄取率僅為2.52%。但2019年受機構(gòu)改革影響，招錄人數(shù)大幅下降約50%至1.45萬人。

    地方性公務(wù)員計劃招錄人數(shù)在2013-2017年間則呈現(xiàn)下降趨勢，由18.50萬降至12.04萬人；但是由參考人數(shù)卻不斷增加，由230萬增至370萬；因此由錄取率呈下降趨勢，由8.0%降至3.3%。無論競爭激烈程度，還是考試題目難度，目前省考均低于國考。

2003-2019年國家公務(wù)員參考人數(shù)及錄取率

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    2、事業(yè)單位招錄培訓(xùn)

    參培率略低，行業(yè)較為分散。事業(yè)單位招錄考試通常由地方省市組織，根據(jù)不同崗位設(shè)置不同的招錄要求?？荚囃ǔＲ荒昱e行兩次，上半年聯(lián)考常在5月末，面試在7-8月；下半年筆試常在10月末，面試在12月至次年1月。根據(jù)調(diào)查數(shù)據(jù)顯示，2016、2017年公開招聘的事業(yè)單位人員分別為80、93萬人。不過，人社部公布的廣義事業(yè)單位招錄中，教師和醫(yī)療衛(wèi)生招錄占比較大。若剔除教師和醫(yī)療衛(wèi)生招錄，參考公司口徑的事業(yè)單位招錄人數(shù)，2016、2017年分別為14.61、17.94萬人，略低于公務(wù)員招錄規(guī)模。

    2017年事業(yè)單位招錄培訓(xùn)總收入為108億元，2013-2017年CAGR為17.8%；招錄培訓(xùn)學(xué)員總數(shù)為270.68萬人，2013-2017年CAGR為8.5%；參培率由24.3%上升至25.6%，略低于公務(wù)員的26.5%。由于公務(wù)員和事業(yè)單位考試本身不沖突可同時報考，從而擴大了報考人數(shù)。從行業(yè)集中度來看，事業(yè)單位招錄培訓(xùn)的市場集中度低于公考，2017年CR2僅僅8.1%，其中中公占5.3%，華圖占2.8%。

    3、教師類考試培訓(xùn)

    政策規(guī)范利好行業(yè)持續(xù)擴容，有望成為職教后起之秀。教師類考試培訓(xùn)主要包括教師資格考試培訓(xùn)及招聘考試培訓(xùn)，主要情況如下表整理。簡單而言，教師資格類考試以統(tǒng)考為主，屬于全國性準入類考試；教師招聘類考試則系選拔類考試，一般由各縣或者區(qū)教育局組織教師競爭上崗考試；較多地區(qū)將教師招聘與事業(yè)單位招聘統(tǒng)一進行，區(qū)域性較強。

    2017年行業(yè)規(guī)模達157億/+17%，CR2為6.1%。首先從供需關(guān)系來看，未來有望持續(xù)獲得較快成長。從需求端來看，毛入學(xué)率要求持續(xù)提升，生師比等約束下，教師需求持續(xù)擴大?？紤]未來學(xué)前教育和高中階段的毛入學(xué)率還有進一步提升空間，以及教育部對高中、初中、小學(xué)的生師比的要求約束，后續(xù)教師的需求仍然較大，有助于教師招聘考試招錄人數(shù)的持續(xù)增長。從供給端來看，教師職業(yè)穩(wěn)定社會地位良好，較有吸引力。據(jù)調(diào)查數(shù)據(jù)顯示，2017屆本科畢業(yè)生半年后就業(yè)最多的行業(yè)類是“教育業(yè)”。

2009-2017年中國中小學(xué)及學(xué)前教育教師數(shù)量

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2012-2018年學(xué)前教育和高中教育的毛入學(xué)率變化

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    4、考研培訓(xùn)

    根據(jù)教育部數(shù)據(jù)顯示，2018年碩士研究生招生人數(shù)為76萬人，同增6%；報考人數(shù)為238萬人，同增18%；報錄比約3.1:1，近幾年處于上升趨勢。2016-2019年考研報名人數(shù)增長迅速，復(fù)合增速高達18%，其中2019年報考人數(shù)達290萬人，較2018年激增52萬人，增幅達22%。根據(jù)中國教育在線數(shù)據(jù)，從備考成本來看，1000-3000元之間的考生最多，占比約31%。復(fù)習方式上，約31%的考生選擇報班復(fù)習。測算2019年的考研培訓(xùn)市場規(guī)模如下：2019年報考人數(shù)290萬，假設(shè)參培率為30%，客單價為4000-5000元，則估算2019年考研培訓(xùn)市場規(guī)模約為34.8-43.5億元。

考生備考平均成本

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考生復(fù)習方式，報班占比近31%

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    根據(jù)國家《學(xué)位與研究生教育發(fā)展“十三五”規(guī)劃》，中國要保持研究生規(guī)模的適度增長，且相比發(fā)達國家，中國的研究生占比仍很低，具備較大提升空間。從供給角度，結(jié)合前文分析，就業(yè)壓力大、崗位對學(xué)歷要求提升等預(yù)計會推動考研人數(shù)增長。

    2017年在線大學(xué)考試備考市場，新東方在線以8.2%的市場份額位居首位，CR3為15.1%，市場集中度較低，考研輔導(dǎo)市場整體也相對分散。目前中公的考研培訓(xùn)產(chǎn)品還處于前期開拓階段，培訓(xùn)人次基數(shù)小，增長速度較快。未來中公有望憑借渠道、研發(fā)、品牌等優(yōu)勢，迅速搶占市場，提高自身市場份額，增加盈利空間。

在線大學(xué)考試備考市場份額

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    5、中公教育

    中公教育擁有完善的研發(fā)體系，課程均為自主研發(fā)，主要包括與日常授課相關(guān)的課程設(shè)計、授課內(nèi)容、教學(xué)方法及講義等課程體系基礎(chǔ)研發(fā)，以及培訓(xùn)輔助軟件的研發(fā)。中公教育目前設(shè)有行測、面試、申論等11個專業(yè)研究院、1個信息技術(shù)中心及31個地方研究院等研發(fā)部門。其中11個專業(yè)研究院和31個地方研究院主要負責與日常授課相關(guān)的課程設(shè)計、授課能容、教學(xué)方法及講義等課程體系基礎(chǔ)研發(fā)，信息技術(shù)中心主要負責培訓(xùn)輔助軟件的研發(fā)。

    6、恒企教育

    恒企教育業(yè)務(wù)涵蓋財經(jīng)類職業(yè)教育、設(shè)計類職業(yè)教育、IT類職業(yè)教育、學(xué)歷輔導(dǎo)、職業(yè)資格培訓(xùn)、產(chǎn)教融合、公共培訓(xùn)、高端課程研發(fā)、圖書文化出版等多個領(lǐng)域。根據(jù)官網(wǎng)數(shù)據(jù)，恒企教育以“自營為主、加盟為輔”的連鎖經(jīng)營形式，目前已累計在全國24個省市、156座城市開辦了近400網(wǎng)點。

    恒企教育2016-2017年實現(xiàn)營業(yè)收入3.82億元、6.03億元，同比增長33.5%、58.0%；凈利潤0.92億元、1.10億元，同比增長313.3%、19.7%；2018年上半年實現(xiàn)營業(yè)收入及凈利潤分別為4.80億元、0.63億元，分別同比增長107.7%、60.2%，業(yè)績保持高增長態(tài)勢。

    根據(jù)調(diào)查數(shù)據(jù)顯示，目前恒企教育已累計在全國24個省市、156座城市開辦了近400家網(wǎng)點，計劃未來2年內(nèi)在全國完成500家學(xué)習中心的網(wǎng)點覆蓋布局。

    7、中大英才

    是專業(yè)從事在線職業(yè)教育的資訊門戶網(wǎng)站與在線學(xué)習平臺，主要業(yè)務(wù)為在線課程培訓(xùn)、圖書銷售、學(xué)習卡銷售、媒體廣告及數(shù)據(jù)服務(wù)等，其中在線課程培訓(xùn)課程包括自制及第三方提供兩種類型。旗下“中大網(wǎng)校”提供包括工程類、財經(jīng)金融、職業(yè)資格、醫(yī)藥類以及綜合類等在線課程內(nèi)容。

    2017年中大英才全年新增注冊會員數(shù)149萬人，同比增長210.4%；共計實現(xiàn)在線訂單銷售31.70萬人次，同比增長120.8%，實現(xiàn)在線訂單銷售回款額6210.73萬元，同比增長62.7%；實現(xiàn)營業(yè)收入6352萬元，同比增長48.0%，實現(xiàn)凈利潤2328萬元，同比增長49.1%，完成業(yè)績承諾。2018年上半年，中大英才實現(xiàn)營業(yè)收入3540萬元，同比增長38.9%，實現(xiàn)凈利潤1016萬元，同比增長14.8%。

    二、行業(yè)發(fā)展趨勢

    2019年2月13日，國務(wù)院印發(fā)《國家職業(yè)教育改革實施方案》（以下稱“方案”），從完善國家職業(yè)教育制度體系、構(gòu)建職業(yè)教育國家標準、促進產(chǎn)教融合、建設(shè)多元辦學(xué)格局等多個方面提出了改革措施，利好職業(yè)教育板塊。

    人才結(jié)構(gòu)性缺口大，近萬億培訓(xùn)市場有待釋放。職業(yè)教育以輸出技能型人才為目標，與普通教育相比只有定位不同，而無高低之分，無論是學(xué)歷教育院校還是職業(yè)培訓(xùn)機構(gòu)，都呈現(xiàn)出持續(xù)的景氣度。

    數(shù)量上，本專科畢業(yè)生飽和、職業(yè)院校畢業(yè)生明顯短缺，凸顯人才培養(yǎng)結(jié)構(gòu)失衡。質(zhì)量上，專業(yè)不對口、實習實訓(xùn)經(jīng)驗缺乏等問題導(dǎo)致既有人才供給不能滿足企業(yè)用人需要，很多情況下企業(yè)不得不在崗前培訓(xùn)上大量投入，才能確保新員工具備實操能力。因此，一方面，職業(yè)院校存在巨大人才培養(yǎng)缺口，需提質(zhì)增效；另一方面，職業(yè)非學(xué)歷教育的作用突顯，蘊含巨大市場機會。

    2015-2020年，職業(yè)學(xué)歷教育規(guī)模將從1430億元增加至1761億元，CAGR為4.2%，而職業(yè)非學(xué)歷教育規(guī)模將從3106億元增加至9859億元，CAGR高達26.0%。到2020年整體職業(yè)教育市場規(guī)模有望達到1.16萬億元，其中職業(yè)非學(xué)歷教育規(guī)模占比約85%。

    相比職業(yè)學(xué)歷教育，職業(yè)非學(xué)歷教育即職業(yè)培訓(xùn)由于受眾廣、周期短，在當前畢業(yè)生就業(yè)壓力不斷加大的情況下，市場剛需旺盛，成長空間更為廣闊。

2011-2020E職業(yè)學(xué)歷教育市場規(guī)模及預(yù)測

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2011-2020E職業(yè)非學(xué)歷教育市場規(guī)模及預(yù)測

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    政策端，職業(yè)教育改革方案出臺，從完善國家職業(yè)教育制度體系、構(gòu)建職業(yè)教育國家標準、促進產(chǎn)教融合、建設(shè)多元辦學(xué)格局等多個方面提出了改革措施，利好職業(yè)教育板塊，帶動產(chǎn)業(yè)進入新的發(fā)展階段。需求端，產(chǎn)業(yè)升級大背景下，信息技術(shù)產(chǎn)業(yè)人才缺口較大，職業(yè)教育大有可為，無論是學(xué)歷教育院校還是職業(yè)培訓(xùn)機構(gòu)，都呈現(xiàn)出持續(xù)的景氣度。根據(jù)調(diào)查數(shù)據(jù)測算，到2020年整體職業(yè)教育市場規(guī)模有望達到1.16萬億元。

    相關(guān)報告：智研咨詢發(fā)布的《2019-2025年中國職業(yè)教育行業(yè)市場深度研究及投資戰(zhàn)略咨詢報告》